Odaily analista de mercado invitado Conaldo, Máster en Estadística Financiera de la Universidad de Columbia (EE. UU.), se especializó en trading cuantitativo de acciones estadounidenses durante su universidad y luego se expandió a activos digitales como Bitcoin. Ha construido un conjunto sistemático de modelos de trading cuantitativo y un sistema de control de riesgos a través de la práctica; posee una aguda perspicacia basada en datos para las fluctuaciones del mercado y está decidido a profundizar continuamente en el campo del trading profesional, buscando rendimientos estables; analizará semanalmente los cambios técnicos, macroeconómicos y de flujos de capital del BTC, revisará y mostrará estrategias operativas prácticas, y prevendrá eventos importantes próximos a tener en cuenta, para su consideración.
Resumen central del informe semanal de trading:
• Ejecución de la estrategia (corto plazo): La operativa de la semana pasada siguió estrictamente la estrategia establecida, completando una operación intradía (apalancamiento 1x), con un rendimiento de -1.07%. (Véase Figura 1)
• Validación del punto de vista central (corto plazo): El punto de vista central propuesto la semana pasada ha sido confirmado con precisión por el mercado. La semana pasada, el precio superó el importante rango de resistencia de 94,500~95,000 dólares y actualmente está confirmando su validez. El precio alcanzó un máximo de 97,963 dólares, con una diferencia menor al 0.5% respecto al nivel inferior de la zona de resistencia dada de 97,500 dólares, corroborando una vez más nuestra capacidad de análisis de los puntos clave.
• Análisis de la tendencia para las próximas semanas: ¿Está Bitcoin a punto de pasar de un mercado bajista a uno alcista? ¿Es el mercado un rebote o una reversión? La media móvil de 21 semanas podría convertirse en la línea divisoria entre alcistas y bajistas. (Explicación detallada en la Figura 4)
El siguiente texto revisará en detalle la previsión de la tendencia, la ejecución de la estrategia y el proceso operativo específico.
I. Resumen de la tendencia de Bitcoin la semana pasada:(12.01~18.01)
1、Revisión de las operaciones intradía de la semana pasada: Como se muestra en (Figura 1)
Siguiendo estrictamente las señales de trading emitidas por nuestro modelo de trading por diferenciales (spread) y nuestro modelo cuantitativo de momentum, y combinándolas con la previsión de la tendencia del mercado, completamos una operación intradía. Esta operación resultó en una pérdida del 1.07%.
Los detalles específicos de la operación y la revisión son los siguientes:
Gráfico de velas de 30 minutos de Bitcoin:(Modelo cuantitativo de momentum + Modelo de trading por diferenciales)
Figura 1
1、Resumen de detalles de la operación:(Sin apalancamiento)
2、Revisión de la operativa intradía:
• Primera operación(Pérdida 1.07%): Esta operación ejecutó la estrategia Opción A (Venta en corto al encontrar resistencia en el nivel de resistencia): Cuando el precio subió hasta la zona de resistencia clave de 94,500~95,000 dólares y mostró señales de encontrarse con resistencia, simultáneamente el modelo de trading por diferenciales también activó una señal de techo (punto verde), formando una doble confirmación. Por lo tanto, procedimos según lo planeado estableciendo una posición corta del 30% a 95,460 dólares; sin embargo, la tendencia del mercado se desvió de las expectativas, encontrando soporte cerca de los 94,500 dólares y girando al alza. Cuando el modelo cuantitativo de momentum y el modelo de trading por diferenciales activaron nuevamente una señal de fondo, inmediatamente cerramos la posición con stop loss a 96,493 dólares. Aunque esta operación resultó en pérdidas, seguimos estrictamente la disciplina operativa de "operar upon señal activada, priorizando el control de riesgos", logrando la unidad entre conocimiento y acción.
2、Revisión de la previsión de la tendencia y estrategia operativa de la semana pasada:
1、La semana pasada se indicó claramente: Mantenerse en un rango lateral entre 84,000~94,500 dólares, observando cuidadosamente la elección de dirección y su validez en ambos extremos del rango.
2、Revisión de niveles clave: Nivel de resistencia en la zona de 94,500~95,000 dólares, nivel de resistencia importante cerca de 97,500~99,500 dólares; soporte en la zona de 89,500~91,000 dólares.
2、Revisión de la estrategia operativa:
• Estrategia a medio plazo: Si el precio logra romper y mantenerse por encima de los 94,500 dólares, liquidar todas las posiciones a medio plazo (cortas) y mantener las monedas en observación.
• Estrategia a corto plazo: Si se mantiene la fluctuación lateral en el rango 84,000~94,500 dólares, ejecutar la operativa según la Opción A:
• Apertura: Al rebotar hacia la zona de 94,500~95,000 dólares y combinado con la señal de techo del modelo, se puede establecer una posición corta del 30%.
