Odaily Эксклюзивный аналитик рынка Conaldo, магистр финансовой статистики Колумбийского университета (США), со времен университета специализируется на количественной торговле акциями США и постепенно расширяет свою деятельность до цифровых активов, таких как биткоин; на практике создал систематическую модель количественной торговли и систему управления рисками; обладает острым пониманием данных о рыночной волатильности и стремится к углублению знаний в области профессиональной торговли,追求稳健回报; будет еженедельно глубоко анализировать технические, макроэкономические и денежные аспекты BTC, проводить разборы и демонстрировать практические стратегии, а также предсказывать важные события на ближайшее время для справки.
Ключевые выводы:
• С макротехнической точки зрения (см. Рисунок 3 ниже): На дневном графике биткоина восходящая линия тренда, представляющая долгосрочный бычий рынок (с конца 2022 года), и нисходящая линия тренда, определяющая недавнюю коррекцию (с максимума октября 2025 года), вот-вот сойдутся. В настоящее время рынок находится в периоде восстановительных колебаний после пробоя долгосрочного тренда, цена биткоина находится под двойным давлением, и до тех пор, пока цена не прорвется через это двойное давление с сильным объемом, все восходящие движения следует рассматривать лишь как отскоки в рамках медвежьей структуры. Окончательным критерием для определения среднесрочного выбора направления рынка будет являться эффективный пробой этих двух ключевых линий тренда.
• Подтверждение основной идеи: Основной вывод, выдвинутый на прошлой неделе, о том, что «вероятнее всего,行情将大概率转入震荡调整格局»,高度一致 с фактическим движением рынка. Медведи и быки反复争夺87,500~89,000美元区域, и минимум коррекции в середине недели 84,456美元 с прогнозируемой верхней границей области поддержки 83,500美元 имел относительную погрешность около 1.18%.
• Подтверждение эффективности выполнения стратегии: Торговля на прошлой неделе строго следовала установленной стратегии, было успешно выполнено четыре операции,累计实现收益2.14%.
Ниже следует подробный обзор прогноза行情, выполнения стратегии и конкретного торгового процесса.
一、Обзор行情 биткоина на прошлой неделе(15.12~21.12)
1、回顾上周预测走势和操作策略:
В前瞻分析 на прошлой неделе было четко указано: 行情将大概率转入震荡调整格局. При этом регион 87,500~89,000美元 был определен как ключевая зона наблюдения, результат борьбы между быками и медведями в которой будет напрямую определять выбор краткосрочного направления рынка. Особое внимание уделялось тому, что если этот регион будет эффективно пробит, это также напрямую повлияет на силу и глубину последующей коррекции цены. Ниже приведены разбор стратегии и анализ.
1、回顾预测走势行情:
• Ключевые уровни сопротивления: Первое сопротивление в регионе 92,500~94,500 долларов; второе сопротивление в регионе 96,500~98,500 долларов.
• Ключевые уровни поддержки: Первая поддержка в регионе 87,500~89,000 долларов; вторая поддержка в регионе 80,000~83,500 долларов.
2、回顾操作策略:
• Среднесрочная стратегия: Поддержание средней позиции (короткой) на уровне около 65%.
• Краткосрочная стратегия: Для应对行情走势, мы初步拟定了A/B两套短线操作预案.结合市场的实际演变,我们最 终以方案B作为核心策略并予以执行。
• Открытие позиции: Если цена монеты跌破87,500~89,000美元区域 и это подтвердится,建立30%的空头仓位.
• Управление рисками: Стоп-лосс установлен выше 89,000 долларов.
• Закрытие позиции: Когда цена монеты下探至80,000~83,500美元区域出现抵抗时,清仓全部空单,获利了结.
2、На прошлой неделе согласно установленному плану было успешно выполнено четыре краткосрочные операции (Рисунок 1),累计实现收益 2.14%. Конкретные детали сделок и разбор如下:
30-минутный график K线 биткоина:(Модель количественной энергии + Модель торговли на разнице цен)
Рисунок 1
1、Сводка деталей сделок:
2、Разбор краткосрочных сделок:
• Первая сделка (прибыль 0.73%): Мы строго придерживались идеи «有效跌破关键点位顺势做空»,当行情触发时,模型 торговли на разнице цен одновременно подала сигнал о вершине, мы据此果断建立了30%的空头仓位,并最终在价格回落至前低支撑区域附近时获利了结.
