Saat ini, pasar chip AI global sedang mengalami pergeseran paradigma yang mendalam.
Selama ini, GPU selalu dianggap sebagai pilihan default untuk pelatihan AI. Namun, sejak sekitar tahun 2025, sebuah revolusi industri yang berpusat pada ASIC mulai berkobar dengan hebat.
ASIC, Sinyal dan Data Titik Balik Industri
Pada Q1 2026, pangsa TPU Google dalam pengiriman server AI melonjak menjadi 78%, jauh melampaui pangsa GPU; OpenAI mengumumkan akan mulai akhir 2026 hingga 2027 menyebarkan kluster komputasi 10 gigawatt yang dibangun dengan ASIC khusus dari Broadcom, menurunkan biaya komputasi per unit sekitar 35%.
Di balik sinyal-sinyal ini, terdapat migrasi historis pusat gravitasi komputasi AI, dari perlombaan senjata pelatihan menuju implementasi skala besar inferensi.
Sementara itu, Wakil Ketua MediaTek, Dr. Rick Tsai, dalam konferensi telepon keuangan secara eksplisit menyebutkan ASIC pusat data sebagai "mesin pertumbuhan paling menarik bagi perusahaan", menaikkan target pendapatan, menunjukkan bahwa pesanan dari pelanggan raksasa semakin cepat terealisasi.
Qualcomm mengumumkan masuk ke kancah persaingan pusat data, dengan memanfaatkan IP yang terakumulasi dari akuisisi AlphaWave, berhasil merebut pelanggan besar kunci, menyatakan tekad untuk menantang Nvidia secara langsung.
Di sisi domestik (China), bisnis produksi massal ASIC VeriSilicon meledak secara eksplosif, sementara ASR Technology (ASR) untuk pertama kalinya menetapkan bisnis kustomisasi ASIC sebagai "kurva pertumbuhan kedua", kedua penyedia layanan desain IC independen ini telah mewujudkan logika pertumbuhan tinggi dalam kinerja keuangan.
Sinyal-sinyal yang dirilis padat ini, semuanya mengarah pada fakta yang sama yang sedang terbentuk: industri ASIC sedang memasuki "Zaman Keemasan". Ini bukan sekadar pilihan strategis beberapa perusahaan, melainkan sebuah titik balik industri yang menyeluruh.
Data terbaru Deloitte mengungkap titik balik ini: proporsi beban kerja inferensi AI melonjak dari 1/3 pada 2023 menjadi 2/3 pada 2026, dan akan meningkat lebih jauh dalam jangka panjang, dengan ukuran pasar mencapai 2-3 kali lipat perangkat keras pelatihan. Goldman Sachs bahkan memprediksi, pada 2026 pangsa ASIC dalam chip AI akan naik menjadi 40%, pada 2027 menembus 45%, hampir setara dengan GPU. Counterpoint Research menunjukkan, pasar ASIC AI akan tumbuh dari $120 miliar pada 2024 menjadi $300 miliar pada 2027, dengan tingkat pertumbuhan tahunan gabungan (CAGR) mencapai 34%.
Secara keseluruhan, pasar akselerator AI pada 2026 berada pada titik kritis perubahan — persaingan telah menyebar dari pertarungan kekuatan komputasi chip tunggal, menjadi pertarungan menyeluruh di bidang interkoneksi, switch, ekosistem perangkat lunak, dan arsitektur sistem.
ASIC Mengudara, Mengapa Sekarang?
Jika mencari titik tumpu kebangkitan ASIC, jawabannya mungkin tersembunyi dalam kalkulasi ekonomi paling dasar industri AI.
Seiring dengan optimisasi model AI besar yang secara signifikan menurunkan biaya inferensi, serta pemrograman AI dan Agen AI yang meluas masuk ke dalam proses produksi industri, inferensi AI meledak di paruh kedua 2025 dan menjadi konsensus industri. Sebuah fakta fisik sederhana semakin tidak dapat dihindari: ketika skala penyebaran model didorong ke ratusan juta pengguna, menggunakan GPU serbaguna yang harganya puluhan ribu dolar untuk inferensi instan dengan konkurensi tinggi, pada dasarnya adalah "membunuh ayam dengan pisau daging sapi" — bukan tidak bisa dilakukan, tetapi secara struktural tidak menguntungkan.
Inilah peluang ASIC.
Seiring migrasi struktural kebutuhan komputasi AI dari dominasi pelatihan ke dominasi inferensi, keunggulan rasio efisiensi energi dan biaya chip kustom menjadi penggerak utama. Dalam skenario inferensi, chip ASIC memiliki latensi lebih rendah, konsumsi energi lebih hemat, dan biaya per unit lebih optimal, cukup untuk menggoyang model biaya yang dibangun GPU selama lebih dari satu dekade.