• Control de riesgo: Stop loss inicial para posiciones cortas establecido aproximadamente un 1.5% por encima del precio de costo (es decir, 1.015*precio de costo).
• Cierre: Al caer cerca de los niveles de soporte clave y combinado con las señales del modelo, se puede liquidar gradualmente la posición para tomar ganancias.
II. Análisis de la estructura de la tendencia de Bitcoin desde una perspectiva técnica: Investigación integral basada en múltiples modelos y dimensiones
Combinando la operativa del mercado, el autor, basándose en su sistema de trading autoconstruido, realiza un análisis en profundidad de la estructura de la tendencia de Bitcoin desde aspectos como múltiples modelos y dimensiones.
Gráfico semanal de velas de Bitcoin:(Modelo cuantitativo de momentum + Modelo cuantitativo de sentimiento)
Figura 2
1、Como se muestra en (Figura 2), análisis del gráfico semanal:
• Modelo cuantitativo de momentum: Los indicadores técnicos muestran que, continuando con la forma de semanas anteriores, las líneas de momentum se acercan gradualmente, mientras que las barras de energía negativa continúan contrayéndose. Sin embargo, las señales actuales no confirman una reversión de la tendencia bajista.
El modelo cuantitativo de momentum predice: Índice de caída del precio: Alto
• Modelo cuantitativo de sentimiento: Valor de la línea de sentimiento azul 57.17, intensidad cero; valor de la línea de sentimiento amarilla 25.28, intensidad cero, valor pico es 0.
El modelo cuantitativo de sentimiento predice: Índice de presión y soporte del precio: Neutral
• Modelo de monitorización numérica: El precio ha estado por debajo de la línea divisoria alcista-bajista (líneas amarilla/azul) durante 9 semanas. La semana pasada, los alcistas volvieron a atacar esta línea, cerrando cerca de ella.
El modelo de monitorización numérica predice: No aparecieron señales numéricas (de techo/fondo); la vela semanal cerró como una vela alcista media, con una ganancia de aproximadamente 2.92%.
Los datos anteriores predicen: Tendencia bajista en el gráfico semanal de Bitcoin, es necesario estar alerta al riesgo de ajustes laterales.
Gráfico diario de velas de Bitcoin:(Modelo cuantitativo de momentum + Modelo cuantitativo de sentimiento)
Figura 3
2、Como se muestra en (Figura 3), análisis del gráfico diario:
• Modelo cuantitativo de momentum: La semana pasada mostró overall una tendencia de "primero subir, luego reprimir". En la primera mitad de la semana, el precio rebotó aceleradamente, la línea de momentum se situó por encima del eje cero, y las barras de energía positiva se ampliaron rápidamente; pero en la segunda mitad, las barras de volumen se contrajeron明显mente, las líneas de momentum tendieron a converger nuevamente, comenzando a acercarse lentamente al eje cero.
El modelo cuantitativo de momentum predice: El momentum alcista en el gráfico diario muestra agotamiento, prestar atención a la pérdida/ganancia del eje cero.
• Modelo cuantitativo de sentimiento: Tras el cierre del día la semana pasada, el valor de la línea de sentimiento azul era 38, intensidad cero; el valor de la línea de sentimiento amarilla era 76, intensidad cero.
El modelo cuantitativo de sentimiento predice: Índice de presión y soporte: Neutral
Los datos anteriores indican: El rebote a nivel diario continúa, el mercado muestra un incipiente patrón alcista, pero su validez仍需确认,接下来重点关注多空双方对零轴的争夺 (La validez仍需确认,接下来重点关注多空双方对零轴的争夺 - Nota: Esta parte parece estar en chino en el original, la traducción sería: pero su validez仍需确认,接下来重点关注多空双方对零轴的争夺 - pero su validez aún necesita confirmación, a continuación, prestar especial atención a la lucha entre alcistas y bajistas por el eje cero).
III. Predicción de la tendencia de esta semana:(19.01~25.01)
1、Punto de vista central de esta semana: Prestar especial atención a la pérdida o mantenimiento de la zona de 94,500~95,000 dólares.
• Resistencia efectiva: Si el precio rebota hacia esta zona y confirma que encuentra resistencia, se espera que se mantenga fluctuando lateralmente en el rango 84,000~94,500 dólares, probando posteriormente primero el objetivo en la zona de 89,500~91,000 dólares.
• Mantenimiento efectivo: Si puede mantenerse firmemente por encima de esta zona, es probable que el precio rebote con fluctuaciones, pero con altura limitada.
