Nguồn: Cailian Press
Vào thứ Hai, giờ miền Đông nước Mỹ, quỹ "Nhận thức tình huống (Situational Awareness LP)" do tân binh Phố Wall được chú ý rộng rãi, Leopold Aschenbrenner, mới 24 tuổi, quản lý cuối cùng đã công bố báo cáo điều chỉnh danh mục cổ phiếu Mỹ (13F) cho quý I. (Đọc liên quan: Thanh lý Nvidia, mua cuồng nhiên pin nhiên liệu: Logic "chênh lệch vật lý" của nhà đầu tư thiên tài 24 tuổi)
Như chúng tôi đã mô tả trong báo cáo trước đó, với tư cách là người cầm lái quỹ khổng lồ trẻ nhất toàn cầu, Leopold Aschenbrenner đã sớm nhìn ra tầm quan trọng "hậu cần" của cơ sở hạ tầng AI từ năm 2024, mạnh tay bố trí đầu tư vào các lĩnh vực điện lực, đất đai, cơ sở hạ tầng, và thúc đẩy quỹ của mình mở rộng mạnh mẽ chỉ trong chưa đầy hai năm thành lập.
Báo cáo đến muộn này cho thấy, quy mô giá trị thị trường của quỹ do Leopold Aschenbrenner quản lý đã tăng vọt từ 5,52 tỷ USD ở quý trước lên 13,7 tỷ USD — và chỉ chưa đầy hai năm trước, quy mô quản lý ban đầu của quỹ này mới chỉ là 255 triệu USD.
Việc quy mô vốn quản lý tăng vọt như tên lửa này cho thấy, quỹ "Nhận thức tình huống" rõ ràng đã trở thành một quỹ ngôi sao được săn đón trên Phố Wall — thực tế, trong vài quý gần đây, động thái điều chỉnh danh mục của Leopold Aschenbrenner cũng đã trở thành đối tượng "chép bài" được các tổ chức và nhà đầu tư cá nhân trên Phố Wall quan tâm nhất.
Hãy cùng xem kỹ ngôi sao mới nổi này trên Phố Wall đã có những hành động thế nào trong quý I năm nay.
Mạnh tay mua vào vị thế bán khống nhà sản xuất chip
Từ báo cáo điều chỉnh danh mục này có thể thấy, động thái đáng chú ý nhất mà Leopold Aschenbrenner thực hiện trong quý I năm nay là mạnh tay bán khống các nhà sản xuất chip.
Tính đến cuối quý I, quỹ này đã mua vào một lượng quyền chọn bán (put option) có giá trị danh nghĩa lên tới 8,46 tỷ USD, bao gồm nhiều cổ phiếu của các nhà sản xuất chip, trong đó có 2 tỷ USD quyền chọn bán đối với ETF bán dẫn VanEck (mã Mỹ: SMH) và 1,6 tỷ USD quyền chọn bán đối với gã khổng lồ AI Nvidia.
Mua vào lượng lớn quyền chọn bán chip
Ngoài ra, quỹ này còn thiết lập các vị thế quyền chọn bán đối với Broadcom, Oracle, AMD, Micron Technology, ASML, Intel, Corning và TSMC.
Những quyền chọn bán này không chỉ là 5 mã mua vào lớn nhất của quỹ trong quý I, mà còn trở thành 5 mã nắm giữ lớn nhất của quỹ. Điều này chắc chắn làm nổi bật thái độ bi quan của Leopold Aschenbrenner đối với triển vọng cổ phiếu chip.
Tuy nhiên, Leopold Aschenbrenner không hoàn toàn bi quan với tất cả cổ phiếu chip.
Trong quý I năm nay, quỹ này đã tăng nhẹ 80.000 cổ phiếu của gã khổng lồ lưu trữ SanDisk, và thiết lập vị thế quyền chọn mua (call option) trị giá 380 triệu USD đối với SanDisk, có thể ám chỉ rằng họ dự đoán cơn sốt lưu trữ vẫn sẽ tiếp tục, và quỹ của họ đang thực hiện các đặt cược có chọn lọc trong ngành bán dẫn.
Vẫn đặt cược lớn vào năng lượng và cơ sở hạ tầng AI
Tính đến cuối quý I, công ty nhiên liệu sinh học Mỹ Bloom Energy (mã Mỹ: BE) vẫn là cổ phiếu cá nhân được Aschenbrenner đặt cược tăng giá lớn nhất, quỹ của ông nắm giữ 6,5 triệu cổ phiếu Bloom Energy, trị giá 879 triệu USD, và nắm giữ 409.000 quyền chọn mua Bloom Energy, giá trị danh nghĩa 55 triệu USD.
Ngoài ra, Situational Awareness còn tăng nắm giữ cổ phần của các công ty vận hành khai thác tiền điện tử/trung tâm dữ liệu CleanSpark (mã Mỹ: CLSK), Riot Platforms (mã: RIOT), Applied Digital (mã: APLD) và IREN Limited (mã: IREN).
Chúng tôi đã từng phân tích trước đây, Aschenbrenner đặt cược vào các công ty khai thác Bitcoin không phải để đầu cơ tiền điện tử, mà là vì những công ty này sở hữu sẵn đất đai, nguồn điện và giấy phép lưới điện. Trong bối cảnh thời đại mở rộng mạnh mẽ cơ sở hạ tầng AI, những tài nguyên này tương đương với cơ sở hạ tầng AI "có sẵn", tiết kiệm được vài năm thời gian phê duyệt.
Một báo cáo 13F đến muộn
Đáng chú ý, báo cáo 13F này của Aschenbrenner lẽ ra phải được nộp vào thứ Sáu tuần trước — theo quy định, tất cả các công ty quản lý đầu tư tổ chức nắm giữ chứng khoán trị giá trên 100 triệu USD phải nộp hồ sơ tiết lộ này cho Ủy ban Chứng khoán và Sàn giao dịch Mỹ (SEC) trong vòng 45 ngày sau khi kết thúc quý — nhưng Situational Awareness mãi đến sáng thứ Hai tuần này mới nộp báo cáo.
Thông thường, việc nộp hồ sơ 13F quá hạn hoặc thiếu có thể dẫn đến hình phạt dân sự tùy theo quyết định của SEC, với số tiền phạt từ ít đến tối đa 750.000 USD.
Tuy nhiên, sự chú ý của các nhà đầu tười chắc chắn vẫn tập trung vào các động thái điều chỉnh danh mục cụ thể của Aschenbrenner.
Nhìn chung, trong quý I, mặc dù ông đã mạnh tay thiết lập các vị thế quyền chọn bán bán dẫn, nhưng quỹ của ông vẫn nắm giữ một lượng lớn cổ phiếu công nghệ có biến động cực lớn, và tiếp tục đầu tư có chọn lọc trong các lĩnh vực tính toán, bộ nhớ và cơ sở hạ tầng trung tâm dữ liệu. Động thái điều chỉnh danh mục này có lẽ đáng để các nhà đầu tư tham khảo.