GPU serbaguna memiliki kemacetan ganda dalam konsumsi daya dan biaya pada skenario inferensi, terutama ketika ledakan AI Agent menyebabkan konsumsi Token melonjak 10-100 kali lipat, kontradiksi ini semakin menonjol. ASIC, melalui arsitektur kustom, mengalokasikan semua sumber transistor ke komputasi spesifik, menghilangkan fungsi redundan, mencapai peningkatan rasio efisiensi energi 3-5 kali lipat, dan penurunan Total Cost of Ownership (TCO) 40-60%, sempurna untuk skenario inferensi skala besar.
Sebagai contoh, chip inferensi khusus yang dikembangkan bersama oleh OpenAI dan Broadcom mencapai rasio efisiensi energi 6,8 TOPS/W, sementara indikator serupa untuk Nvidia GB200 hanya 4,5 TOPS/W, perbedaannya jelas. Kepala Infrastruktur AI baru Amazon pernah menyatakan: "Jika kita dapat membangun model pada chip yang dikembangkan sendiri, kita dapat menyelesaikan tugas-tugas ini dengan sebagian kecil dari biaya yang dikeluarkan oleh penyedia model AI murni."
Yang lebih penting, gelombang ASIC kali ini bukan ledakan tak teratur dari nol, melainkan dibangun di atas konsensus beban kerja AI yang telah matang.
Diketahui, arsitektur Transformer telah mendominasi dunia model besar dalam jangka panjang, membuat desain khusus ASIC tidak lagi terperangkap dalam kutukan klasik "ruang lingkup aplikasi terlalu sempit" — setiap arsitektur khusus yang sangat dioptimalkan untuk Transformer dapat mewujudkan keunggulan biaya dan efisiensi energinya di ruang pasar yang cukup luas.
Secara historis, ASIC karena "investasi besar, risiko tinggi" lama terbatas pada skenario khusus, kini premis ini telah berubah: ketika desain khusus menghadapi pasar yang dapat dilayani bernilai ratusan miliar dolar, dan struktur beban kerjanya sangat seragam, ASIC telah meningkat dari skema pengganti GPU berbiaya rendah, menjadi pilihan evolusi infrastruktur AI yang tak terhindarkan.
Sementara itu, perubahan sikap kolektif penyedia layanan cloud besar, melepaskan sinyal pasar paling krusial.
Sebagai kelompok pembeli komputasi terbesar dunia, Google, AWS, Microsoft, Meta, dan beberapa CSP besar lainnya sedang secara seragam condong ke arah ASIC buatan sendiri atau kustom. TrendForce memperkirakan, permintaan server AI dari CSP dan cloud berdaulat akan tetap kuat pada 2026, dengan tingkat pertumbuhan pengiriman server ASIC sebesar 44,6% secara signifikan melampaui server GPU yang hanya 16,1%.
Ini bukan sekadar pemikiran "menurunkan biaya" — di saat infrastruktur AI menjadi sumber daya strategis inti, menguasai hak definisi chip berarti menguasai hak penentuan harga komputasi dan kemandirian rantai pasok. Memberikan suara dengan uang sungguhan untuk ASIC, telah menjadi langkah strategis wajib bagi vendor cloud untuk beralih dari pembelian pasif ke definisi aktif.
Kekuatan Lama dan Baru Bersilangan, Peta Global ASIC Direstrukturisasi
Selain ledakan di sisi permintaan komputasi AI, tanda Zaman Keemasan ASIC juga terletak pada — jumlah pemain di atas panggung tiba-tambah banyak.
Dulu, narasi ASIC terutama berkisar pada dua pemain lama, Broadcom dan Marvell; kini, raksasa chip ponsel seperti MediaTek dan Qualcomm, sedang melangkah melintasi batas dan mengubah lanskap persaingan ASIC.
MediaTek Mendapat Kemenangan Pertama, Bertaruh Besar pada ASIC
Kisah transformasi MediaTek, mungkin adalah contoh paling dramatis dalam gelombang ASIC kali ini.
Dalam konteks pasar ponsel menyentuh batas pertumbuhan, dan margin kotor 2025 turun ke titik terendah dalam empat tahun sebesar 47,5%, CEO MediaTek Rick Tsai secara tegas mengunci ASIC pusat data sebagai mesin pertumbuhan paling menarik bagi perusahaan. Dalam konferensi telepon keuangan Juli lalu, ia mengumumkan ke pasar bahwa proyek ASIC pertama akan dirancang pada kuartal tersebut, mulai berkontribusi pada pendapatan dari tahun 2026; pada Februari 2026, Tsai sudah dapat menggunakan kata "sangat" untuk memodifikasi keyakinannya terhadap target — pendapatan ASIC pusat data pada 2026 pasti akan menembus $10 miliar, dan pada 2027 menuju puluhan miliar dolar.
