杀死SaaS的不是AI，是Agent
作者David Ondrej指出，Anthropic发布Claude Cowork插件后，软件股市值单日蒸发2850亿美元，反映市场担忧AI代理（Agent）对传统SaaS商业模式的冲击。
传统SaaS依赖“美观UI+集成+按席位收费”模式，其护城河薄弱。AI代理能直接接入企业现有工具（如CRM、数据库）自主完成工作流，无需人工干预，导致企业不再需要大量SaaS工具和席位订阅。
价值正向上转移至AI执行层（代理），向下沉淀至数据层（记录系统），中间UI层被挤压。
但SaaS并未死亡，而是商业模式重构：
- 企业软件支出仍在增长，AI资本支出预计2026年达4700亿美元。
- 未来价值将转向AI平台订阅（按使用量计费）、记录系统（数据层）、安全治理基础设施、基于结果的定价（如按处理工单数收费）以及定制化服务。
创业者需避开“薄中间层”，应聚焦代理层（AI原生工具）、数据层（专有数据系统）、基础设施（安全监控）或服务（实施集成）。
SaaS交付模式依然有效，但按席位收费的浅护城河模式已结束，新机会在于通过执行、数据和基础设施捕获价值。
marsbit02/06 11:32
