The 24/7 Takeover: How Crypto’s $130B TradFi Surge Is Absorbing The Global Commodities Trade

bitcoinistDipublikasikan tanggal 2026-03-07Terakhir diperbarui pada 2026-03-07

Abstrak

Pertukaran cryptocurrency semakin berkembang melampaui platform perdagangan aset digital, menjadi tempat global untuk derivatif keuangan tradisional (TradFi). Laporan CryptoQuant menunjukkan pergeseran struktural ini, dengan peserta pasar TradFi mulai menggunakan infrastruktur crypto untuk memperdagangkan aset seperti komoditas dan saham. Sinyal utama transformasi ini adalah pesatnya pertumbuhan futures abadi (perpetual futures) yang terkait dengan aset tradisional di platform seperti Binance. Volume perdagangan kumulatif untuk kontrak ini telah melampaui $130 miliar, didominasi oleh logam mulia seperti emas dan perak. Pada 3 Maret, volume harian untuk emas mencapai sekitar $3,77 miliar dan perak $3,75 miliar. Keuntungan utamanya adalah akses pasar 24/7 yang memungkinkan trader merespons perkembangan global secara langsung tanpa menunggu pasar tradisional buka, menjadikan pertukaran crypto sebagai platform hibrida yang menyatukan aset crypto dan TradFi.

Bursa kripto semakin berkembang melampaui platform perdagangan aset digital, secara bertahap menjadi tempat global untuk derivatif keuangan tradisional. Laporan terbaru dari CryptoQuant menyoroti bagaimana pergeseran ini semakin cepat karena peserta pasar dari keuangan tradisional mulai menggunakan infrastruktur asli kripto untuk memperdagangkan aset di luar alam semesta kripto yang khas.

Salah satu sinyal paling jelas dari transformasi ini adalah kenaikan pesat futures abadi yang terkait dengan aset tradisional. Instrumen ini memungkinkan trader mendapatkan eksposur ke komoditas, ekuitas, dan aset makro lainnya melalui bursa kripto sambil mendapatkan manfaat dari akses pasar yang terus-menerus, 24/7. Tidak seperti pasar keuangan konvensional yang beroperasi dalam jam perdagangan tetap, platform kripto menyediakan likuiditas tanpa henti, membuatnya sangat menarik selama periode momentum harga yang kuat.

Tren ini menjadi sangat terlihat selama reli baru-baru ini dalam komoditas seperti emas dan perak. Saat harga bergerak tajam, trader semakin beralih ke bursa kripto yang menawarkan kontrak abadi TradFi untuk mempertahankan eksposur sepanjang waktu. Struktur ini memungkinkan peserta pasar merespons segera terhadap perkembangan global daripada menunggu pasar tradisional dibuka kembali.

Menurut CryptoQuant, pertumbuhan instrumen ini mencerminkan pergeseran struktural yang lebih luas di pasar keuangan. Batas antara keuangan tradisional dan infrastruktur perdagangan asli kripto secara bertahap memudar, dengan bursa aset digital muncul sebagai platform hibrida yang mampu mendukung aset kripto dan produk keuangan tradisional dalam lingkungan perdagangan yang terpadu.

TradFi Perpetual Futures Melihat Pertumbuhan Cepat Di Bursa Kripto

Laporan ini juga menyoroti ekspansi cepat aktivitas perdagangan di pasar futures abadi TradFi Binance. Sejak diluncurkan, volume perdagangan kumulatif di seluruh kontrak ini telah melampaui $130 miliar, dengan lebih dari 90 juta perdagangan tercatat. Patut dicatat, total volume melebihi $100 miliar pada 24 Februari, hanya dua bulan setelah produk diperkenalkan, yang menggarisbawahi permintaan kuat dari trader yang mencari eksposur berkelanjutan ke aset tradisional melalui platform asli kripto.

Volume Perdagangan Kumulatif dan Jumlah Perdagangan Binance TradFi Perpetual Futures | Sumber: CryptoQuant

Futures abadi TradFi Binance memungkinkan pengguna memperdagangkan berbagai instrumen, termasuk logam mulia dan ekuitas utama. Kontrak yang tersedia termasuk emas, perak, paladium, dan platinum, bersama dengan saham seperti AMZN, COIN, CIRCL, HOOD, INTC, MSTR, PLTR, dan TSLA. Produk-produk ini mereplikasi eksposur ekonomi dari derivatif tradisional sambil mendapatkan manfaat dari aksesibilitas global dan lingkungan perdagangan yang hampir terus-menerus dari bursa kripto.