Tingkat realisasi target ini bahkan melampaui ekspektasi para analis. Menurut laporan publik, keberhasilan MediaTek meraih pesanan ASIC pusat data Google adalah hasil inti dari kemenangan pertama dalam taruhan besar ini.
Tsai sendiri memberikan penilaian yang mencolok: pasar ASIC pusat data global pada 2028 diperkirakan mencapai skala $700 miliar, dan target MediaTek bukan hanya pangsa pasar 10% hingga 15% seperti yang diperkirakan sebelumnya — "Kami akan memperjuangkan yang lebih tinggi." Untuk mendukung ambisi ini, MediaTek telah meningkatkan investasi di berbagai bidang teknologi kunci seperti SerDes kecepatan tinggi 400G, CPO (Co-Packaged Optics), kemasan maju 3,5D, dan HBM kustom.
Prediksi terbaru Goldman Sachs menunjukkan: pendapatan ASIC AI MediaTek pada 2027 dapat mencapai $123 miliar, sesuai dengan pangsa pasar 10-15%; pangsa bisnis AI pada 2028 akan melebihi 60% (66%), dengan skala pendapatan ASIC AI diproyeksikan mencapai $480 miliar. Counterpoint Research lebih optimis, memperkirakan MediaTek akan merebut 26% pangsa pasar ASIC AI pada 2028, volume pengiriman tumbuh 10 kali lipat dari 2026 hingga 2028, menjadi pemasok terbesar kedua di dunia, setelah Broadcom.
Dapat dikatakan, MediaTek sedang membuktikan dengan lompatan dari ujung ke awan (edge-to-cloud), bahwa kemampuan integrasi SoC yang terakumulasi di era 5G, juga dapat membuka ruang imajinasi luas di bidang pusat data.
Qualcomm: Terlambat Tapi Cepat, Menyasar Inti Inferensi
Jika MediaTek adalah perintis yang stabil, maka Qualcomm adalah pengguncang yang penuh semangat.
Pada 2025, Qualcomm mengakuisisi penuh perusahaan teknologi koneksi kabel berkecepatan tinggi AlphaWave Semi seharga $2,4 miliar, dan menyelesaikan transaksi pada Q1 2026. Tindakan ini sangat jelas maksudnya: memanfaatkan aset IP yang terakumulasi AlphaWave untuk melengkapi celah kemampuan kunci di bidang interkoneksi pusat data berkinerja tinggi dan desain chip kustom, membuka jalan untuk masuk ke pasar chip kustom sisi awan secara besar-besaran.
Gaya bermain Qualcomm bisa dibilang cepat.
Pada 30 April 2026, CEO Qualcomm Cristiano Amon mengonfirmasi bahwa perusahaan sedang bekerja sama dengan penyedia layanan cloud hyperscale terkemuka untuk mengembangkan chip kustom, pengiriman pertama dijadwalkan dimulai pada kuartal Desember, berfokus pada pengoptimalan skenario inferensi AI.
Yang lebih menarik adalah strategi "tiga jalur maju" Qualcomm: secara bersamaan mengembangkan CPU serbaguna, akselerator yang dibangun khusus untuk inferensi AI, dan chip ASIC sepenuhnya kustom, ketiga jenis produk ini membentuk matriks solusi pusat data yang lengkap. Diketahui, pada Oktober 2025 Qualcomm meluncurkan pedang kembar AI200/AI250 untuk inferensi pusat data, AI200 diperkirakan komersial pada 2026, AI250 direncanakan diluncurkan 2027. April 2026, Qualcomm mengonfirmasi proyek ASIC kustom dengan vendor cloud hyperscale terkemuka akan memulai pengiriman pertama pada tahun ini.
Dalam konteks pelanggan inti seperti Apple dan Samsung yang mempercepat pengembangan chip buatan sendiri, dan tekanan struktural pada bisnis elektronik konsumen, Qualcomm memilih untuk masuk dengan cara ini ke medan tempur baru yang diperkirakan berukuran triliunan dolar. Pernyataan Amon tentang ini singkat dan kuat: "Kita bisa bilang sudah mencapai titik terendah."
