‘Hồ sơ Circle USDC’: ZachXBT Phát Hiện 420 Triệu USD Giao Dịch Đáng Ngờ, Giám Sát Lỏng Lẻo

bitcoinistXuất bản vào 2026-04-04Cập nhật gần nhất vào 2026-04-04

Tóm tắt

Nhà điều tra on-chain ZachXBT đã công bố báo cáo "The Circle USDC Files", cáo buộc Circle có hơn 420 triệu USD liên quan đến các lỗi tuân thủ với stablecoin USDC kể từ năm 2022. Báo cáo nêu chi tiết nhiều vụ trộm cắp tiền điện tử lớn, trong đó Circle bị cáo buộc không sử dụng khả năng đóng băng và đưa vào danh sách đen để chặn dòng tiền bị đánh cắp, mặc dù có các điều khoản và công cụ kỹ thuật để làm điều đó. Các trường hợp đáng chú ý bao gồm vụ khai thác Drift Protocol (280 triệu USD) và SwapNet (16 triệu USD), nơi Circle bị cáo buộc không hành động theo yêu cầu của cơ quan thực thi pháp luật. Báo cáo cũng cho biết Circle phản ứng chậm hơn đáng kể so với các nhà phát hành stablecoin khác. Tổng tổn thất ước tính hơn 420 triệu USD, và con số thực tế có thể còn cao hơn.

Nhà điều tra on-chain ZachXBT đã công bố một báo cáo mới, có tiêu đề "Hồ sơ Circle USDC", cáo buộc hơn 420 triệu USD các lỗi tuân thủ liên quan đến stablecoin USDC của công ty kể từ năm 2022.

Phân tích được công bố trên nền tảng truyền thông xã hội X vào thứ Sáu, ghi lại nhiều vụ khai thác tài chính phi tập trung (DeFi) nổi tiếng trong đó Circle bị cáo buộc đã sử dụng khả năng đóng băng và blacklist on-chain để ngăn chặn dòng tiền bị đánh cắp.

Cáo Buộc Không Hành Động Của Circle

Hợp đồng token của Circle bao gồm một chức năng đóng băng/blacklist rõ ràng, và các điều khoản dịch vụ của công ty dành quyền hạn chế quyền truy cập cho các đối tượng bị nghi ngờ bất hợp pháp "theo quyết định riêng của mình".

Tuy nhiên, báo cáo của ZachXBT tuyên bố rằng trong nhiều vụ trộm cắp và tấn công được báo cáo rộng rãi, nhà phát hành này đã hoặc là hành động chậm trễ hoặc hoàn toàn không đóng băng tiền, cho phép kẻ tấn công di chuyển số tiền lớn xuyên chuỗi khối và chuyển đổi chúng thành các tài sản khác.

Báo cáo mở đầu với vụ khai thác Drift Protocol ngày 1 tháng 4 năm 2026, trong đó kẻ tấn công đã rút khoảng 280 triệu USD. Theo ZachXBT, kẻ trộm đã sử dụng Giao thức Chuyển Tiền Đa Chuỗi (CCTP) của Circle để bridge hơn 232 triệu USDC từ Solana (SOL) sang Ethereum (ETH) trong hơn 100 giao dịch.

Sự việc đã có tác động lan tỏa khắp hệ sinh thái Solana, gián tiếp ảnh hưởng đến hơn 10 dự án DeFi. Mặc dù số tiền di chuyển qua cầu bridge gốc của Circle trong nhiều giờ, báo cáo cho biết không có USDC nào bị đóng băng trong quá trình rửa tiền.

ZachXBT cũng chi tiết một cuộc tấn công vào SwapNet ngày 25 tháng 1 năm 2026 dẫn đến 16 triệu USD bị đánh cắp. Khoảng 3 triệu USD USDC vẫn nằm trong địa chỉ của kẻ khai thác trong hai ngày. Cả cơ quan thực thi pháp luật và các nhà phân tích khu vực tư nhân được báo cáo là đã gửi yêu cầu đóng băng tạm thời tới Circle cho địa chỉ đó, nhưng Circle đã không hành động.

Tổn Thất Hàng Trăm Triệu USD Trong Các Vụ Hack Tiền Điện Tử

Trong số một số trường hợp khác được trích dẫn trong báo cáo, ZachXBT cũng chỉ ra các mô hình rộng hơn, diễn ra lâu dài. Vào tháng 4 năm 2024, ông đã công bố một cuộc điều tra riêng về việc rửa tiền của Nhóm Lazarus, truy ra số tiền từ hơn hai chục vụ hack được chuyển đổi thành tiền pháp định.

