Автор|Odaily Planet Daily(@OdailyChina)
Автор|Wenser(@wenser 2010)
Вчера, после громкого заявления в январе о «планах запуска платформы для токенизированных торгов ценными бумагами с поддержкой торговли 24/7 и расчетами в блокчейне», материнская компания Нью-Йоркской фондовой биржи ICE Group (Межконтинентальная биржа) снова выпустила два «крупных хода»: во-первых, запуск семи фьючерсных контрактов на криптовалютные индексы CoinDesk, а также планы по запуску (ожидающие одобрения) месячного фьючерса на USDC на основе overnight-ставки CoinDesk (CDOR); во-вторых, запуск инструмента сигналов и настроений Polymarket, предоставляющего институциональным инвесторам рыночные сигналы, такие как данные прогнозных рынков и аналитика. Ряд действий показывает, что ICE Group, стоящая за одной из крупнейших фондовых бирж США NYSE, строит свою собственную «новую экосистему из девяти драконов».
В условиях глубокой связанности традиционных финансовых рынков и рынка криптовалют, ICE Group превратилась из幕后布局щика в лидера трендов.
ICE запускает фьючерсные контракты на криптовалютные индексы CoinDesk: больше выбора для фондового рынка
В предыдущей статье «NYSE планирует запустить 24/7 торговлю токенизированными акциями, конкуренты в шоке» мы подробно проанализировали амбиции NYSE по объединению ликвидности двух рынков — TradFi и DeFi, а также привели аргументы «за» и «против», существовавшие на рынке в то время.
А менее чем через месяц материнская компания NYSE, ICE Group, уже не молчала, а вместо этого вышла из тени на свет, напрямую запустив 7 фьючерсных контрактов на криптовалютные индексы Coindesk, более соответствующие крипто-нативным показателям, включая: ICE CoinDesk 20 Index Futures, ICE CoinDesk 5 Index Futures, ICE CoinDesk Bitcoin Futures, ICE CoinDesk Ether Futures, ICE CoinDesk Solana Futures, ICE CoinDesk XRP Futures и ICE CoinDesk BNB Futures, причем все контракты номинированы в долларах США и расчеты по ним производятся в денежной форме.
Здесь стоит отметить, что фьючерсные контракты на криптовалюты, связанные с индексами Coindesk, обладают следующими преимуществами:
- 1. Историчность — индексы CoinDesk работают с 2014 года, их флагманские индексы, такие как CoinDesk Bitcoin Price Index (XBX), исторически считаются одними из базовых отраслевых показателей, такие продукты, как BTC ETF от BlackRock, также используют их в качестве одного из ориентиров, и в настоящее время активы на сумму более 400 миллиардов долларов (такие как ETF, фонды) привязаны к этому индексу.
- 2. Широта охвата — индекс CoinDesk 20 охватывает около 90% основных криптовалют, использует взвешивание по рыночной капитализации с ограничениями, чтобы избежать доминирования одного актива, соответствует институциональным стандартам инвестирования, а общая рыночная капитализация связанных продуктов превышает 160 миллиардов долларов; индекс CoinDesk 5 отслеживает показатели пяти крупнейших по рыночной капитализации компонентов индекса CoinDesk 20, удовлетворяя требованиям сбалансированности индекса и одновременно учитывая рыночные позиции криптовалют с высокой капитализацией.
- 3. Первооткрывательство — ICE Group ранее сотрудничала с CoinDesk Indices по фьючерсным продуктам в Сингапуре, прозрачность и качество данных индексов CoinDesk соответствуют регуляторным требованиям, а также помогают ICE Group быстро расширять линейку криптопродуктов, одновременно снижая порог понимания для инвестиционных институтов.
Таким образом, ICE с помощью индексов Coindesk ввела фьючерсные контракты на криптовалюты на традиционный финансовый рынок, предоставив профессиональным институциональным инвесторам больше торговых возможностей; а также косвенно привнесла больше ликвидности на рынок криптовалют — с помощью 7 фьючерсных контрактов на криптовалютные индексы Coindesk, номинированных в долларах и с расчетами в денежной форме, институциональные трейдеры могут гибко хеджировать рисковые активы и диверсифицировать配置 активов.
А последующий продукт, который планирует продвигать ICE Group — «месячный фьючерс на USDC на основе overnight-ставки CoinDesk (CDOR)» — further расширяет влияние рынка криптовалют на традиционные финансовые рынки.
Без преувеличения можно сказать, что этот шаг ICE является первым случаем, когда традиционная фондовая биржа introduces деривативы, основанные на ончейн DeFi-ставках, что также означает, что годовая overnight-ставка займов в ончейн кредитных протоколах получила признание на традиционном финансовом рынке, позволяя инвесторам хеджировать стоимость заимствования USDC или фиксировать доходность. Независимо от того, как будет вести себя цена после запуска продукта, это исторический шаг. В нынешних условиях нисходящего тренда на крипторынке это无异于 вливание свежей крови.