Keunggulan diferensiasi Qualcomm juga terletak pada integrasi ekosistem edge-cloud. ASIC-nya tidak hanya dapat menjalankan tugas inferensi awan secara efisien, tetapi juga dapat terhubung mulus dengan platform seluler Snapdragon dan chip IoT, memberikan solusi AI lengkap dari ujung ke awan kepada pelanggan.
Broadcom dan Marvell: Peta Andalan Dua Raksasa
Sementara kekuatan baru maju dengan lantang, dua raksasa tradisional juga tidak diam di tempat.
Di bidang ASIC, Broadcom sudah lama menjadi raja yang diakui.
Berkat pertumbuhan bisnis chip kustom dan produk jaringan AI, pendapatan Broadcom 2025 naik menjadi $39,7 miliar, meningkat 30% dari tahun ke tahun. Kinerja laporan keuangannya menunjukkan bahwa pusat nilai semikonduktor AI telah menyebar dari GPU ke chip AI kustom dan arsitektur jaringan keseluruhan seperti perangkat jaringan Ethernet dan NIC (Network Interface Controller).
Struktur pendapatan Broadcom sedang mengalami perubahan mendasar: pada kuartal pertama tahun fiskal 2026, pendapatan terkait AI Broadcom telah mencapai $8,4 miliar, meningkat 106% dari tahun ke tahun, dengan proporsi dalam pendapatan semikonduktor terus meningkat.
Sementara itu, CEO Broadcom Hock Tan dalam konferensi telepon pelaporan keuangan memberikan prediksi yang lebih mengejutkan: pada 2027, hanya pendapatan dari chip AI (ASIC kustom) akan melebihi $100 miliar, dengan total pengiriman mendekati 10 gigawatt. Target ini jauh melampaui ekspektasi pasar sebelumnya.
Perusahaan-perusahaan platform LLM seperti Google, Meta, OpenAI, Anthropic, sedang membangun XPU kustom mereka sendiri. Broadcom mengungkapkan, perusahaan saat ini bekerja sama erat dengan enam pelanggan utama, mengembangkan prosesor khusus AI bersama. Pelanggan ini termasuk:
- Google: Mitra penting chip TPU, pesanan terus meluas
- Meta: Peta jalan seri chip MTIA berjalan lancar, pengiriman 2027 akan mencapai beberapa gigawatt
- Anthropic: Berencana menyebarkan komputasi TPU lebih dari 3 gigawatt pada 2027
- OpenAI: Mengumumkan mulai 2027 akan menyebarkan XPU generasi pertama, kemampuan komputasi tahun pertama lebih dari 1 gigawatt
Perlu dicatat, kerja sama Broadcom dengan pelanggan bukan transaksi jangka pendek, melainkan ikatan strategis multi-generasi, dengan siklus kerja sama hingga 2-4 tahun perencanaan bergulir. Seorang eksekutif Broadcom menyatakan hal ini dengan sangat simbolis: "Ini adalah permintaan pelanggan nyata, skala bisnis akan terus tumbuh."
Di sisi lain, tata letak Marvell di bidang ASIC juga sangat dalam.
Pada 2019, Marvell menyelesaikan akuisisi bisnis ASIC Avera milik GlobalFoundries, meletakkan dasar untuk bisnis chip kustom. Dengan pertumbuhan kebutuhan komputasi AI, bisnis chip kustom (ASIC) Marvell telah menjadi pendorong pertumbuhan inti.
Pada 31 Maret 2026, Nvidia mengumumkan investasi $2 miliar ke Marvell, kedua pihak membangun kemitraan strategis melalui teknologi NVLink Fusion, menghubungkan Marvell ke ekosistem AI Factory dan AI-RAN Nvidia. Marvell akan menyediakan XPU kustom dan solusi jaringan kompatibel NVLink Fusion, bersama-sama mengembangkan infrastruktur generasi berikutnya dan teknologi silikon fotonik.
Pada 2 Desember 2025, Marvell mengumumkan akuisisi perusahaan teknologi interkoneksi optik Celestial AI seharga sekitar $3,25 miliar, transaksi selesai pada Q1 2026. Teknologi Photonic Fabric Celestial AI memiliki efisiensi energi 2 kali lipat dari interkoneksi tembaga, mendukung koneksi bandwidth tinggi dan latensi rendah untuk sistem AI skala besar. Marvell juga meluncurkan seri produk DSP optik 1,6T, serta COLORZ 1600 yang diperluas Maret 2026, menyediakan solusi interkoneksi optik ujung-ke-ujung untuk pusat data AI.