Cơ quan thực thi pháp luật đã yêu cầu đóng băng từ bốn nhà phát hành stablecoin — Circle, Tether, Paxos và Techteryx — cho hai địa chỉ liên quan đến cuộc điều tra đó. Báo cáo tuyên bố ba nhà phát hành còn lại hành động nhanh chóng, trong khi Circle mất khoảng 4,5 tháng để đóng băng các địa chỉ tương tự.

Tổng hợp lại, ZachXBT nói rằng những trường hợp này — nhiều trường hợp trong số đó là công khai và có giá trị cao — cộng lại lên đến tổn thất chín con số cho hệ sinh thái tiền điện tử do hành động không hành động lặp đi lặp lại trong nhiều năm.

Ông nhấn mạnh rằng con số hơn 420 triệu USD chỉ bao gồm các sự cố công khai lớn và tổng số thực tế có thể cao hơn đáng kể. Luận điểm bao trùm là Circle sở hữu các công cụ hợp đồng và kỹ thuật để can thiệp, nhưng đã không sử dụng chúng một cách nhất quán hoặc kịp thời, gây ra thiệt hại cụ thể cho các nạn nhân và cộng đồng rộng hơn.

"Họ có mọi công cụ và nguồn lực sẵn có để làm tốt hơn. Chỉ là họ đã không làm," ông viết, kết thúc báo cáo của mình bằng một câu hỏi nhấn mạnh: chính xác thì Circle đang phục vụ ai?

Biểu đồ hàng ngày cho thấy định giá CRCL vào khoảng 90 USD tại thời điểm viết bài. Nguồn: CRCL trên TradingView.com

Hình ảnh nổi bật từ OpenArt, biểu đồ từ TradingView.com

Câu hỏi Liên quan

QBáo cáo 'The Circle USDC Files' của ZachXBT cáo buộc Circle có những thất bại tuân thủ nào liên quan đến stablecoin USDC?

ABáo cáo cáo buộc Circle có hơn 420 triệu đô la thất bại trong việc tuân thủ từ năm 2022, khi công ty này không sử dụng khả năng đóng băng và đưa vào danh sách đen trên chuỗi để ngăn chặn dòng tiền bị đánh cắp từ nhiều vụ khai thác DeFi.

QTrong vụ tấn công Drift Protocol ngày 1 tháng 4 năm 2026, kẻ tấn công đã sử dụng công nghệ gì của Circle để chuyển USDC?

AKẻ tấn công đã sử dụng Giao thức Chuyển Đổi Chuỗi Chéo (CCTP) của Circle để chuyển hơn 232 triệu USDC từ Solana (SOL) sang Ethereum (ETH) thông qua hơn 100 giao dịch.

QZachXBT đưa ra ví dụ nào về việc Circle không phản hồi yêu cầu đóng băng từ cơ quan thực thi pháp luật?

ATrong vụ tấn công SwapNet vào ngày 25 tháng 1 năm 2026, cả cơ quan thực thi pháp luật và các nhà phân tích khu vực tư nhân đều gửi yêu cầu đóng băng tạm thời cho một địa chỉ chứa 3 triệu USDC, nhưng Circle đã không hành động.

QBáo cáo so sánh phản ứng của Circle với các nhà phát hành stablecoin khác như thế nào trong cuộc điều tra nhóm Lazarus?

AKhi cơ quan thực thi pháp luật yêu cầu đóng băng các địa chỉ liên quan đến nhóm Lazarus, ba nhà phát hành stablecoin khác (Tether, Paxos và Techteryx) đã hành động nhanh chóng, trong khi Circle mất thêm khoảng 4,5 tháng để đóng băng cùng các địa chỉ đó.

QTheo ZachXBT, con số thiệt hại 420 triệu đô la phản ánh điều gì về phạm vi vấn đề?

ACon số hơn 420 triệu đô la chỉ bao gồm các sự cố công khai lớn, và tổng số thiệt hại thực tế có thể cao hơn đáng kể, cho thấy sự thiếu hành động nhất quán và kịp thời của Circle mặc dù họ có đầy đủ công cụ hợp đồng và kỹ thuật để can thiệp.

