Penulis:Bao Yilong, Zhang Yaqi, Li Jia
Risiko geopolitik kembali menyala, kenaikan tajam harga minyak memicu tekanan inflasi muncul kembali, saham AS ditutup melemah di bawah tekanan, fokus pasar beralih ke laporan pekerjaan non-farm Jumat.
Media nasional Iran mengungkapkan draf rancangan pengelolaan Selat Hormuz, kontennya lebih ketat dari yang diantisipasi pasar, minyak mentah Brent naik menjadi $83 per barel di sesi intraday, memecahkan tren penurunan yang sebelumnya terbentuk karena ekspektasi optimis dari negosiasi AS-Iran.
Kenaikan harga minyak kembali menyalakan kekhawatiran inflasi, ekspektasi pasar terhadap kenaikan suku bunga The Fed pada tahun ini memanas, imbal hasil obligasi AS naik di semua tenor, dolar menguat, ketiga indeks utama saham AS ditutup melemah.
Indeks S&P 500 turun untuk hari kedua berturut-turut, indeks Dow mengalami penurunan terbesar, turun lebih dari 0.8%. Saham chip memori SanDisk dan Western Data anjlok tajam karena prospek kinerja di bawah ekspektasi, menjadi salah satu pemberat indeks terbesar yang menahan.
Di saat yang sama, Google menerbitkan obligasi perusahaan senilai $25 miliar, penawaran baru berskala besar memberikan tekanan ekstra pada pasar obligasi AS, imbal hasil obligasi pemerintah AS 10 tahun naik 5 basis poin menjadi 4.66%.
Wall Street Insights menyebutkan, kesepakatan pelayaran baru Selat Hormuz yang akan ditandatangani Iran dan Oman kembali mengungkap detail penting, menunjukkan Iran berupaya menguasai kendali atas selat tersebut. Dan Iran telah mengambil tindakan, menyerang "sasaran musuh" di dekat Selat Hormuz.
Laporan kantor berita Iran Fars (FARS) pada Kamis waktu setempat tanggal 6 menyatakan, parlemen Iran sedang membahas kesepakatan ini. Menurut kesepakatan, kapal-kapal Amerika Serikat dan Israel akan dilarang melewati Selat Hormuz, negara-negara yang "pernah merugikan Iran" juga tidak akan mendapatkan izin pelayaran melalui Selat Hormuz.
Setelah berita di atas tersiar, kekhawatiran pasar terhadap risiko transportasi energi global dengan cepat memanas. Menjelang akhir sesi pagi Kamis di pasar saham AS, kenaikan harga minyak mentah internasional melebar jelas, minyak mentah WTI AS sempat menembus $78 per barel, naik hampir 4% intraday; minyak mentah Brent sempat mendekati $83 per barel, naik lebih dari 4% intraday.
Di saat yang sama, laporan lain dari Fars menyebutkan, angkatan laut Iran telah melancarkan serangan terhadap "sasaran musuh" di pintu masuk selat. Menurut CCTV News, sekitar pukul 21:40 waktu setempat tanggal 6, dua ledakan terdengar di Pulau Qeshm, Iran.
Sisi Iran menyatakan, suara ledakan disebabkan oleh serangan terhadap sasaran musuh di dekat pintu masuk Selat Hormuz, hasil operasi ini akan diumumkan kepada publik dalam beberapa jam ke depan.Kombinasi berita di atas membuat penilaian pasar terhadap risiko pelayaran selat berubah cepat dari "kesepakatan di depan mata" menjadi "prospek belum jelas".
Setelah beredarnya berita serangan Iran terhadap sasaran musuh di atas, minyak mentah internasional lebih lanjut menguat, mencapai level tinggi harian baru, minyak Brent mendekati $83.50, naik hampir 5.1% dari penutupan Rabu, merebut kembali posisi di atas rata-rata bergerak 50 hari. Minyak WTI menembus $78.30, naik lebih dari 4.1% dari penutupan Rabu.
Menurut perhitungan tim penelitian energi Goldman Sachs, minyak mentah Brent di sekitar $80 per barel berada dalam kisaran nilai wajar yang masuk akal, dan memperkirakan harga minyak akan bertahan antara $80 hingga $90 per barel sebelum kesepakatan baru AS-Iran dikonfirmasi atau situasi mengalami eskalasi besar.
Saham AS Ditutup Turun Dua Hari Berturut-turut
Ketiga indeks utama saham AS sama-sama ditutup sedikit melemah, S&P 500 turun 0.18%, Nasdaq turun 0.06%, Dow Jones turun 0.83%.
Di luar tekanan makro, penyesuaian ekspektasi laba di tingkat mikro lebih lanjut menekan sentimen. SanDisk dan Western Data sama-sama anjlok tajam karena panduan kinerja mengecewakan investor, saham chip memori jatuh. Western Data turun lebih dari 13%, SanDisk turun 6.8%, SK Hynix turun sekitar 5%.