Menurut pengungkapan laporan keuangan, total pendapatan Marvell tahun fiskal 2026 adalah $8,195 miliar, meningkat 42% dari tahun ke tahun; termasuk pendapatan pusat data yang mencakup ASIC mencapai $6,1 miliar, menyumbang sekitar 74% dari total pendapatan. Padahal pada tahun fiskal 2024, pangsa pendapatan pusat data hanya sekitar 40%. Ini berarti, hanya dalam sekitar dua tahun, struktur bisnis Marvell telah mengalami perubahan yang nyata.
Diketahui, pelanggan ASIC terbesar Marvell adalah Amazon AWS (memberikan kontribusi IP inti untuk chip Trainium); Google, Microsoft, dan Meta semuanya adalah mitra yang dikonfirmasi: Google bersama Marvell mengembangkan CPU Arm Axion, akselerator AI generasi berikutnya Microsoft Maia didesain dengan partisipasi mendalam Marvell, Meta bekerja sama dalam arah XPU AI kustom. Marvell mengklaim telah memenangkan pesanan desain ASIC AI di lebih dari 20 pelanggan.
Perbedaan inti dengan Broadcom terletak pada model layanan: Broadcom menawarkan solusi ujung-ke-ujung yang terikat erat dengan portofolio produk jaringannya sendiri, sehingga pelanggan sangat bergantung pada ekosistemnya setelah mengadopsinya; Marvell menawarkan skema kombinasi sesuai kebutuhan yang lebih fleksibel, lebih cocok untuk pelanggan yang ingin mengontrol arsitektur mereka sendiri.
CEO Marvell Matt Murphy menyatakan: "Interkoneksi kecepatan tinggi dan interkoneksi optik semakin penting dalam skalabilitas AI. Marvell menggabungkan kustomisasi ASIC dengan teknologi interkoneksi kecepatan tinggi, menyediakan koneksi berkinerja tinggi dan solusi ASIC bagi pelanggan, dengan target meningkatkan pangsa pendapatan terkait AI di atas 50%, menjadi peserta kunci di bidang infrastruktur AI."
Perlu dicatat, kerja sama Broadcom dan Marvell dengan perusahaan seperti OpenAI dan Meta mengungkapkan logika industri yang lebih dalam: bagi perusahaan AI papan atas, pertimbangan utama dalam mengembangkan ASIC sendiri mungkin bukan biaya, melainkan keamanan rantai pasok dan kemandirian arsitektur. "Menguasai hak definisi chip" telah menjadi garis pembatas strategis yang jelas.
Dalam permainan ini, biaya hanyalah penyebab permukaan, kedaulatan arsitektur adalah pusat gravitasi yang lebih dalam.
Dari peta formasi ASIC: pertama, produsen chip ponsel, dengan akumulasi desain SoC yang mendalam, menyelesaikan transformasi lintas domain dari edge ke pusat, kisah MediaTek adalah penggunaan ulang kemampuan integrasi sistem lintas domain, sementara Qualcomm adalah akuisisi modal ditambah transformasi sesuai tren. Dua jalur ini mencapai tujuan yang sama, keduanya mengarah pada kesimpulan yang sama — struktur pemain di bidang ASIC sedang mengalami pergantian generasi; kedua, parit pertahanan (moat) dua raksasa ASIC tradisional jauh lebih dalam dan luas dari yang diperkirakan; ketiga, vendor cloud sendiri juga semakin cepat bergerak dari pembeli ke pengembang, yang benar-benar mengubah lanskap negosiasi kekuatan rantai industri.
Dalam Gelombang ASIC, Kekuatan China Bangkit
Yang lebih menarik, peserta pesta ASIC ini bukan hanya raksasa AS. Di dalam rantai pasok semikonduktor China daratan, penyedia layanan desain IC independen yang diwakili oleh VeriSilicon dan ASR Technology (ASR), sedang menjadi kutub baru yang tidak dapat diabaikan.
VeriSilicon: "Penjual Sekop" ASIC AI
Tahun 2025 adalah tahun perubahan kualitatif bagi VeriSilicon. Total nilai pesanan baru sepanjang tahun mencapai 5,96 miliar yuan, meningkat 103,41% dari tahun ke tahun. Di antaranya, pangsa pesanan terkait komputasi AI telah melebihi 73%, dengan pesanan di bidang pemrosesan data melebihi 50%, terutama berasal dari ASIC sisi awan dan IP AI. Hingga akhir tahun, pesanan dalam proses VeriSilicon mencapai 5,075 miliar yuan, tetap tinggi selama sembilan kuartal berturut-turut, dengan perkiraan lebih dari 80% akan dikonversi menjadi pendapatan dalam satu tahun.