Если мы сравним традиционный финансовый рынок с продуктовым рынком, то запуск фьючерсных контрактов на криптовалютные индексы Coindesk — это то, как ICE Group, эта «овощная лавка», предлагает своим клиентам больше «блюд»; а запуск инструмента сигналов и настроений Polymarket аналогичен тому, как ICE Group предоставляет «покупателям» (Прим. Odaily Planet Daily: т.е. профессиональным инвестиционным институтам и инвесторам) больше «показателей влияния на цены овощей», чтобы они могли принимать эффективные решения о том, «какие овощи купить».
ICE Group запускает инструмент сигналов и настроений Polymarket: «Золотая лопата информации» для инвесторов
В сентябре прошлого года ICE Group инвестировала 2 миллиарда долларов в Polymarket при оценке в 9 миллиардов. В то время рынок прогнозов еще находился накануне взрывного роста объемов, ежемесячный объем торгов в отрасли все еще составлял около 50 миллиардов долларов, но по мере общего спада на крипторынке, череды прогнозных событий и активной поддержки капитала и институтов, starting с четвертого квартала прошлого года, объем торгов на всем рынке прогнозов пережил период взрывного роста — ежемесячные объемы торгов последовательно обновляли рекорды, в ноябре объем торгов быстро превысил 13 миллиардов долларов, что более чем в 4 раза превышает показатели периода президентских выборов в США 2024 года.
С этого момента оценка Polymarket, которая позиционирует себя как «крупнейшая в мире платформа прогнозных рынков», а также объемы торгов на платформе и количество пользователей пережили новый период бума. По сравнению с традиционными опросами, исследовательскими центрами данных и другими каналами, более直观ная и обладающая коллективной мудростью роль информационного индикатора прогнозных рынков также привлекает все больше внимания.
В некотором смысле, вероятностные тенденции различных событий со ставками на Polymarket являются лучшим «индикатором сигналов риска», и ICE Group как раз и оценила их вспомогательную ценность для принятия решений.
Как сказал CEO Polymarket Шейн Коплан: «Прогнозные рынки отражают почти реальные коллективные ожидания относительно событий, движущих рынком, и стали надежным источником информации в дополнение к традиционным источникам данных».
Точно так же мы приведем 2 простых примера, чтобы проиллюстрировать конкретное действие этого события.
一、События со ставками на Polymarket, такие как «время и способ нападения США на Иран», могут предоставить вспомогательную информацию для трейдеров энергетическими активами, хедж-фондов и т.д. Если вероятность этого события внезапно возрастает, а объем торгов стремительно растет, это часто означает напряженность в некоторых регионах, и цены на нефть и другие энергоресурсы, скорее всего, резко вырастут, институциональные инвесторы могут использовать это для досрочного открытия позиций для получения прибыли или покупки защитных активов и продажи рисковых активов.
二、Различные события со ставками на погоду и климат на Polymarket могут служить важной вспомогательной информацией для институциональных инвесторов при оценке урожайности, ценовых тенденций на такие大宗ственные сельскохозяйственные товары, как кукуруза, соя, а также колебаний акций related concepts. «Вероятностные тенденции событий» в реальном времени на платформе прогнозных рынков могут напрямую помочь инвестиционным институтам скорректировать свои портфели до того, как погодные события действительно повлияют на цепочки поставок/цены, избегая ущерба активам из-за концентрации в高风险овых акциях.
Другими словами, различные события со ставками на прогнозных рынках могут на шаг опередить в выявлении аномальных факторов, тем самым конкретизируя потенциальное влияние на related активы.
Стоит отметить, что данные Polymarket не являются единственным источником информации, предоставляемым ICE Group институциональным инвесторам, предыдущие источники также включали данные от Reddit и Dow Jones. А перекрестная проверка из нескольких источников может further повысить точность и чувствительность рыночных сигналов и инструмента настроений ICE Group.
С помощью этой «машины истины», работающей на реальные деньги, ICE Group, по сути, открыла для институциональных инвесторов вероятностное окно, позволяющее «заглянуть в будущее» заранее.
Резюме: ICE Group создает свою собственную «криптографическую карту»
В сентябре прошлого года Целевая группа по криптовалютам SEC США провела встречу с NYSE и ICE Group по вопросам регулирования криптовалют, включая криптодеривативы и торговлю токенизированными акциями. До этого ICE Group сотрудничала с Circle и Chainlink в areas интеграции USDC, ончейн-данных по forex и драгоценным металлам.