Platform pemasaranAppLovin turun tajam karena pendapatan kuartalan tidak memenuhi ekspektasi Wall Street, perusahaan keamanan cloudDatadog juga anjlok 19% setelah ekspektasi pertumbuhan pendapatan kuartal tiga melambat.
Namun, dilihat dari musim laporan keuangan secara keseluruhan, dari 382 perusahaan S&P 500 yang telah melaporkan, 84.8% melampaui ekspektasi analis, jauh lebih tinggi dari rata-rata historis 68% sejak 1994.
Di SpaceX yang sangat diperhatikan, setelah masa lock-up berakhir, harga saham menghapus kerugian sesi pagi dan ditutup dengan kenaikan.Wall Street Insights menyebutkan, 911.5 juta saham terbatas pertama SpaceX dibuka, harga saham pada hari itu tidak turun malah naik 6.14%, volume perdagangan 250 juta saham, tertinggi dalam satu setengah bulan.
Harga saham perusahaan pemimpin kecerdasan buatan naik-turun bercampur, indeks S&P tanpa AI turun pada hari itu.
Kenaikan sempit Tujuh Besar teknologi menutupi kelemahan yang lebih luas hari ini.
Perlu diperhatikan, perilaku perpindahan tangan di pasar intraday menunjukkan perbedaan yang jelas: dana lindung nilai pada hari itu beralih menjadi membeli saham teknologi, sementara dana jangka panjang mengurangi posisi secara besar-besaran di sektor teknologi informasi dan kesehatan.
Data meja perdagangan Goldman Sachs menunjukkan, tingkat aktivitas keseluruhan hanya 4 poin (skala 10), volume perdagangan total 12% lebih rendah dari rata-rata bergerak 5 hari, menunjukkan pasar memilih untuk menunggu dan melihat sebelum data non-farm besok. Volatilitas juga mengisyaratkan pasar sedang bersiap menyambut kekacauan besok.
Di luar kenaikan harga minyak, Google mengumumkan penerbitan obligasi senilai $25 miliar, subsidi imbal hasil tinggi menarik salah satu pesanan pembelian terbesar tahun ini untuk obligasi terkait AI, lebih lanjut memberatkan tekanan penawaran pasar obligasi AS, menahan imbal hasil obligasi AS naik 5 hingga 7 basis poin dalam sehari.
Meski demikian, imbal hasil 10 tahun dalam minggu ini masih berada pada level yang relatif rendah. Pasar futures suku bunga memanas seiring dengan penetapan harga kenaikan suku bunga The Fed, probabilitas kenaikan suku bunga tahun ini naik jelas.
Vail Hartman dari BMO Capital Markets menyatakan, data terbaru terus mencerminkan ketangguhan pasar tenaga kerja, lebih lanjut memperkuat ekspektasi pasar bahwa inflasi akan mendominasi keputusan The Fed bulan September.
Ketidakpastian seputar kerangka kebijakan The Fed juga menarik perhatian pasar. Menurut laporan Financial Times, Ketua The Fed Walsh diperkirakan akan menjelaskan pemikiran kebijakan di balik pengurangan panduan ke depan dalam pertemuan Jackson Hole akhir bulan ini.
Strategis suku bunga AS TD Securities Molly Brooks menyatakan:
The Fed mungkin memang perlu membuktikan kredibilitas sikap anti-inflasinya melalui kenaikan suku bunga aktual.
Strategis makro Bloomberg Michael Ball mencatat, sinyal kebijakan terkini relatif jelas: suku bunga masih menjadi alat utama, pertemuan September masih "pertemuan aktif"; penyesuaian neraca adalah masalah jangka panjang.
Jumlah klaim pengangguran awal mingguan AS yang dirilis Kamis naik sedikit, tetapi telah bertahan di bawah 200.000 untuk minggu ketiga berturut-turut. Laporan lain menunjukkan, pertumbuhan produktivitas tenaga kerja kuartal dua lebih cepat dari yang diantisipasi, mencerminkan perusahaan secara aktif mencari lindung nilai terhadap tekanan kenaikan biaya.
Jumat akan merilis laporan pekerjaan non-farm Juli, pasar mengantisipasi penambahan 80.000 pekerjaan dalam satu bulan, lebih tinggi dari 57.000 di bawah ekspektasi bulan Juni, data ini akan secara langsung memengaruhi penetapan harga jalur The Fed.
Clark Bellin dari Bellwether Wealth menyatakan:
Mengingat kenaikan pasar saham sejak minggu lalu sudah cukup signifikan, laporan pekerjaan Jumat menjadi lebih penting bagi pasar.Agar pasar dapat terus bergerak maju, yang dibutuhkan adalah data yang tidak terlalu panas juga tidak terlalu dingin.
Bellin juga mencatat, pasar tenaga kerja tetap tangguh di bawah tekanan ganda suku bunga tinggi dan peningkatan produktivitas kecerdasan buatan, banyak perusahaan memilih untuk mempertahankan tenaga kerja yang ada, meskipun investasi AI telah mulai diterapkan.