Nội dung Liên quan

Can thiệp Mỹ-Nhật: Khởi đầu của 'Hiệp định Plaza' mới, hệ thống Bretton Woods 2.0 và cái kết của kỷ nguyên Carry Trade Yên Nhật

Tác giả: Diệp Trân, Phố Wall Kiến Văn Mỹ và Nhật Bản đã có hành động phối hợp hiếm có trong nhiều thập kỷ để hỗ trợ đồng yên, khiến thị trường đánh giá lại mô hình dòng vốn toàn cầu vốn phụ thuộc lâu dài vào việc vay vốn với lãi suất thấp bằng đồng yên. Các nhà chiến lược cho rằng nếu xu hướng chính sách này tiếp tục, nó có thể đánh dấu bước ngoặt cho các giao dịch carry trade bằng yên và thúc đẩy những điều chỉnh sâu hơn trong việc phân bổ vốn toàn cầu. Bộ trưởng Tài chính Mỹ Bessent và Tổng thống Trump đã xác nhận sự tham gia tích cực của Mỹ trong việc hỗ trợ đồng yên. Bessent tuyên bố Mỹ sẽ không ngần ngại tham gia các hành động can thiệp chung tiếp theo để điều chỉnh tình trạng định giá thấp nghiêm trọng của đồng yên. Trump nhấn mạnh can thiệp này thể hiện mối quan hệ đồng minh và kỳ vọng Washington sẽ thu được lợi ích tài chính thực chất. Sự phối hợp chính sách hiếm có này ngay lập tức gây ra phản ứng mạnh trên thị trường tài chính. Đồng yên tăng mạnh lên mức 157,40 yên/USD, mức mạnh nhất kể từ đầu tháng 5, nhờ can thiệp trực tiếp, hướng dẫn bằng lời nói của giới chức và hướng dẫn cho các ngân hàng giao dịch. Phân tích thị trường chỉ ra rằng động thái của liên minh Mỹ-Nhật đã vượt ra ngoài phạm vi quản lý tỷ giá thông thường. Việc Nhật Bản có thể bán dự trữ ngoại hối để bảo vệ đồng tiền của mình, cùng với việc định giá lại phần dài hạn của đường cong lợi suất trái phiếu Mỹ liên quan, đang đẩy thị trường vốn toàn cầu vào một trạng thái bình thường mới được định hình bởi việc tái cơ cấu thanh khoản. Sự phục hồi mạnh mẽ của đồng yên không chỉ là kết quả của hoạt động can thiệp mà còn chạm đến logic cơ bản của hệ thống tài chính toàn cầu. Phân tích cho thấy trật tự cũ dựa trên carry trade bằng yên và nới lỏng định lượng của ngân hàng trung ương đang tan rã. Lãi suất thị trường trong tương lai sẽ ngày càng được quyết định bởi chính thị trường vốn. Các nhà phân tích lưu ý rằng nếu Tokyo phải bảo vệ đồng yên, Bộ Tài chính Nhật Bản có thể cần bán trái phiếu Mỹ. Khi chủ nợ nước ngoài lớn nhất của Mỹ trở thành người bán, lợi suất dài hạn của trái phiếu Mỹ chắc chắn phải được định giá lại. Việc tăng lợi suất trái phiếu dài hạn được cho là do quá trình thanh lý dự trữ ngoại hối của Nhật Bản và sự chuyển đổi vai trò vốn của các công ty công nghệ lớn, vốn đang phát hành trái phiếu quy mô lớn để đầu tư vào cơ sở hạ tầng AI, chứ không chỉ đơn thuần là rủi ro lạm phát. Phân tích cho rằng những biến động trên thị trường hối đoái hiện tại không chỉ là một cuộc can thiệp kỹ thuật mà còn mang ý nghĩa của một "Thỏa thuận Plaza" mới và khởi đầu cho Hệ thống Bretton Woods 2.0. Hoa Kỳ đang tìm cách thoát khỏi tình trạng trì trệ lâu dài thông qua kinh tế học phía cung, trong khi Nhật Bản cũng có thể tái cấu trúc vai trò kinh tế và địa chính trị của mình. Dù cuộc can thiệp chung này cuối cùng chỉ là một hành động ổn định tỷ giá ngắn hạn hay là sự khởi đầu của sự phối hợp chính sách quốc tế dài hạn hơn, nó đã buộc thị trường phải xem xét lại mô hình carry trade bằng yên kéo dài hàng thập kỷ và những thay đổi mới có thể xảy ra trong dòng vốn toàn cầu.