Учитывая имеющуюся информацию, в условиях дружественной к криптовалютам регуляторной среды, созданной администрацией Трампа, ICE Group большими шагами входит в «эру криптофинансов», собирая свою собственную «криптографическую карту» through инвестиции, сотрудничество, расширение торговых инструментов и другие способы. В недалеком будущем, Автор|Odaily Planet Daily(@OdailyChina)
Автор|Wenser(@wenser 2010)
После громкого заявления в январе о «планах запуска платформы для токенизированных торгов ценными бумагами с поддержкой торговли 24/7 и расчетами в блокчейне», материнская компания Нью-Йоркской фондовой биржи ICE Group (Межконтинентальная биржа) вчера снова выпустила два «крупных хода»: во-первых, запуск семи фьючерсных контрактов на криптовалютные индексы CoinDesk, а также планы по запуску (ожидающие одобрения) месячного фьючерса на USDC на основе overnight-ставки CoinDesk (CDOR); во-вторых, запуск инструмента сигналов и настроений Polymarket, предоставляющего институциональным инвесторам рыночные сигналы, такие как данные прогнозных рынков и аналитика. Ряд действий показывает, что ICE Group, стоящая за одной из крупнейших фондовых бирж традиционного мира NYSE, строит свою собственную «новую экосистему из девяти драконов».
В условиях глубокой связанности традиционных финансовых рынков и рынка криптовалют, ICE Group превратилась из幕后布局щика в лидера трендов.
ICE запускает фьючерсные контракты на криптовалютные индексы CoinDesk: больше выбора для фондового рынка
В предыдущей статье «NYSE планирует запустить 24/7 торговлю токенизированными акциями, конкуренты в шоке» мы подробно проанализировали амбиции NYSE по объединению ликвидности двух рынков — TradFi и DeFi, а также привели аргументы «за» и «против», существовавшие на рынке в то время.
А менее чем через месяц материнская компания NYSE, ICE Group, вышла из тени на свет, напрямую запустив 7 фьючерсных контрактов на криптовалютные индексы Coindesk, более соответствующие крипто-нативным показателям, включая: ICE CoinDesk 20 Index Futures, ICE CoinDesk 5 Index Futures, ICE CoinDesk Bitcoin Futures, ICE CoinDesk Ether Futures, ICE CoinDesk Solana Futures, ICE CoinDesk XRP Futures и ICE CoinDesk BNB Futures, причем все контракты номинированы в долларах США и расчеты по ним производятся в денежной форме.
Здесь стоит отметить, что фьючерсные контракты на криптовалюты, связанные с индексами Coindesk, обладают следующими преимуществами:
- Историчность — индексы CoinDesk работают с 2014 года, их флагманские индексы, такие как CoinDesk Bitcoin Price Index (XBX), исторически считаются одними из базовых отраслевых показателей, такие продукты, как BTC ETF от BlackRock, также используют их в качестве одного из ориентиров, и в настоящее время активы на сумму более 400 миллиардов долларов (такие как ETF, фонды) привязаны к этому индексу.
- Широта охвата — индекс CoinDesk 20 охватывает около 90% основных криптовалют, использует взвешивание по рыночной капитализации с ограничениями, чтобы избежать доминирования одного актива, соответствует институциональным стандартам инвестирования, а общая рыночная капитализация связанных продуктов превышает 160 миллиардов долларов; индекс CoinDesk 5 отслеживает показатели пяти крупнейших по рыночной капитализации компонентов индекса CoinDesk 20, удовлетворяя требованиям сбалансированности индекса и одновременно учитывая рыночные позиции криптовалют с высокой капитализацией.
- Первооткрывательство — ICE Group ранее сотрудничала с CoinDesk Indices по фьючерсным продуктам в Сингапуре, прозрачность и качество данных индексов CoinDesk соответствуют регуляторным требованиям, а также помогают ICE Group быстро расширять линейку криптопродуктов, одновременно снижая порог понимания для инвестиционных институтов.
Таким образом, ICE с помощью индексов Coindesk ввела фьючерсные контракты на криптовалюты на традиционный финансовый рынок, предоставив профессиональным институциональным инвесторам больше торговых возможностей; а также косвенно привнесла больше ликвидности на рынок криптовалют — с помощью 7 фьючерсных контрактов на криптовалютные индексы Coindesk, номинированных в долларах и с расчетами в денежной форме, институциональные трейдеры могут гибко хеджировать рисковые активы и диверсифицировать配置 активов.
А последующий продукт, который планирует продвигать ICE Group — «месячный фьючерс на USDC на основе overnight-ставки CoinDesk (CDOR)» — further расширяет влияние рынка криптовалют на традиционные финансовые рынки.