Angka-angka ini sendiri sudah cukup mengesankan, tetapi pada April 2026, pengumuman pesanan yang dirilis VeriSilicon bahkan mengejutkan industri: pesanan baru Januari-April 8,24 miliar yuan, dengan pangsa pesanan terkait komputasi AI mencapai 91,37%, dan dalam hanya 9 hari menambah pesanan ASIC AI sebesar 3,724 miliar yuan. Laporan keuangan Q1 menunjukkan, pendapatan VeriSilicon 836 juta yuan, meningkat 114,47% dari tahun ke tahun, bisnis penyesuaian chip satu atap (one-stop chip customization) meningkat 145,90%.
Data ini secara komersial membuktikan dengan kuat ledakan berkelanjutan permintaan ASIC AI global, dan juga memberikan dukungan pesanan yang jelas dan dapat diharapkan untuk pertumbuhan kinerja VeriSilicon berikutnya.
Kompetensi inti VeriSilicon terletak pada kemampuan layanan ASIC lengkap. Dari lisensi IP hingga desain chip, bisnis produksi massal, VeriSilicon menyediakan solusi satu atap, fokus pada ASIC AI sisi awan, dengan pelanggan mencakup vendor awan global terkemuka, sekaligus aktif menata skenario baru sisi ujung seperti kacamata AI, mainan AI. Yang lebih menarik, NPU IP Coral berdaya sangat rendah hasil kerja sama VeriSilicon dengan Google (berbasis set instruksi RISC-V), telah membuka jalan bagi ASIC khusus untuk skenario AI sisi ujung.
CEO VeriSilicon Dr. Wayne Dai dalam konferensi kinerja Q1 2026 menyatakan: "Pasar ASIC AI meledak, permintaan pelanggan jauh melampaui ekspektasi. Dengan akumulasi IP 20 tahun dan pengalaman desain chip, VeriSilicon telah menjadi mitra kustomisasi ASIC pilihan utama bagi vendor awan global dan perusahaan AI. Pangsa pesanan terkait AI 2026 melebihi 90%, menandakan VeriSilicon berhasil bertransformasi menjadi penyedia layanan infrastruktur komputasi AI."
Terlihat, peran VeriSilicon sedang naik tingkat dari sekadar pemasok IP menjadi perusahaan platform ASIC AI ujung-ke-ujung, memainkan peran sentral sebagai "pemberdaya" dalam rantai industri.
ASR Technology: Raksasa Baseband Seluler Menggali Kurva Pertumbuhan Kedua
Sebagai pemain lama di bidang chip komunikasi, ASR Technology (ASR) menemukan kurva pertumbuhan kedua di jalur ASIC.
Sejak paruh kedua 2024, permintaan kustom untuk arah perangkat pintar yang dapat dikenakan (wearable), AI sisi ujung, dan chip RISC-V terus meningkat, ASR telah menerima beberapa proyek kustom yang menggunakan proses manufaktur maju, dengan pesanan dalam proses penuh. Pada 2025, pendapatan ASR tumbuh 12,73% menjadi 3,817 miliar yuan, kerugian menyempit signifikan lebih dari 300 juta yuan.
Pada Q1 2026, pendapatan bisnis kustomisasi ASIC ASR 188 juta yuan, meningkat 73%, dengan pangsa dalam total pendapatan naik menjadi 23%. Untuk mempercepat tata letak, ASR mendirikan anak perusahaan penuh untuk bisnis ASIC, mengalokasikan 20% sumber daya R&D ke bisnis kustom, mencakup bidang AI sisi awan, sisi ujung, wearable, dan RISC-V.
Keunggulan diferensiasi ASR terletak pada kemampuan solusi ASIC tingkat sistem. Dengan akumulasi teknologi bertahun-tahun di bidang chip SoC baseband, ASR dapat menyediakan layanan lengkap dari desain chip hingga pengoptimalan sistem, memanfaatkan pustaka IP matang dan saluran rantai pasok, membantu pelanggan mempersingkat siklus pengembangan dan menurunkan biaya.
Membandingkan keduanya, VeriSilicon dan ASR memiliki ciri bersama: tidak bergantung pada satu pelanggan atau satu proyek, melainkan dengan kombinasi IP dan kemampuan kustomisasi yang sistematis, tertanam dalam ekosistem besar industri AI, memainkan peran "penjual sekop".
Dalam suasana pasar demam emas AI, penjual sekop sering kali mendapatkan keuntungan paling stabil. VeriSilicon dan ASR sedang membangun jendela emas mereka sendiri antara dua identitas "penjual sekop" dan "pemberdaya" ASIC AI, mengandalkan sumber daya rantai industri yang kaya dan skenario aplikasi China, memperjuangkan suara yang lebih besar dalam persaingan chip AI global.