• Вторая и третья сделки (累计盈利1.41%): Основаны на模式操作 «反弹至核心压力区域遇阻沽空». Когда цена монеты冲击87,500~89,000美元区域 встретила сопротивление,叠加两个模型发出的共振信号,成功完成这两次交易.
• Четвертая сделка (прибыль 0): Логика открытия этой позиции一致 с предыдущими двумя сделками. Особо подчеркивается, что в этой сделке мы строго выполнили принцип «当浮动盈利达到1%时,立即将止损位移至开仓成本价», что привело к最终以保本方式清仓了结 этой сделки.
二、Количественно-технический анализ: Операции на основе множественных моделей и измерений
Объединяя运行 рынка на прошлой неделе, автор проведет углубленный анализ эволюции внутренней структуры биткоина с использованием комплексных моделей анализа многомерных данных.
Недельный график K线 биткоина:(Модель количественной энергии + Модель количественных эмоций)
Рисунок 2
1、Как показано на (Рисунке 2), анализ недельного графика:
• Модель количественной энергии: После коррекции на прошлой неделе две линии индикатора动能 продолжают работать ниже нулевой оси. Хотя восходящее движение предыдущих недель не привело к значительному увеличению отрицательного столбца энергии, текущая структура рынка все еще слаба, необходимо警惕进一步释放调整压力的风险.
Модель количественной энергии предсказывает: Индекс падения цены монеты: Высокий
• Модель количественных эмоций: Значение синей эмоциональной линии 50.46, интенсивность ноль; значение желтой эмоциональной линии 23.16, интенсивность ноль, пиковое значение 0.
Модель количественных эмоций предсказывает: Индекс давления и поддержки цены монеты: Нейтральный
• Модель цифрового мониторинга: На рисунке видно, что цена монеты跌破 линию раздела быков и медведей (желто-синяя линия) уже 5 недель, вероятность эффективного пробоя увеличивается. Краткосрочный сигнал дна (9 и выше) еще не появился.
Вышеуказанные данные预示:Биткоин находится в нисходящем тренде, на недельном таймфрейме вошел в медвежий рынок,警惕调整风险.
Дневной график K线 биткоина:
Рисунок 3
2、Как показано на (Рисунке 3), анализ дневного графика:
• Модель количественной энергии: На行情 прошлой недели две линии动能 ниже нулевой оси прошли через反复交叉 процесс «金叉—死叉—金叉», объем торгов не увеличился, рост положительных столбцов энергии незначителен.
Модель количественной энергии предсказывает: Ожесточенная борьба быков и медведей за контроль над рынком,动能 покупателей слаба.
• Модель количественных эмоций: После закрытия прошлой недели значение синей эмоциональной линии 17, интенсивность ноль; значение желтой эмоциональной линии 45, интенсивность ноль.
Модель количественных эмоций предсказывает: Индекс давления и поддержки: Нейтральный
Вышеуказанные данные提示:На дневном таймфрейме находится в медвежьем рынке, краткосрочные движения рынка будут неоднозначными.
三、Прогноз行情 на эту неделю(22.12~28.12)
1、Ожидается, что на этой неделе рынок в основном будет呈现格局 широкого диапазона колебаний. Ключевой наблюдаемый интервал - 89,500~91,000 долларов, результат борьбы в этом регионе определит краткосрочное направление:
• Если эффективно跌破: Это будет означать усиление силы коррекции, ожидается扩大幅度 коррекции, и周期 также相应延长.
• Если эффективно站稳: Тогда рынок有望延续震荡反弹, но ожидается, что пространство для отскока будет относительно ограничено.
2、Ключевые уровни сопротивления:
• Первая зона сопротивления: регион 89,500~91,000 долларов
• Вторая зона сопротивления: регион 93,000~94,500 долларов
• Важная зона сопротивления: около 97,000 долларов
3、Ключевые уровни поддержки:
• Первый уровень поддержки: регион 86,500~87,500 долларов
• Второй уровень поддержки: регион 83,500~84,500 долларов
• Важный уровень поддержки: около 80,000 долларов.
四、Операционная стратегия на эту неделю(исключая влияние внезапных новостей)(22.12~28.12)
1、 Среднесрочная стратегия: Поддержание средней позиции (короткой) на уровне около 65%.
2、 Краткосрочная стратегия: Использование 30% капитала, установка стоп-лосса, поиск возможностей для «торговли на разнице» на основе уровней поддержки и сопротивления. (используя 30-минутный таймфрейм для операций).