Logam mulia mendominasi aktivitas dalam segmen ini. Volume perdagangan harian sangat terkonsentrasi dalam kontrak emas dan perak, yang masing-masing mencapai sekitar $3,77 miliar dan $3,75 miliar pada 3 Maret. Perdagangan cenderung meningkat selama tren harga yang kuat di pasar logam. Misalnya, volume harian rekor sekitar $4 miliar untuk emas dan $7 miliar untuk perak diamati pada 30 Januari 2025.

Tingkat partisipasi yang tinggi semakin mengilustrasikan momentum ini. Futures abadi TradFi baru-baru ini mencatat sekitar 4,4 juta perdagangan harian, dengan emas menyumbang sekitar 2,0 juta dan perak untuk 1,9 juta transaksi.

Pertanyaan Terkait

QApa yang ditunjukkan oleh laporan CryptoQuant tentang perkembangan pertukaran cryptocurrency?

ALaporan CryptoQuant menunjukkan bahwa pertukaran cryptocurrency semakin berkembang melampaui platform perdagangan aset digital, menjadi tempat global untuk derivatif keuangan tradisional, dengan peserta pasar dari keuangan tradisional mulai menggunakan infrastruktur crypto-native untuk memperdagangkan aset di luar ekosistem kripto.

QApa keuntungan utama dari futures perpetual TradFi yang ditawarkan oleh pertukaran crypto?

AFutures perpetual TradFi memungkinkan trader mendapatkan eksposur terhadap komoditas, ekuitas, dan aset makro lainnya melalui pertukaran crypto dengan akses pasar 24/7 yang terus-menerus, memungkinkan respons langsung terhadap perkembangan global tanpa menunggu pasar tradisional dibuka kembali.

QBerapa total volume perdagangan kumulatif untuk futures perpetual TradFi di Binance sejak peluncurannya?

AVolume perdagangan kumulatif untuk futures perpetual TradFi di Binance telah melampaui $130 miliar, dengan lebih dari 90 juta perdagangan tercatat, dan melebihi $100 miliar pada 24 Februari hanya dalam dua bulan setelah peluncuran produk.

QApa saja aset tradisional yang dapat diperdagangkan melalui futures perpetual TradFi di Binance?

ABinance menawarkan futures perpetual TradFi untuk logam mulia seperti emas, perak, paladium, dan platinum, serta saham-saham termasuk AMZN, COIN, CIRCL, HOOD, INTC, MSTR, PLTR, dan TSLA.

QBagaimana aktivitas perdagangan futures perpetual TradFi selama tren harga kuat di pasar logam?

ASelama tren harga kuat di pasar logam, perdagangan futures perpetual TradFi meningkat signifikan, dengan volume harian emas dan perak masing-masing mencapai sekitar $3,77 miliar dan $3,75 miliar pada 3 Maret, serta rekor volume harian sekitar $4 miliar untuk emas dan $7 miliar untuk perak pada 30 Januari 2025.

Bacaan Terkait

Supercycle Memori AI Telah Tiba: Perdagangkan DRAM, Micron, dan SanDisk dalam Satu Akun Kripto

Siklus super memori AI telah tiba: Setiap pusat data AI menghadapi kendala bukan pada komputasi, melainkan memori. Chip yang menyimpan dan memberi data ke GPU habis terjual, menciptakan kelangkaan struktural. Goldman Sachs memperkirakan kesenjangan pasokan-permintaan DRAM 2026 sekitar 4,9%, yang terparah dalam 15 tahun, dengan harga kontrak melonjak sekitar 90% hanya di kuartal pertama 2026. Permintaan AI kini mengonsumsi sekitar 20% produksi DRAM global. WEEX memungkinkan perdagangan tema ini dalam satu akun kripto dengan USDT. Tiga instrumen yang ditawarkan: 1) Pasar spot DRAM/USDT untuk perdagangan langsung kelangkaan memori; 2) Futures perpetual MU (Micron) sebagai penerima manfaat utama dengan output memori pita lebar tinggi 2026 terjual habis; dan 3) Futures perpetual SNDK (SanDisk) sebagai pilihan volatil untuk permainan NAND flash, dengan kenaikan harga lebih dari dua kali lipat. Artikel ini menekankan bahwa siklus ini didorong oleh AI dan diperkirakan ketat hingga 2027, sekaligus mengingatkan akan sifat siklus dan volatilitas tinggi di sektor memori.