Dari Penggunaan Sendiri ke Penjualan Luar, Rekonstruksi Dasar Rantai Industri AI
Karakteristik mendalam Zaman Keemasan ASIC, tidak hanya terletak pada apa yang tumbuh, tetapi juga pada apa yang berubah.
Di antaranya, sinyal dramatis muncul pada akhir 2025. Diberitakan, Google sedang bernegosiasi dengan Meta untuk menjual chip TPU buatannya sendiri secara langsung. Transaksi bernilai puluhan miliar dolar ini, jika terealisasi, akan menandai TPU beralih dari properti pribadi internal Google menuju penjualan komersial eksternal — Meta berencana pada 2026 menyewa komputasi TPU dari Google Cloud, dan pada 2027 membeli langsung perangkat keras untuk disebarkan di pusat data milik sendiri.
Dalam konteks pangsa pasar GPU Nvidia yang lama mempertahankan lebih dari 90%, inti dari kerja sama ini adalah: vendor cloud sedang memberikan suara dengan uang sungguhan, membangun rantai pasok komputasi terbuka "buatan sendiri + beli luar", untuk mematahkan ketergantungan pada satu pemasok.
Sementara itu, ekosistem layanan desain ASIC matang yang diwakili oleh Broadcom, Marvell, MediaTek, telah membentuk lingkaran tertutup pembagian kerja yang sangat terspesialisasi: CSP menentukan spesifikasi, produsen chip mendesain, TSMC bertanggung jawab atas kemasan maju. Sistem manufaktur rumit ini memungkinkan perusahaan besar mana pun yang memiliki kebutuhan komputasi yang cukup, baik OpenAI, Apple, atau pemain baru yang masih merencanakan, berpotensi menjadi tuan dari ASIC buatan sendiri berikutnya.
Pasar chip AI global, sedang beralih dari dominasi tunggal Nvidia, menuju ratusan sekolah bersaing sungguhan.
Sisi lain dari perubahan ini, adalah peningkatan kolaboratif menyeluruh teknologi dasar rantai industri.
Ledakan ASIC yang didorong AI, menuntut persyaratan arsitektur komputasi yang lebih tinggi. Kapasitas produksi bulanan kemasan maju CoWoS TSMC diperkirakan akan berkembang pesat dari sekitar 65.000 hingga 70.000 wafer pada akhir 2025, menjadi 120.000 hingga 130.000 wafer pada akhir 2026, meskipun demikian masih belum dapat sepenuhnya memenuhi permintaan pelanggan yang kuat.
Sementara itu, Broadcom meluncurkan platform SoC komputasi XDSiP 3.5D pertama di industri, mendukung ekspansi independen komputasi, penyimpanan, dan I/O dalam bentuk kompak, untuk mendukung kebutuhan besar kluster komputasi AI tingkat gigawatt.
Perkembangan simultan teknologi dasar ini menunjukkan, kebangkitan ASIC tidak terjadi secara terisolasi, melainkan tertanam dalam evolusi seluruh rantai industri dari proses manufaktur maju, kemasan maju, hingga interkoneksi kecepatan tinggi — fokus persaingan infrastruktur AI, telah sepenuhnya beralih dari "balap kekuatan komputasi titik tunggal" ke efisiensi arsitektur sistem.
Tantangan dan Permainan ASIC Saling Hadir
Di balik cahaya, setiap tren memiliki sisi lain yang jelas dan dingin, ASIC tentu saja tidak terkecuali.
Beberapa praktisi industri menyatakan kepada penulis: "Biaya pengembangan dan risiko tape-out (pembuatan chip), adalah pedang Damokles yang menggantung di atas kepala setiap pemain ASIC." Satu chip ASIC AI proses maju, dari desain hingga tape-out menghabiskan miliaran dolar, sekali penilaian jalur teknologi keliru atau ritme permintaan tidak sesuai ekspektasi, investasi puluhan miliar dolar bisa menghadapi risiko gagal.
Ini dapat dilihat dari laporan keuangan perusahaan seperti Broadcom dan Marvell, sifat investasi berat awal bisnis ASIC kustom, memang memberikan tekanan struktural tertentu pada margin kotor keseluruhan — ini bukan tekanan yang dapat diabaikan dalam jangka pendek.
Parit pertahanan ekosistem perangkat lunak, adalah penghalang paling keras yang dihadapi ASIC.
