交易时刻：地缘冲击下BTC能否在再上10万，铜铝能否接棒金银？

每日行情重点数据回顾和趋势分析,由PANews出品。

1.市场观察

随着21世纪第二个25年(Q2)的开启,全球宏观局势在2026年初即遭遇重大地缘政治冲击,美国对委内瑞拉发动代号为“绝对决心”的军事行动,并逮捕了总统马杜罗,这一事件迅速将地缘风险推向高潮,尽管市场担忧供应中断,但鉴于全球原油供应过剩且委内瑞拉产量仅占全球约1%,油价反应相对温和,黄金重返4400美元,白银、铂金等贵金属也上涨超3%。

此外,中信建投发布2026年展望报告指出,2026年是“十五五”夯实基础与战略反攻之年,在财政与货币政策“双宽松”及提振内需的驱动下,GDP预期增长将在5%左右;对于资本市场,A股牛市有望持续但涨幅放缓,资源品(铜、铝)在“反脆弱”与大浪潮共振下,有望接棒2025年表现亮眼的黄金与白银,成为2026年全球定价最亮眼的资产,同时需警惕科技板块的阶段性回调,建议重点关注新能源、军工及有色金属等方向。港股方面,受“新四牛”力量推动及美联储降息周期演进,市场活跃度将进一步激发。全球范围内,虽然美债利率和通胀中枢预计维持高位,但中美博弈正从关税对垒转向科技安全竞赛,AI产业链仍值得长期追踪。

比特币在2026年开年表现出强劲韧性,尽管面临地缘动荡,价格连续5日上涨,仍稳定在90,000美元上方,ETF在首个交易日即录得4.713亿美元净流入。链上分析师Murphy指出,BTC现货价格5%范围内的筹码集中度从14.9%降至14.5%且价格缓涨,URPD数据显示87,000美元处有82.2万枚BTC形成有效支撑,预计合理波动区间在92,000至104,000美元。技术层面,Ted指出SMA200位于106,751美元,2026年Q1突破10万美元概率极高,且CME在88,200美元存在缺口;Crypto Auris则提醒若跌破87,000美元可能回撤至84,000美元区间。虽然CryptoQuant研究主管Julio Moreno警告根据移动平均线可能已进入熊市,底部或在5.6万至6万美元,但机构情绪普遍乐观,嘉信理财看好2026年表现,Ark Invest的Zach Pandl预测上半年将创历史新高,福布斯文章也指出2026年预测价格集中在12万至17万美元。交易员Phyrex和Lennaert Snyder均认为,随着假期结束机构回归,市场流动性将回升。

以太坊方面,开年首日ETF录得1.745亿美元净流入,价格维持在3,150美元附近。分析师Killa指出,ETH目前处于稳定区,1月和2月更倾向于盘整或收阳;Daan Crypto Trades认为3,300美元是多头反转的关键阻力位,下方主要支撑在2,600美元。Man of Bitcoin分析称,ETH在3,094至3,291美元区间面临阻力,走势将跟随比特币的“橙色路线”。尽管市场存在复苏预期,但部分早期乐观预测未能实现,Synthetix创始人Kain Warwick因ETH未能在2025年达到25,000美元而输掉了5万美元赌注,并将2026年目标下调至10,000美元,此前Tom Lee和Arthur Hayes预测的10,000美元目标也未达成。

加密市场方面,委内瑞拉局势引发了预测市场Polymarket的剧烈波动与监管关注。据Lookonchain追踪,三个神秘钱包在马杜罗被捕前数小时重注其下台,获利超63万美元,其中一地址仅投入3.4万美元便获利近41万美元,引发内幕交易质疑。对此,美国众议员Ritchie Torres拟提出《2026年金融预测市场公共诚信法案》,禁止官员利用非公开信息参与此类交易。与此同时,Bitcoin Treasuries数据显示,委内瑞拉自2022年12月31日起持有比特币,目前余额为240枚,价值约合2233万美元。但另有分析人士推算称其有约600亿美元的比特币和USDT“影子储备”,随着政权更迭,掌握私钥的关键人物Alex Saab成为焦点。

山寨币市场同样活跃,多数山寨币随着大饼的上涨而上涨,其中PEPE今年以来已上涨超70%,引得巨鲸James Wynn近日开设10倍杠杆多单。此外,BONK、BOME、FLOKI、WIF、NEIRO等老Meme币也纷纷跟涨,其中Ponke、CZ's Dog过去24小时上涨超70%。

