Две японские компании вышли в мировые лидеры по производству одного вида электронного специального газа, и даже TSMC и Samsung зависели от их настроения.
Однако в одночасье они объявили о постоянной остановке производства. Не из-за проблем с технологиями, а потому что прервались поставки сырья. А это сырье они полностью закупали в Китае.
Остановка поставок
6 января 2026 года Министерство коммерции опубликовало уведомление №1 за текущий год. Не было ни пресс-конференции, ни пояснительных статей - оно тихо появилось на официальном сайте.
Японцы не заметили, компания Kanto Denka не заметила, Central Glass не заметила.
У них еще были запасы - высокочистый вольфрамовый порошок на складах, которого хватило бы на несколько месяцев. Отдел закупок как обычно размещал заказы, отправлял письма, получал тонны товара - дешево, стабильно.
Никто не считал это риском.
В феврале вышли таможенные данные: экспорт порошков карбида вольфрама и вольфрама в Японию — ноль.
Март — ноль. Апрель — все еще ноль.
Согласно данным Главного таможенного управления, приведенным агентством Kyodo, с февраля по апрель 2026 года экспорт китайского вольфрамового порошка в Японию три месяца подряд был равен нулю.
Запасы Kanto Denka упали ниже критической черты, Central Glass искала по всему миру альтернативных поставщиков, Mitsubishi Materials вложила 10 миллиардов иен в утилизацию отходов вольфрама.
Покупка в других странах — в 3 раза дороже. Что касается чистоты, она далеко не дотягивает до уровня 6N.
Две японские компании суммарно занимали почти 1/4 мировых мощностей по производству высококачественного гексафторида вольфрама. Президент Kanto Denka Дзюнъити Хасэгава и президент Central Glass Кадзухико Маэда вынуждены были столкнуться с суровой реальностью:
Сырье для производства высококачественного гексафторида вольфрама — высокочистый вольфрамовый порошок уровня 6N — купить невозможно. А этот порошок практически полностью находится в Китае.
Больное место
Для начала, что такое гексафторид вольфрама?
Душа чипов ИИ — это память HBM с высокой пропускной способностью, где десятки слоев чипов памяти сложены вместе. Внутри этих чипов плотно расположены контактные отверстия наноразмера, в тысячи раз тоньше человеческого волоса.
Хотя для контактных отверстий можно использовать и другие металлы, в настоящее время вольфрам по-прежнему является абсолютным лидером. А ключевым электронным специальным газом для осаждения вольфрама в эти микроотверстия является именно гексафторид вольфрама.
Без гексафторида вольфрама нет HBM. Без HBM графические процессоры Nvidia — просто куча металлолома.
В производстве этого электронного специального газа японцы когда-то были первыми в мире. Kanto Denka довела чистоту до уровня «шесть девяток» — только одна молекула примеси на миллион молекул.
Но газ с шестью девятками требует порошка уровня 6N.
Последние десять с лишним лет китайский вольфрамовый порошок покупали тоннами — дешево, стабильно. С точки зрения японцев, ректификационные колонны — вот их защитный ров, а что такое порошок? В какой-то степени это просто грязь.
Но в критический момент именно эта «грязь» перекрыла японцам кислород.
Японцы пытались сопротивляться.
Они пробовали использовать низкочистый порошок, пытаясь повысить чистоту за счет ректификационных колонн. Но в грубом порошке самое страшное — это молибден. Молибден и вольфрам в таблице Менделеева — элементы одной группы, их химические свойства как у близнецов.
Попадая в реактор и вступая в реакцию с фтором, они одновременно переходят в газообразное состояние, их температуры кипения слишком близки, разделить их невозможно.
Есть деньги, есть политическая воля, есть осознание кризиса, но перед пределом возможностей химической инженерии вы бессильны.
Упорная борьба
Чтобы преодолеть эту стену, китайцам тоже потребовалось не одно мгновение.
Очистка вольфрамового порошка требует удаления примесей, и одной из самых сложных для удаления примесей является молибден.
Молибден и вольфрам имеют схожие химические свойства, в воде они растворяются практически одинаково. Отделить молибден от вольфрама — задача не проще, чем разделить соль и глутамат натрия в кастрюле супа.