Seperti diketahui, parit pertahanan sejati Nvidia tidak pernah hanya terletak pada perangkat keras, melainkan pada stack perangkat lunak besar yang dibangun selama lebih dari satu dekade oleh CUDA: jutaan pengembang, tak terhitung perpustakaan dan kerangka kerja yang terakumulasi, ekosistem operator yang teroptimasi selama bertahun-tahun. Meskipun AWS telah mengumumkan Trainium generasi berikutnya akan kompatibel dengan teknologi interkoneksi NVLink Nvidia, mencoba menipiskan penghalang ini dengan masuk ke ekosistem arus utama, tetapi ekosistem ASIC masih jauh untuk mengejar kematangan yang setara dengan CUDA dari nol.
Ada juga kendala struktural yang tidak dapat dihindari: ketergantungan terkonsentrasi pesanan chip AI global pada kemasan maju CoWoS TSMC. Meskipun TSMC sedang memperluas kapasitas dengan kecepatan yang belum pernah terjadi sebelumnya, dalam konteks raksasa-raksasa merebut pesanan secara bersamaan, risiko kepadatan penjadwalan tetap signifikan. Ditambah dengan ketidakpastian geopolitik dan rantai pasok, ini bukan variabel yang dapat dengan mudah diabaikan.
Selain itu, ujian yang lebih dalam terletak pada permainan klasik antara kustomisasi penuh dan fleksibilitas kemampuan pemrograman. Ketika volume pengiriman ASIC pada 2028 berpotensi melampaui GPU komersial dalam jumlah aktual, yang diuji bukan lagi kemampuan pelepasan volume kasar, melainkan bagaimana menyeimbangkan dua arah: efisiensi ekstrem khusus dan adaptasi elastis serbaguna — yang pertama adalah alasan keberadaan ASIC, yang kedua adalah keunggulan yang tidak ingin dilepaskan pasar.
Untuk konsensus industri saat ini, mungkin tidak ada jawaban sempurna, pilihan industri akhirnya akan diarahkan ke mana hanya bisa diserahkan kepada pasar dan waktu untuk memverifikasi.
Ditulis di Akhir
Berdiri di tahun 2026 melihat ke belakang, sebuah penilaian yang lebih tiga dimensi sedang menjadi jelas: akhir bukanlah ASIC sepenuhnya menggantikan GPU, melainkan keduanya menemukan niche ekologis masing-masing yang tidak dapat digantikan dalam tatanan baru yang hidup berdampingan.
Menggabungkan prediksi beberapa institusi, lanskap persaingan pasar akselerator AI sedang menuju pembagian kerja khusus "pelatihan bergantung pada GPU, inferensi bergantung pada ASIC", atau dalam kluster AI skala lebih besar mewujudkan pengelompokan campuran ASIC dan GPU.
Juga patut diperhatikan, beberapa variabel kunci akan menentukan seberapa jauh narasi ASIC dapat berjalan di era AI.
- Arah evolusi beban kerja AI: Kelanjutan arsitektur Transformer, secara langsung berkaitan dengan langit-langit pengembalian desain khusus ASIC — setiap perubahan drastis arsitektur, adalah celah potensial dalam logika investasi ASIC;
- Tingkat keterbukaan ekosistem vendor cloud: Sinyal Google menjual TPU ke Meta sangat penting, jika chip buatan sendiri CSP beralih secara komprehensif dari penurunan biaya internal ke output eksternal, ASIC akan meningkat dari cerita biaya menjadi cerita pasar yang sebenarnya;
- Irama inovasi arsitektur sistem: Kemampuan optimisasi tumpukan penuh dari chip ke rak, dari komputasi ke interkoneksi, sedang menggantikan TOPS chip tunggal, menjadi tolok ukur baru inti persaingan industri. Siapa yang dapat pertama kali menemukan solusi optimal dalam matriks komprehensif kapasitas CoWoS, kemasan 3,5D, dan SerDes kecepatan tinggi, akan mengunci posisi pelopor di tahap berikutnya Zaman Keemasan.
Zaman Keemasan ASIC, pada dasarnya adalah gerakan tentang "demokratisasi" komputasi AI.
Baik serangan lintas batas MediaTek, serangan balik putus asa Qualcomm, tata letak mendalam Broadcom dan Marvell, atau terobosan VeriSilicon dan ASR, kekuatan dari semua pihak bersama-sama melukiskan warna sebenarnya dari era simbiosis yang beragam ini.
Gerakan ini mengembalikan hak definisi komputasi dari raksasa chip yang terkonsentrasi tunggal, mulai kembali ke tangan vendor cloud, produsen perangkat, hingga pengguna akhir dari berbagai industri. Ini mengumumkan pelepasan ekosistem lama dan kemunculan logika baru: dalam masalah menggunakan chip apa, industri akhirnya memiliki lebih banyak hak untuk memilih.
Artikel ini dari akun WeChat publik "Semiconductor Industry Observation" (ID: icbank), penulis: L Chenguang