marsbit18 phút trước

Can thiệp Mỹ-Nhật: Khởi đầu của 'Hiệp định Plaza' mới, hệ thống Bretton Woods 2.0 và cái kết của kỷ nguyên Carry Trade Yên Nhật

marsbit18 phút trước

Khả năng TradeXYZ tách khỏi Hyperliquid và hoạt động độc lập cao đến mức nào

Tác giả Golem từ Odaily thảo luận về khả năng TradeXYZ – nền tảng chiếm hơn 90% thị phần thị trường HIP-3 trên Hyperliquid – tách ra để tự xây dựng sàn giao dịch độc lập. Lý do cho việc này có thể là việc chia sẻ doanh thu phí hiện tại (50/50) với Hyperliquid, trong khi TradeXYZ đóng góp tới hơn 70% tổng khối lượng giao dịch của toàn bộ Hyperliquid. Tự lập sẽ giúp TradeXYZ nắm toàn bộ lợi nhuận. Tuy nhiên, có ba yếu tố hạn chế chính: 1) Hyperliquid có hiệu suất kỹ thuật vượt trội khó thay thế; 2) Hyperliquid là kênh phân phối người dùng chính cho TradeXYZ; 3) Mối quan hệ tin cậy giữa các nhà sáng lập của hai dự án. Bài viết kết luận rằng việc tách ra có thể dẫn đến kết quả thua đôi. Hyperliquid sẽ mất đi động lực tăng trưởng chính, trong khi TradeXYZ phải đối mặt với thách thức xây dựng cơ sở hạ tầng mới và mất kênh người dùng hiện có, tạo cơ hội cho các đối thủ cạnh tranh khác. Giải pháp khả thi hơn có lẽ là điều chỉnh thỏa thuận chia sẻ doanh thu trong khi vẫn duy trì sự hợp tác.

marsbit28 phút trước

Khả năng TradeXYZ tách khỏi Hyperliquid và hoạt động độc lập cao đến mức nào

marsbit28 phút trước

Robot 'Teletubbies' Đến Nhà Làm Vệ Sinh, 200 Nghìn Đồng/Giờ, Trí Tuệ Nhân Tạo 'Thuần Khiết'

Ở San Francisco, một công ty khởi nghiệp robot có tên Tau Robotics đã ra mắt dịch vụ dọn dẹp nhà cửa bằng robot hình người với giá 30 USD/giờ. Tuy nhiên, điểm đáng chú ý là các robot này hiện hoạt động dựa trên điều khiển từ xa (teleoperation) hơn là trí tuệ nhân tạo tự chủ hoàn toàn. Công ty, thành lập năm 2024 với khoảng 10 nhân viên, giới thiệu ba robot "nhân viên": Chelsea chuyên dọn dẹp nhà bếp và phòng tắm, Elon phụ trách dọn dẹp định kỳ và ghi nhớ vị trí đồ đạc, và Tony tập trung vào việc vệ sinh chuyên sâu. Lý do chọn thiết kế hình người, theo bài viết, là để tạo điều kiện thuận lợi cho việc điều khiển từ xa, vì người vận hành có thể ánh xạ trực quan các cử động của mình lên robot. Cách tiếp cận "gian lận thông minh" này nhằm mục đích thu thập dữ liệu từ môi trường thực tế để huấn luyện AI trong tương lai, tương tự mô hình "chế độ bóng" trong xe tự lái. Bài viết so sánh với thị trường Trung Quốc, nơi trọng tâm chính của robot hình người vẫn là trong môi trường công nghiệp có kiểm soát, và đề cập đến một công ty Mỹ khác là 1X Neo cũng theo đuổi hướng đi tương tự. Mặc dù hiệu quả về mặt kỹ thuật, nhưng việc người tiêu dùng có sẵn sàng trả tiền cho một robot được điều khiển từ xa với camera trong nhà mình hay không vẫn là một câu hỏi mở. Dịch vụ của Tau Robotics hiện đang trong chế độ mời thử nghiệm tại San Francisco.

marsbit43 phút trước

Robot 'Teletubbies' Đến Nhà Làm Vệ Sinh, 200 Nghìn Đồng/Giờ, Trí Tuệ Nhân Tạo 'Thuần Khiết'

marsbit43 phút trước

Từ Hàn Quốc đến Mỹ: Nhờ AI, Lao Động Chân Tay Ngày Càng 'Lên Ngôi'

