Binance, крупнейшая в мире криптовалютная биржа по объему торгов, представила совершенно новую категорию регулируемых ТрадФи бессрочных фьючерсов, ориентированных на круглосуточное инвестирование в традиционные активы, такие как золото или серебро, с использованием стейблкоина USDT, выпущенного Tether.
Названные ТрадФи бессрочными контрактами, эти контракты являются репликацией структуры, традиционно встречающейся в криптовалютной индустрии для бессрочных фьючерсов, которые не имеют установленных дат экспирации, таким образом, что они привязаны к ценовым движениям более традиционных активов. Первый набор контрактов — это XAUUSDT на золото, предоставляемый Nest Exchange Limited, аффилированным лицом Binance, которое регулируется Управлением по регулированию финансовых услуг (FSRA) глобального рынка Абу-Даби (ADGM), а также XAGUSDT на серебро.
Запуск означает дальнейшее стратегическое развитие деривативной торговой платформы Binance, которая, наконец, облегчает доступ к традиционным товарным рынкам через крипто-ориентированный интерфейс. Разрешая расчеты по контрактам в USDT, Binance позволяет пользователям, более знакомым с криптотрейдингом, хеджировать или диверсифицировать риски без владения базовым физическим активом, используя при этом доступные лимиты кредитного плеча по этим деривативам.
Круглосуточный доступ и инновации в деривативах
В отличие от более традиционных товарных фьючерсов, которые работают в фиксированные торговые часы, ТрадФи бессрочные контракты Binance работают 24/7 и расширяют доступ к рынку за пределы обычных часов работы глобальных бирж. Эта возможность призвана быть привлекательной как для криптотрейдеров, так и для институциональных участников, которые стремятся к непрерывному отслеживанию ценовых движений на рынках золота и серебра.
Бессрочный формат устраняет экспирацию контрактов или ролловеры; трейдер может удерживать свои позиции неограниченно долго, пока выполняются условия финансирования. Механизм управления рисками Binance привязал цены через ценовые индексы и механизм расчетной цены (mark price). Это сохраняет стабильность контрактов в периоды, когда базовые традиционные рынки закрыты, и удерживает бессрочные цены в соответствии со спотовыми ценами. Появление таких контрактов также является проявлением интеграции крипто-ориентированных деривативов с традиционными финансовыми инструментами, что позволяет обеспечить привычный торговый опыт в регулируемой среде.
Правовая основа и последствия для рынка
Это происходит в то время, когда лицензированные платформы цифровых активов по всему миру стремятся диверсифицировать свои продуктовые предложения за пределы сферы цифровых валют. Поскольку Binance одерживает крупную лицензионную победу, получив комплексную лицензию в рамках框架 ADGM, это усиливает привлекательность ее фьючерсной экосистемы.
Инновация предоставляет трейдерам не только новый инструмент для спекуляций и управления рисками, но и решение для управления рисками и спекулятивных сделок с различными классами активов. С растущей конкуренцией на рынке цифровых деривативов, объединение различных рынков будет продолжать привлекать больше трейдеров, особенно тех, кто ищет комбинированное exposure без необходимости перевода средств на разные платформы.
Выход Binance на рынок с использованием расчетных в USDT ТрадФи бессрочных контрактов на золото и серебро является явным индикатором значительного улучшения интеграции ТрадФи активов в крипто деривативы. Продукты интегрированы на рынок крипто деривативов с использованием бессрочного формата, который обеспечивает непрерывный доступ к ценовому exposure товаров. По мере того как Binance будет вводить на свой рынок больше ТрадФи пар, этот шаг является четким индикатором продолжающегося слияния ТрадФи и крипторынков.
Главные криптоновости:
Над BONK нависает медвежья стена: Отступить или бороться за прибыль?