Решение — добавить в раствор сульфидирующий агент. Молибден более активен по отношению к сере, чем вольфрам, он первым бросится — схватится за серу, вольфрам останется на месте. В этот момент молибден вытягивают.
Звучит просто.
Насколько узок этот момент? Стоит немного отклониться от кислотно-щелочного баланса — молибден отпускает и снова смешивается с вольфрамом. Допустимый диапазон параметров узок, как хождение по канату на высоте.
Чтобы добиться прорыва, нет короткого пути, только самый упорный метод:
Регулировать кислотно-щелочной баланс, менять адсорбенты, изменять экстрагент, работать группа за группой, причем сами адсорбенты тоже пришлось создавать заново.
Поколения трудились несколько десятилетий, чтобы снизить содержание молибдена в растворе до приемлемого уровня.
Председатель правления Xiamen Tungsten Хуан Чангэн пришел в компанию в 1987 году и больше не уходил, до недавнего ухода на пенсию.
За это время он прошел путь от цеха до руководства, 39 лет занимался только этим, возглавляя команду от грубого порошка до уровня 6N, выводя китайский вольфрамовый порошок на мировой уровень.
Источник: Xiamen Tungsten
Кроме Xiamen Tungsten, есть еще China Tungsten and Hightech New Materials.
Эти две компании на сегодняшний день также являются одними из очень немногих в мире, способных производить высокочистый вольфрамовый порошок уровня 6N в промышленных масштабах.
В Китае есть высокочистый вольфрамовый порошок, японцы покупают этот порошок, производят гексафторид вольфрама, перепродают его Samsung и TSMC, удваивая цену.
Судя по всему, это сверхприбыльный бизнес.
А потом японцы сами сломали себе дверь.
Переворот
По данным многочисленных сообщений СМИ, Kanto Denka и Central Glass официально уведомили своих основных клиентов, включая Samsung и SK Hynix:
30 июня — последняя партия. С 1 июля — постоянная остановка производства.
Импорт высокочистого вольфрамового порошка из Китая с января 2026 года практически сошел на нет, запасы двух японских компаний продержались пять месяцев и наконец истощились.
Мало того, что прервалось сырье, что еще более смертельно — неопределенность. Даже если удастся собрать порошок и перезапустить линию, что, если снова остановка?
Во время простоя гексафторид вольфрама, оставшийся в трубах, при контакте с водой гидролизуется, фтороводород разъедает клапаны и сварные швы. Стоимость ремонта и повторного запуска огромна.
Повторные остановки и запуски равносильны самоубийству.
Когда новость достигла Сеула, Samsung и SK Hynix забеспокоились. Эти два южнокорейских гиганта полупроводниковой отрасли ранее закупали большую часть гексафторида вольфрама в Японии, запасов Samsung не хватит и до июня.
Без гексафторида вольфрама нет HBM, и заказы Nvidia тоже сорвутся.
Цикл сертификации, который так мучил китайских поставщиков, внезапно перестал быть проблемой. Китайские поставщики гексафторида вольфрама стали желанными гостями на ведущих заводах по производству пластин.
Дверь открылась, игроки сменились.
Тридцать лет назад Китай добывал руду, а другие считали деньги. Низкочистый грубый порошок продавали тоннами, другие очищали его, делали газ, делали мишени — и при перепродаже стоимость увеличивалась в десятки раз.
Тридцать лет спустя китайцы упорно повышали чистоту от 3N до 6N. Самый базовый грунт свергнул высочайший трон.
1 июля производственная линия гексафторида вольфрама на заводе Kanto Denka в Сэкаве будет остановлена.
В то же время на китайских линиях по производству высокочистого вольфрамового порошка и заводов по производству гексафторида вольфрама отечественные материалы непрерывно выходят, грузятся в машины и отправляются в порты.
Только на этот раз в списке пунктов назначения японских производителей нет.
Эта статья из официального аккаунта WeChat «Хуашан Таолюэ» (ID: hstl8888), автор: Хуашан Таолюэ