Ulrike Hoffmann-Burchardi dari Kantor Kepala Investasi UBS memperingatkan:
Risiko terkini masih ada, terutama jika data AS tetap kuat, harga minyak terus memicu kekhawatiran inflasi, atau pasar terus menetapkan jalur kenaikan suku bunga The Fed yang lebih hawkish.
Perkembangan Aset Kelas Lain
Dolar menguat dipicu oleh kenaikan imbal hasil.
Yen terus melemah, kembali ke atas 158/dolar, secara bertahap menghilangkan pengaruh intervensi.
Emas sempat menembus $4300 intraday, tetapi kemudian mundur, akhirnya harga penutupan sama dengan hari sebelumnya.
Didorong oleh aliran dana masuk ke ETF Bitcoin spot AS selama seminggu berturut-turut, Bitcoin beberapa kali menguji area sekitar $65.000, tetapi hari ini gagal menembus level tersebut.
Kamis, ketiga indeks utama AS ditutup turun secara kolektif, Dow turun 0.85%, S&P 500 turun 0.18%, Nasdaq turun 0.06%. Saham chip memori jatuh, Western Data turun lebih dari 13%. Indeks Tujuh Besar Teknologi Amerika Wind naik 0.23%, Microsoft naik lebih dari 2%.
Indeks patokan saham AS:
Indeks S&P 500 ditutup turun 13.59 poin, turun 0.18%, di 7709.96 poin.
Indeks Rata-rata Industri Dow Jones ditutup turun 464.02 poin, turun 0.85%, di 53885.10 poin.
Nasdaq ditutup turun 15.087 poin, turun 0.06%, di 26348.352 poin. Indeks Nasdaq 100 ditutup turun 114.457 poin, turun 0.39%, di 29373.334 poin.
Indeks Russell 2000 ditutup turun 0.58%, di 3001.547 poin.
Indeks volatilitas VIX ditutup turun 4.24%, di 15.14, dari pembukaan pasar Eropa hingga pembukaan pasar saham AS naik sedikit, bertahan di sekitar level 16, kemudian terus melemah.
ETF sektor saham AS:
ETF sektor saham AS secara umum ditutup melemah, ETF industri penerbangan global turun 2.65%, ETF indeks saham jaringan, ETF perbankan, ETF bank regional turun maksimal 1.36%, ETF indeks saham teknologi global turun 0.41%, ETF sektor teknologi turun 0.31%.
(6 Agustus ETF sektor pasar saham AS)Tujuh Besar Teknologi:
Indeks Tujuh Besar Teknologi Amerika Wind (Magnificent 7) naik 0.23%.
Microsoft naik 2.54%, Apple naik 0.45%, Meta naik 0.19%, Nvidia turun 0.10%, Amazon turun 0.14%, Tesla turun 0.63%, Google A turun 1.29%.
Saham chip:
Indeks Semikonduktor Philadelphia ditutup naik 39.81 poin, naik 0.33%, di 12048.693 poin.
ADR TSMC naik 0.98%, AMD naik 1.50%.
Saham Tiongkok:
Indeks Naga Tiongkok Nasdaq ditutup naik 0.27%, di 6570.30 poin, secara keseluruhan rendah terbuka tinggi tertutup.
- Di antara saham Tiongkok populer, Zai Lab ditutup naik 13.7%, JinkoSolar naik 2.8%, Daqo New Energy naik 2.2%, NetEase naik 1.7%, ASE Technology Holding naik 1.4%, Canadian Solar naik 0.6%, Tencent turun 1.3%, Alibaba turun 1.4%.
Saham lainnya:
Circle turun tipis 0.01%.
Indeks STOXX 600 Eropa terus mencetak rekor penutupan tertinggi baru, menunjukkan pergerakan bentuk n intraday. Pasar saham Italia mencatat rekor penutupan tertinggi baru.
Saham Eropa pan-Eropa:
Indeks STOXX 600 Eropa ditutup naik 0.16%, di 658.19 poin.
Indeks STOXX 50 zona euro ditutup naik 0.39%, di 6502.56 poin, setelah jeda satu hari perdagangan, kembali mencetak rekor penutupan tertinggi baru.
Indeks negara:
Indeks DAX 30 Jerman ditutup naik 0.05%, di 26140.13 poin.
Indeks CAC 40 Prancis ditutup naik 0.35%, di 8699.71 poin, naik untuk hari ketiga berturut-turut mencetak rekor penutupan tertinggi baru.
Indeks FTSE 100 Inggris ditutup turun 0.19%, di 10867.89 poin.
(6 Agustus Performa indeks utama Eropa dan AS)Sektor dan saham:
Di antara saham biru-chip zona euro, Deutsche Telekom ditutup naik 6.31%, Hermes naik 5.17%, ASML Holding naik 1.92% performa ketiga, Airbus ditutup turun 1.16% penurunan keempat terbesar, Royal Ahold Delhaize turun 1.36%.
Di antara semua komponen indeks STOXX 600 Eropa, WPP ditutup naik 28.62%, SBM Offshore naik 11.93%, Hikma Pharmaceuticals naik 8.15% performa ketiga, Deutsche Telekom kenaikan keenam terbesar.
