Bitcoin [BTC] đã trải qua biến động mạnh kể từ khi phá vỡ ngưỡng hỗ trợ $80k. Đồng tiền số vua đã chứng kiến những đợt giảm mạnh, chạm mức thấp $72k, và kể từ đó đã phục hồi lên mức cao cục bộ $76,873.
Tại thời điểm viết bài, Bitcoin được giao dịch ở mức $76,049, giảm 2,63% trên khung thời gian hàng ngày. Giữa lúc biến động cực độ, các nhà đầu tư đã áp dụng các vị thế tích cực trên thị trường phái sinh.
Cá voi Bitcoin tranh giành vị thế Futures
Với việc Bitcoin giữ vững dưới $80k, thị trường đã chứng kiến sự gia tăng đột ngột về nhu cầu mua dài hạn và bán khống. Cuộc chiến giành vị thế Futures đặc biệt phổ biến giữa các nhà giao dịch lớn.
Theo Onchain Lens, một Cá voi đã gửi $3 triệu USDC và mở một vị thế mua dài (long) BTC với đòn bẩy 20x. Trước đó, cá voi này đã ghi nhận khoản lỗ $11 triệu trên các vị thế mua dài của mình.
Một Cá voi khác đã gửi $5,2 triệu USDC và mở một vị thế bán khống (short) BTC với đòn bẩy 14x, theo Onchain Lens. Trước đợt trượt giá thị trường hiện tại, cá voi này đã kiếm được khoảng $10 triệu từ các vị thế bán khống của mình.
Thú vị là, hai cá voi này không phải là trường hợp cá biệt, vì các nhà đầu tư trên khắp các sàn giao dịch phần lớn đã chuyển sang thị trường Futures.
Theo dữ liệu từ CoinGlass, Khối lượng Phái sinh (Derivatives Volume) đã tăng 50% lên $108 tỷ, trong khi Mở lệnh (Open Interest) giảm xuống $50,9 tỷ. Việc tăng khối lượng cho thấy sự tham gia ngày càng tăng của các nhà đầu tư, bằng cách nắm giữ vị thế bán khống hoặc mua dài.
Trong trường hợp này, các nhà đầu tư trên Binance và OKX chủ yếu nắm giữ vị thế mua dài, với tỷ lệ trung bình là 2. Tuy nhiên, trên tất cả các sàn giao dịch, vị thế bán khống đã chiếm ưu thế, với tỷ lệ chung duy trì dưới 1 ở mức 0,958.
Tỷ lệ dưới 1 cho thấy hầu hết người tham gia Futures đang bi quan và tích cực định vị cho mức giảm tiếp theo.
Liệu nhu cầu Futures có thể thúc đẩy BTC đang gặp khó khăn?
Mặc dù Bitcoin đã trải qua đợt bán tháo hoảng loạn lớn, nhu cầu về vị thế futures cũng đã tạo ra áp lực mua đáng kể trên thị trường. Do đó, gần $26 triệu vốn đang đổ vào thị trường futures.
Bất chấp dòng vốn này, xu hướng giảm giá đã được san phẳng. Nhìn vào chỉ bảng làm mượt DMI-ADX, chỉ số âm nằm trên chỉ số dương của nó ở mức 36.
Kết quả là, ADX được làm mượt ở mức 36 tại thời điểm báo chí, cho thấy khả năng cao hơn về thiên hướng tiếp tục giảm giá. Do đó, phe bán đang kiểm soát, và bất kỳ động thái tăng giá nào cũng không phải là sự đảo chiều xu hướng mà chỉ là sự phục hồi tạm thời.
Vì vậy, nếu xu hướng tiếp tục, Bitcoin có thể chứng kiến một đợt giảm khác về phía $74k trước khi nỗ lực tăng tiếp. Để đảo ngược, nhu cầu phải đủ mạnh để giành lại Đường Trung bình Trượt Đơn Giản (Simple Moving Average) ở mức $81k.
Suy nghĩ cuối cùng
- Bitcoin [BTC] đang trong tình trạng biến động cực độ, giảm xuống $72k trước khi phục hồi lên $76k.
- Cá voi Bitcoin đang áp dụng định vị thị trường futures tích cực, với nhu cầu bán khống chiếm ưu thế trên thị trường.