Trí tuệ nhân tạo (AI) đang định hình lại thị trường lao động. Bằng đại học 4 năm không còn là "tấm vé an toàn", trong khi các nghề kỹ thuật như thợ điện, thợ hàn, thợ sửa ống nước đang có nhu cầu cao và mức lương hấp dẫn chưa từng thấy. Thanh niên từ Mỹ đến Hàn Quốc đang thay đổi quan điểm về giáo dục và nghề nghiệp. Số liệu cho thấy sự chuyển dịch rõ rệt: doanh thu trường dạy nghề ở Mỹ tăng mạnh 11.4%, trong khi các đợt sa thải nhân viên văn phòng do AI cũng lên mức cao kỷ lục. Áp lực AI thay thế lao động trí thức, cộng với nhu cầu mở rộng cơ sở hạ tầng và trung tâm dữ liệu, đang đẩy cung-cầu nghiêng về lao động kỹ thuật. Khảo sát cho thấy 60% thế hệ Z có kế hoạch làm nghề lao động kỹ thuật vào năm 2026, vì tin rằng những nghề này có tính an toàn nghề nghiệp cao hơn trước AI. Nhiều nghề kỹ thuật hiện có mức lương trung bình ngang bằng hoặc vượt các nghề yêu cầu bằng đại học. Mô hình học việc "vừa học vừa làm" hấp dẫn, và công việc này khó bị AI thay thế hoặc gia công ra nước ngoài. Tại Hàn Quốc, học sinh tốt nghiệp trung học bán dẫn có tỷ lệ có việc làm ngay lên tới 96.4%. Tuy nhiên, ngành này đang đối mặt với khoảng trống kép: làn sóng nghỉ hưu ồ ạt và nhu cầu mở rộng cơ sở hạ tầng. Dự báo Mỹ sẽ thiếu hụt hàng triệu lao động có kỹ năng. Nhiều tập đoàn lớn như Meta, Lowe's đã đầu tư hàng trăm triệu USD vào các chương trình đào tạo. Dù nhu cầu thị trường rõ ràng, định kiến xã hội coi trọng bằng đại học hơn học nghề vẫn tồn tại. Các chuyên gia nhấn mạnh cần có những nỗ lực chủ động từ ngành công nghiệp để thu hẹp khoảng cách nhận thức này, thông qua các chương trình trải nghiệm thực tế cho giới trẻ, nhằm giải quyết tận gốc tình trạng thiếu hụt lao động kỹ thuật.

marsbit1 giờ trước

Từ Hàn Quốc đến Mỹ: Nhờ AI, Lao Động Chân Tay Ngày Càng 'Lên Ngôi'

marsbit1 giờ trước

Từ TPU đến Agent Tự Tiến Hóa: Jeff Dean Nhìn Nhận Bước Tiếp Theo của AI Như Thế Nào?

Trong buổi phỏng vấn tại YC Startup School 2026, Jeff Dean chia sẻ tầm nhìn về tương lai của AI. Ông nhấn mạnh rằng cuộc cạnh tranh AI không còn là ai có mô hình lớn hơn, mà là ai có thể tổ chức trí thông minh hiệu quả hơn. Điểm then chốt là sự chuyển dịch từ việc huấn luyện các mô hình đơn thuần sang xây dựng các hệ thống "Agent" có khả năng làm việc lâu dài, tự động thử nghiệm, xác minh và tích lũy kinh nghiệm. Các Agent này cần được trang bị công cụ, bộ nhớ, môi trường thực thi và cơ chế phản hồi rõ ràng. Jeff Dean cho rằng cơ hội cho các startup nằm ở những lĩnh vực chuyên biệt nơi các mô hình phổ thông hiện có tỷ lệ thành công rất thấp (gần 0-1%), nhờ vào dữ liệu độc quyền, công cụ đánh giá chuyên môn hoặc mô hình chuyên sâu. Ông cũng dự đoán phần cứng chuyên dụng cho suy luận (inference) với độ trễ thấp và tiêu thụ năng lượng thấp sẽ là chìa khóa. Khi chi phí tạo mã trở nên rẻ hơn, giá trị thực sự sẽ nằm ở khả năng xác định vấn đề đáng giải quyết, thiết kế thông số kỹ thuật rõ ràng và có "khiếu" thẩm định. Tương lai của AI là xây dựng các hệ thống có thể tự động hóa phương pháp khoa học, chạy các vòng lặp thử nghiệm với tốc độ cao để khám phá và cải tiến không ngừng.

marsbit1 giờ trước