3、 Ключевое наблюдение за борьбой и得失 быков и медведей в регионе 89,500~91,000 долларов. Для应对市场行情, мы拟定A/B两套短线操作预案:
• 方案A: Если этот регион эффективно站稳:
• Открытие позиции: Если цена монеты反弹到93,000~94,500美元区域并出现遇阻时,建立30%的空头仓位.
• Управление рисками: Стоп-лосс для короткой позиции установлен выше 96,000 долларов.
• Закрытие позиции: Когда цена монеты下跌至89,500~91,000美元区域出现抵抗时,清仓全部空单,获利了结.
• 方案B: Если этот регион будет эффективно跌破:
• Открытие позиции: Если цена монеты跌破该区域并得到确认后,建立30%的空头仓位.
• Управление рисками: Стоп-лосс установлен выше 92,000 долларов.
• Закрытие позиции: Когда цена монеты下探至83,500~84,500美元区域出现抵抗时,考虑部分或全部清仓,获利了结.
五、Особые указания
1. При открытии позиции: Немедленно установите начальный уровень стоп-лосса.
2. При достижении прибыли 1%: Переместите уровень стоп-лосса на цену открытия позиции (точка безубыточности), чтобы обеспечить безопасность основного капитала.
3. При достижении прибыли 2%: Переместите уровень стоп-лосса на позицию с прибылью 1%.
4. Постоянное отслеживание: Впоследствии, каждый раз, когда цена монеты приносит еще 1% прибыли, уровень стоп-лосса同步移动1%, динамически защищая и фиксируя已有利润.
(Примечание: Вышеупомянутый порог触发 прибыли в 1% инвесторы могут гибко调整 в соответствии с их собственными предпочтениями к риску и волатильностью标的.)
六、Макроперспектива на неделю и ключевые события(22.12~28.12|Рождественская неделя)
1. Рождественские праздники сокращают торговые сессии, ликвидность значительно снижается
На этой неделе фондовый рынок США закроется раньше в среду и будет полностью закрыт в четверг. Фактор праздников в сочетании с расчетами в конце года приводит к низкой общей ликвидности рынка, цены更容易被情绪与单边资金推动,需警惕低成交量下的「假突破」与短期波动放大.
2. Ожидания назначения председателя ФРС升温, преемственность политики в центре внимания рынка
Рынок следит, объявит ли Трамп во время рождественских праздников кандидатуру следующего председателя ФРС. В настоящее время Кевин Хассетт (Kevin Hassett) имеет明显领先 шансы на提名цию, его политическая позиция рассматривается как склонная к «предсказуемым постепенным调整».
(Если提名ция состоится, это短期内有助于稳定利率预期与风险偏好; если появится неожиданный кандидат,则可能引发利率与美元的阶段性波动.)
3. Завершение данных по третьему кварталу США, проверка нарратива «мягкой посадки»
修正数据 по ВВП США за третий квартал, расходам на личное потребление и базовому PCE, опубликованные во вторник, будут использованы для подтверждения, соответствуют ли устойчивость экономики и путь инфляции предыдущим оценкам.
(Если данные будут скорректированы умеренно, рынку будет легче维持对明年降息路径的定价; если произойдет明显上修,则可能重新抬升长端利率.)
4. Данные по занятости как маржинальный观察指标 в конце года
Количество первичных заявок на пособие по безработице, опубликованное в среду, хотя и не имеет趋势性意义, но до и после праздников остается вспомогательным сигналом для наблюдения, не出现松动 на рынке труда.
(В настоящее время более склонно к «стабильности, а не ухудшению»,对市场影响预计有限.)
5. Динамика Банка Японии提供全球流动性参考
Выступление председателя Банка Японии Кадзуо Уэды и данные по уровню безработицы за ноябрь продолжат влиять на判断 рынка относительно темпов нормализации денежно-кредитной политики Японии.
(Если волатильность иены放大,可能对全球风险资产,尤其是美股与加密市场形成情绪扰动.)
Финансовые рынки瞬息万变, все行情分析及交易策略均需动态调整. Все观点, аналитические модели и операционные стратегии,涉及 в данной статье, основаны на личном техническом анализе, предназначены только для личного торгового журнала и не构成任何投资建议或操作依据. Рынок有风险,投资需谨慎,DYOR.