2、Niveles de resistencia centrales:
• Primera zona de resistencia: Zona de 94,500~95,000 dólares (borde superior del previous rango lateral)
• Segunda zona de resistencia: Zona de 97,500~99,500 dólares (centro de fluctuación previous)
• Nivel de resistencia importante: Cerca de 10,200 dólares (cerca de la media móvil de 21 semanas)
3、Niveles de soporte centrales:
• Primer nivel de soporte: Zona de 89,500~91,000 dólares (zona previous de alta concentración de transacciones)
• Segundo nivel de soporte: Zona de 86,000~86,500 dólares (nivel de soporte importante previous)
• Nivel de soporte importante: Cerca de 84,000 dólares (borde inferior del previous rango lateral)
IV. Estrategia operativa de esta semana (excluyendo el impacto de noticias突发):(19.01~25.01)
1、 Estrategia a medio plazo: Sin posiciones, la tendencia podría ser volátil y repetitiva, mantener temporalmente las monedas en observación.
2、 Estrategia a corto plazo: Utilizar el 30% del capital, establecer puntos de stop loss, basarse en los niveles de soporte y resistencia para buscar oportunidades de "diferencial (spread)". (Usando el período de 30 minutos como ciclo operativo).
3、 Operativamente, prestar especial atención a la pérdida o mantenimiento de la zona de 94,500~95,000 dólares. Para responder dinámicamente a la evolución del mercado y combinar las señales del modelo en tiempo real, hemos preparado dos planes de operativa a corto plazo, A/B:
• Opción A: Si el precio se mantiene por encima de la zona de 94,500~95,000 dólares:
• Apertura: Si el precio rompe la zona de 94,500~95,000 dólares y aparece una señal de estabilización, combinado con la señal de fondo del modelo, se puede establecer una posición larga del 30%.
• Control de riesgo: Stop loss inicial para posiciones largas establecido aproximadamente un 1.5% por debajo del precio de costo (es decir, 0.985*precio de costo).
• Cierre: Al subir cerca de los niveles de resistencia clave y combinado con las señales del modelo, se puede liquidar gradualmente la posición para tomar ganancias.
• Opción B: Si el precio pierde efectivamente la zona de 94,500~95,000 dólares:
• Apertura: Si al rebotar hacia esta zona se confirma una ruptura efectiva, se puede establecer una posición corta del 30%.
• Control de riesgo: Stop loss inicial para posiciones cortas establecido aproximadamente un 1.5% por encima del precio de costo (es decir, 1.015*precio de costo).
• Cierre: Al caer cerca de los 86,500 dólares y combinado con las señales del modelo, se puede liquidar gradualmente la posición para tomar ganancias.
Gráfico semanal de velas de Bitcoin: Análisis comparativo de estructuras de tendencia históricas (Nov 2021 VS Oct 2025)
Figura 4
Nota: En el gráfico anterior, media móvil de 21 semanas (blanca), media móvil de 84 semanas (verde)
V. ¿Cómo se repetirá la historia? Comparando las similitudes y diferencias entre dos ajustes a nivel semanal y sus启示 (lecciones):
En resumen, podemos extraer las siguientes启示 (lecciones) centrales:
1、El nivel semanal actual se encuentra en una tendencia bajista, lo que limita el espacio para el rebote diario.
2、En las próximas semanas, si el precio puede romper efectivamente y mantenerse por encima de la media móvil de 21 semanas se convertirá en el foco de atención del mercado. Si el precio, al rebotar hacia esta media móvil, no logra una ruptura efectiva, el mercado podría repetir el patrón de ajuste histórico, incluso rompiendo el nivel de 80,000 dólares.
3、Si el indicador MACD a nivel semanal puede mostrar señales de estabilización tras la caída, y la línea de momentum cruce efectivamente por encima del eje cero, se convertirá en un criterio clave para juzgar si la tendencia del mercado se ha revertido.
VI. Indicación especial:
1. Al abrir una posición: Establecer inmediatamente el stop loss inicial.
2. Cuando la ganancia alcance el 1%: Mover el stop loss al precio de costo de la apertura (punto de equilibrio), garantizando la seguridad del capital principal.
3. Cuando la ganancia alcance el 2%: Mover el stop loss a la posición del 1% de ganancia.
4. Seguimiento continuo: A partir de entonces, por cada 1% adicional de ganancia del precio, mover el stop loss同步mente 1%, protegiendo y bloqueando dinámicamente las ganancias.
Los mercados financieros cambian rápidamente, todo análisis de mercado y estrategias de trading necesitan ajustes dinámicos. Todos los puntos de vista, modelos de análisis y estrategias operativas involucrados en este artículo se derivan del análisis técnico personal y son solo para uso como registro de trading personal, no constituyen ningún consejo de inversión o base para operaciones. El mercado tiene riesgos, invertir requiere precaución, DYOR (Haga su propia investigación).