或许是一年一度的“科技春晚”CES的举行,以及英伟达CEO黄仁勋、AMD掌门苏姿丰等一众科技领域元老将发表演讲,AI板块代币也普遍上涨,VIRTUAL、FET和RENDER等代币上涨超10%。

2. 关键数据(截至1月5日13:00 HKT)

(数据来源:CoinAnk、Upbit、SoSoValue、CoinMarketCap)

• 比特币:92454美元(年初至今+5.5%),日现货交易量387.9亿美元
• 以太坊:3152美元(年初至今+6.2%),日现货交易量为174.5亿美元
• 恐贪指数:26(恐惧)
• 平均GAS:BTC:1.75 sat/vB、ETH:0.02 Gwei
• 市场占有率:BTC 58.7%,ETH 12.1%
• Upbit 24 小时交易量排行:XRP、BTC、ETH、SOL、BONK
• 24小时BTC多空比:50.66% / 49.34%
• 板块涨跌:加密板块多数上涨,Meme板块上涨6.2%,AI板块上涨5.7%
• 24小时爆仓数据:全球共76848人被爆仓 ,爆仓总金额为2.1亿美元,其BTC爆仓6591万美元、ETH爆仓4045万美元、SOL爆仓970万美元

3.ETF流向(截至1月2日)

• 比特币ETF:+4.71亿美元,贝莱德IBIT净流入2.87亿美元居首
• 以太坊ETF:+1.74亿美元,灰度ETHE净流入5368.61万美元居首
• XRP ETF:+1359 万美元

4. 今日前瞻

• Zama OG NFT认领门户于1月5日开放
• 特朗普将于1月6日凌晨4:30参加政策会议
• 币安Alpha将上线Brevis(BREV)
• Hyperliquid联创:120万枚HYPE代币将在解锁后于1月6日分配给团队成员
• 韩国总统李在明将于1月4日至7日访华
• 美国法院确认马杜罗将于北京时间6日1时在纽约出庭
• “科技春晚”CES媒体日,英伟达CEO发表演讲(1月6日5:00)
• Ethena(ENA)将于北京时间1月5日下午3点解锁约1.71亿枚代币,与流通量的比值为2.37%,价值约4200万美元;
• Hyperliquid(HYPE)将于北京时间1月6日上午8点解锁约1246万枚代币,与流通量的比值为3.61%,价值约3.13亿美元;

今日市值前100币种最大涨幅:Virtuals Protocol涨18%、ASI Alliance涨14.5%、Render涨13.7%、Pepe涨8.2%、SPX6900涨6.4%。

5. 热点新闻

• 数据:HYPE、ENA、APT等代币将迎来大额解锁,其中HYPE解锁价值约3.13亿美元
• 本周预告 | Solana生态加密衍生品交易所Ranger启动公募;美国劳工统计局公布12月就业数据
• 委内瑞拉持有240枚比特币,分析人士推算称其比特币“影子储备”或超60万枚
• Memecoin板块市值周涨23%,成交量飙升300%
• 现货黄金重回4400美元关口之上,白银突破76美元/盎司
• Infinex公募目前仅募资49.1万美元,距离募满还剩下90.17%
• 美国议员拟立法禁止官员利用预测市场进行“内幕交易”
• 预测市场六份押注“马杜罗下台”的合约总额达5660万美元
• SpaceX、OpenAI与Anthropic拟于2026年启动IPO,或成史上最具分量上市潮之一
• Bitmine新增质押逾4.9万枚ETH,总质押超59万枚
• 数字人民币登百度热搜第一:活期余额计息,与微信支付宝钱包本质不同
• James Wynn开设10倍杠杆PEPE多单
• 以太坊财库公司Quantum Solutions披露ETH持仓量增至约5,418枚
• Helium创始人:因市场反应冷淡,将停止回购HNT代币
• 持有ETH四年的巨鲸将14,145枚ETH换仓为492枚WBTC
• 灰度研究主管:四大原因或将驱动比特币于2026年上半年再创新高
• 币安将为ACA、D、DATA和FLOW添加观察标签
• 数据:黄金2025全年涨约65%并创下逾50次新高,白银涨约150%