Рыночные настроения Bitcoin оставались склонными к медвежьей стороне в течение нескольких недель, при этом последнее падение за последний день опустило актив до уровня в $86 000.
Восстановится ли Bitcoin [BTC] или продолжит нисходящий тренд, будет зависеть от нескольких рыночных факторов, при этом торговая активность на Binance выделяется как ключевой сигнал за которым стоит следить.
Согласно данным CoinMarketCap, Binance остается крупнейшей в мире криптовалютной биржей по глобальной пользовательской базе. Это доминирование дает представление о более широком рыночном поведении и позиционировании инвесторов.
Основываясь на этой динамике, AMBCrypto исследует, что предполагает текущая инвестиционная активность Bitcoin на Binance.
Капитал хлынул на Binance по мере того, как торговля достигла рекордных уровней
Активность на Binance заметно усилилась.
Недавний отчет CryptoQuant показывает, что приток капитала на Binance достиг $1,17 трлн, что представляет собой 31% рост в годовом исчислении и является самым высоким зарегистрированным притоком среди всех бирж.
Как на спотовом рынке, так и на рынке перпетуальных контрактов (perp) — где убежденность инвесторов выражается наиболее четко — сигналы становятся все более очевидными.
Объем спотовой торговли достиг рекордно высокого уровня, составив к настоящему моменту $7 трлн в этом году.
Этот всплеск подтверждает активное участие инвесторов и отмечает значительный разрыв между Binance и ее ближайшим конкурентом, Bybit, который зафиксировал почти в пять раз меньший объем спотовой торговли.
Аналогичная картина наблюдается на рынке перпетуальных фьючерсов (perpetual Futures), где Binance лидирует с совокупным объемом в $24,5 трлн.
В отчете также отмечается, что эта активность исходит от более чем 300 миллионов инвесторов, что укрепляет рыночное доминирование Binance.
Что более важно, это предполагает, что следующее крупное движение цены Bitcoin может быть influenced этой когортой трейдеров.
На рынке Binance растет бычье позиционирование
Инвесторы Binance все чаще указывали на возможный бычий отскок, особенно на рынке перпетуальных фьючерсов.
В настоящее время Binance контролирует самую большую долю открытого интереса по Bitcoin, оцененную в $10,90 млрд, в то время как общий открытый интерес по всему рынку составляет $58,63 млрд.
Этот дисбаланс подчеркивает влияние Binance на направление цены. Под поверхностью торговые данные показывают, что объем в значительной степени обусловлен бычьим позиционированием, при этом инвесторы отдают предпочтение длинным позициям (long trades).
Эта тенденция подтверждается коэффициентом покупок/продаж тейкеров (Taker Buy/Sell Ratio), также известным как Long/Short Ratio, который измеряет, доминируют ли на рыночном объеме покупатели или продавцы.
Покупки тейкеров лидируют с коэффициентом 2,2 на момент написания, что является заметно сильным показателем, который значительно превышает нейтральный уровень 1.
Если открытый интерес Binance продолжит расти наряду с повышенным объемом торгов, смещенным в сторону бычьих позиций, рынок может приближаться к отскоку.
На момент написания объем торгов Bitcoin на Binance составлял $16,58 млрд.
Рынок Bitcoin колеблется
Широкому рынку еще предстоит полностью отразить бычьи сигналы, исходящие от инвесторов Binance.
На спотовом рынке, однако, настроения кажутся конструктивными.
Примечательно, что инвесторы приобрели Bitcoin на сумму примерно $83 млн за последний день. Совокупные чистые транзакции показали, что с начала недели было накоплено Bitcoin на сумму около $315 млн.
Тем временем более широкий рынок перпетуальных контрактов Bitcoin оставался слегка медвежьим. Коэффициент покупок/продаж тейкеров (Taker Buy/Sell Ratio) на всем рынке составлял 0,98, что указывает на незначительное доминирование продавцов.
Хотя показатели ниже 1 благоприятствуют продавцам, узкий разрыв suggests слабую медвежью убежденность.
Другие показатели рынка перпетуальных контрактов, включая Ставку финансирования (Funding Rate) и Взвешенную по открытому интересу ставку финансирования (Open Interest-Weighted Funding Rate), продолжали указывать на бычью тенденцию.
В целом, инвесторы Bitcoin выглядят все более оптимистичными, при этом широкий рынок постепенно догоняет. Устойчивая фаза накопления может обеспечить импульс, необходимый для того, чтобы подтолкнуть Bitcoin обратно к $90 000.
Заключительные мысли
- Торговля криптовалютами достигает $1,17 трлн на Binance, в то время как другие биржи пытаются догнать, ставя Bitcoin на кон.
- Инвесторы на Binance закладывают в цену Bitcoin ожидания раньше широкого рынка, сигнализируя о бычьих настроениях.