Без преувеличения можно сказать, что этот шаг ICE является первым случаем, когда традиционная фондовая биржа introduces деривативы, основанные на ончейн DeFi-ставках, что также означает, что годовая overnight-ставка займов в ончейн кредитных протоколах получила признание на традиционном финансовом рынке, позволяя инвесторам хеджировать стоимость заимствования USDC или фиксировать доходность. Независимо от того, как будет вести себя цена после запуска продукта, это исторический шаг. В нынешних условиях нисходящего тренда на крипторынке это无异于 вливание свежей крови.
Если мы сравним традиционный финансовый рынок с продуктовым рынком, то запуск фьючерсных контрактов на криптовалютные индексы Coindesk — это то, как ICE Group, эта «овощная лавка», предлагает своим клиентам больше «блюд»; а запуск инструмента сигналов и настроений Polymarket аналогичен тому, как ICE Group предоставляет «покупателям» (Прим. Odaily Planet Daily: т.е. профессиональным инвестиционным институтам и инвесторам) больше «показателей влияния на цены овощей», чтобы они могли принимать эффективные решения о том, «какие овощи купить».
ICE Group запускает инструмент сигналов и настроений Polymarket: «Золотая лопата информации» для инвесторов
В сентябре прошлого года ICE Group инвестировала 2 миллиарда долларов в Polymarket при оценке в 9 миллиардов. В то время рынок прогнозов еще находился накануне взрывного роста, ежемесячный объем торгов в отрасли все еще составлял около 50 миллиардов долларов, но по мере общего спада на крипторынке, череды прогнозных событий и активной поддержки капитала и институтов, starting с четвертого квартала прошлого года, объем торгов на всем рынке прогнозов пережил период взрывного роста — ежемесячные объемы торгов последовательно обновляли рекорды, в ноябре объем торгов быстро превысил 13 миллиардов долларов, что более чем в 4 раза превышает показатели периода президентских выборов в США 2024 года.
В некотором смысле, вероятностные тенденции различных событий со ставками на Polymarket являются лучшим «индикатором сигналов риска», и ICE Group как раз и оценила их вспомогательную ценность для принятия решений.
Мы приведем 2 простых примера, чтобы проиллюстрировать конкретное действие этого события.
- События со ставками на Polymarket, такие как «время и способ нападения США на Иран», могут предоставить вспомогательную информацию для трейдеров энергетическими активами, хедж-фондов и т.д. Если вероятность этого события внезапно возрастает, а объем торгов стремительно растет, это часто означает напряженность в некоторых регионах, и цены на нефть и другие энергоресурсы, скорее всего, резко вырастут, институциональные инвесторы могут использовать это для досрочного открытия позиций для получения прибыли или покупки защитных активов и продажи рисковых активов.
- Различные события со ставками на погоду и климат на Polymarket могут служить важной вспомогательной информацией для институциональных инвесторов при оценке урожайности, ценовых тенденций на такие大宗ственные сельскохозяйственные товары, как кукуруза, соя, а также колебаний акций related concepts. «Вероятностные тенденции событий» в реальном времени на платформе прогнозных рынков могут напрямую помочь инвестиционным институтам скорректировать свои портфели до того, как погодные события действительно повлияют на цепочки поставок/цены, избегая ущерба активам из-за концентрации в高风险овых акциях.
Другими словами, различные события со ставками на прогнозных рынках могут на шаг опередить в выявлении аномальных факторов, тем самым конкретизируя потенциальное влияние на related активы.
Стоит отметить, что данные Polymarket не являются единственным источником информации, предоставляемым ICE Group институциональным инвесторам, предыдущие источники также включали данные от Reddit и Dow Jones. А перекрестная проверка из нескольких источников может further повысить точность и чувствительность рыночных сигналов и инструмента настроений ICE Group.
С помощью этой «машины истины», работающей на реальные деньги, ICE Group, по сути, открыла для институциональных инвесторов вероятностное окно, позволяющее «заглянуть в будущее» заранее.
Резюме: ICE Group создает свою собственную «криптографическую карту»
В сентябре прошлого года Целевая группа по криптовалютам SEC США провела встречу с NYSE и ICE Group по вопросам регулирования криптовалют, включая криптодеривативы и торговлю токенизированными акциями. До этого ICE Group сотрудничала с Circle и Chainlink в areas интеграции USDC, ончейн-данных по forex и драгоценным металлам.
Учитывая имеющуюся информацию, в условиях дружественной к криптовалютам регуляторной среды, созданной администрацией Трампа, ICE Group большими шагами входит в «эру криптофинансов», собирая свою собственную «криптографическую карту» through инвестиции, сотрудничество, расширение торговых инструментов и другие способы.
