Rédigé par : AsymTrading
Compilé par : AididiaoJP, Foresight News
La plupart des traders échouent, non pas parce qu'ils manquent de méthode, d'indicateurs ou d'informations, mais parce qu'ils ne comprennent pas ce qu'est réellement le trading.
Dans « L'analyse psychologique du trading », Mark Douglas remet en cause l'idée que le trading consiste à prédire, à rechercher la certitude et à avoir raison. Au contraire, il redéfinit le marché : c'est un environnement probabiliste où votre avantage ne se manifeste que sur une période suffisamment longue.
C'est pourquoi de nombreux traders expérimentés résument l'idée centrale de Douglas par une phrase simple :
Le trading est un jeu de chiffres basé sur la reconnaissance de modèles.
Cet article explique ce que cela signifie réellement et comment une mauvaise interprétation peut détruire insidieusement un système de trading pourtant prometteur.
Le trading, ce n'est pas prédire
Le point de vue fondamental de Douglas est très direct :
Vous ne savez jamais ce qui va se passer ensuite, et vous n'avez pas besoin de le savoir.
À l'échelle d'une transaction individuelle, le marché est incertain. Aucun modèle, indicateur ou information ne peut garantir le résultat de la prochaine transaction. Lorsque vous cherchez constamment une certitude dans une transaction, la peur, l'hésitation et les interférences émotionnelles surgissent.
Selon la définition de Douglas, le trading ne consiste pas à prédire les hausses et les baisses de la prochaine seconde, mais à exécuter un plan efficacement malgré l'incertitude.
Les modèles ne prédisent pas — ils définissent un « avantage »
Douglas ne rejette pas la reconnaissance des modèles. En fait, il estime que les traders devraient avoir leur propre méthode de trading.
Ce qu'il cherche à corriger, c'est l'état d'esprit des traders face à ces modèles.
Un modèle de trading efficace ne signifie pas :
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Que cette transaction « doit » rapporter de l'argent
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Que le marché vous « doit » un profit
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Qu'une perte prouve que la méthode est « inefficace »
Un modèle ne signifie qu'une chose :
Historiquement, lorsque ce graphique ou cette condition apparaît, la probabilité de gain est plus élevée.
Rien de plus.
Les modèles ne vous indiquent que la probabilité, pas le résultat. Dès que vous commencez à espérer un résultat spécifique, vous ne « tradez plus les probabilités », mais vous « préservez votre amour-propre ».
Résultats aléatoires, probabilités non aléatoires
C'est une distinction très importante dans « L'analyse psychologique du trading » :
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Le résultat de chaque transaction est aléatoire.
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Mais la distribution globale des probabilités sur une série de transactions ne l'est pas.
Une méthode de trading véritablement efficace peut entraîner cinq pertes consécutives. Cela ne signifie pas que la méthode est inefficace, cela signifie simplement qu'elle ne correspond pas à votre fantasme de « certitude ».
Douglas estime que les traders devraient évaluer leurs performances comme le fait un casino :
Ne pas regarder les gains ou pertes individuels, mais regarder un échantillon important et à long terme de transactions.
Le profit provient de 【Valeur attendue × Nombre de répétitions】, et non de l'« exactitude » de votre jugement ponctuel.
« Tout est possible », c'est justement votre avantage
Douglas répète constamment cette phrase :
Tout est possible.
La plupart des gens pensent que c'est une menace, mais Douglas veut dire le contraire.
Lorsqu'un trader accepte vraiment que « tout est possible », il constate que :
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Les pertes ne sont plus perçues comme personnelles
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La définition et l'exécution des stops-loss deviennent nettes et précises
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L'hésitation disparaît
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La surconfiance s'estompe
Accepter l'aléatoire n'est pas du pessimisme, mais une libération.
Lorsque vous abandonnez votre obsession de la certitude, votre capacité d'exécution s'améliore.
L'état de « flux » est une neutralité émotionnelle, pas de l'excitation
L'« état de flux » est souvent confondu avec un sentiment d'exaltation ou une sensation mystique.
La définition de Douglas est très pragmatique. Entrer dans un état de « flux » signifie :
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Ne pas avoir d'attache émotionnelle aux résultats des trades
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Ne pas avoir besoin de prouver que l'on a « raison »
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Ne pas craindre de « se tromper »
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Une fois le plan de trading exécuté, aucune impulsion perturbatrice n'interfère
À ce stade, vous passez à la transaction suivante simplement parce que le plan l'exige, et non parce que vous vous « sentez » confiant ou effrayé sur le moment.
L'état de flux, c'est une loyauté absolue envers le processus de trading, malgré l'incertitude.
Pourquoi est-ce un « jeu de chiffres » ?
Douglas n'a jamais vendu de slogan, mais la logique mathématique derrière sa pensée est très claire :
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Reconnaître les modèles pour trouver un avantage probabiliste.
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Cet avantage crée un biais en termes de probabilité.
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Vous devez exécuter de manière répétée et en grand nombre des transactions correspondant à cet avantage.
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Le résultat final ne peut apparaître qu'après un échantillon suffisamment large de transactions.
C'est pourquoi les vétérans le résument par une phrase simple :
Le trading est un jeu de chiffres basé sur la reconnaissance de modèles.
Ce n'est pas de la prédiction, pas de l'intuition, pas de la conviction.
Il s'agit de probabilités, de répétition et de discipline.
Pourquoi la plupart des gens échouent-ils encore ?
Beaucoup de traders sont d'accord intellectuellement avec Douglas, mais refusent émotionnellement et dans leurs actions ses conclusions.
Ils continuent de :
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Se juger sur la base du succès ou de l'échec d'une seule transaction
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Attendre que chaque modèle « fonctionne » à chaque fois
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Prendre les pertes comme une offense personnelle
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Modifier les règles en cours de transaction
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Arrêter d'exécuter une stratégie pourtant efficace après quelques pertes
En d'autres termes, ils disent croire aux probabilités, mais dans leurs actions, ils attendent un résultat certain à chaque fois.
L'objectif de Douglas n'est pas de vous apprendre à trouver une meilleure méthode de trading.
Mais une fois que vous avez une méthode, comment l'appliquer correctement.
En fin de compte
Cet article nous enseigne une vérité simple mais difficile à accepter :
Vous ne pouvez pas contrôler le résultat, mais vous pouvez contrôler l'exécution.
Les modèles vous donnent une probabilité, pas une promesse. La stabilité des gains nécessite une « indifférence » émotionnelle et une répétition des actions.
Lorsque les traders cessent d'essayer de « prouver qu'ils ont raison » et commencent à laisser les « chiffres des probabilités » travailler pour eux, le trading commence véritablement à fonctionner.
C'est la signification complète derrière cette phrase :
Le marché est un jeu de chiffres basé sur la reconnaissance de modèles.