TheNewsCrypto30m yang lalu

Supercycle Memori AI Telah Tiba: Perdagangkan DRAM, Micron, dan SanDisk dalam Satu Akun Kripto

TheNewsCrypto30m yang lalu

UNI Berhasil Melipatgandakan Nilainya dalam Dua Bulan di Tengah Tren Turun: Sebuah Pemulihan Nilai yang Terlambat 5 Tahun

UNI, token asli dari bursa terdesentralisasi (DEX) Uniswap, telah mengalami peningkatan harga hampir 100% dalam dua bulan (Juni-Juli), berlawanan dengan tren pasar yang lesu. Kenaikan ini didorong oleh aktivasi efektif "sakelar biaya" (*fee switch*) setelah tertunda selama bertahun-tahun. Mekanisme intinya adalah pemusnahan (*burn*) token UNI secara berkala. Sebagian biaya transaksi dari berbagai *pool* Uniswap (v2, v3, v4) dan pendapatan dari Unichain kini dialirkan ke kontrak khusus (TokenJar) yang secara otomatis membeli dan memusnahkan UNI dari pasar, menciptakan pembeli konstan. Awalnya, setelah diaktifkan pada Desember 2025, mekanisme ini hanya menghasilkan pendapatan dan pemusnahan yang kecil, sehingga respon pasar biasa saja. Situasi berubah drastis pada Juli dengan peluncuran Robinhood Chain, yang dirancang untuk tokenisasi saham. Volume perdagangan di Uniswap meledak, dan setelah ekstensi mekanisme biaya ke *pool* v4 dan rantai Robinhood, pendapatan harian protokol melonjak. Pemusnahan harian UNI meningkat dari sekitar $114,000 menjadi lebih dari $325,000, dengan Robinhood Chain menyumbang lebih dari setengahnya. Narasi utama pergeseran ini adalah transformasi UNI dari sekadar token tata kelola (*governance*) menjadi aset yang memiliki arus kas riil. Keberhasilan mekanisme *burn* ini juga didukung oleh struktur kepemilikan UNI yang sudah matang dan tersebar luas, tanpa tekanan penjualan besar dari *unlock* token baru, sehingga pembelian untuk pemusnahan berdampak nyata pada pasar. Tantangan ke depan adalah mempertahankan volume perdagangan tinggi di Robinhood Chain setelah subsidi gas berakhir dalam sekitar 90 hari, yang akan menentukan apakah kenaikan ini merupakan awal dari penemuan nilai jangka panjang atau hanya ilusi sementara.

marsbit1j yang lalu

UNI Berhasil Melipatgandakan Nilainya dalam Dua Bulan di Tengah Tren Turun: Sebuah Pemulihan Nilai yang Terlambat 5 Tahun

marsbit1j yang lalu

Mendesak! Google Earth Menarik Kembali Fitur Pembuatan Gambar Nano Banana 2!

Google Earth dengan tergesa-gesa menarik fitur pembuatan gambar Nano Banana 2 yang baru diperkenalkan. Fitur ini memungkinkan pengguna mengubah tampilan lokasi nyata di Google Earth melalui perintah teks (prompt) dengan teknologi "Geospatial Grounding" yang melibatkan batasan data peta satelit, ketinggian 3D, dan parameter kamera. Fitur ini menawarkan berbagai kegunaan potensial seperti merekonstruksi sejarah, panduan virtual, perencanaan real estat, dan memvisualisasikan proyek masa depan. Namun, hanya dalam sehari, fitur tersebut disalahgunakan pengguna untuk membuat konten yang tidak pantas, seperti mengubah Independence Hall di Philadelphia menjadi reruntuhan dystopian pascakiamat atau menambahkan zombie dan alien. Hal ini memicu kekhawatiran ahli dan memaksa Google menarik sementara fitur tersebut untuk "memperkuat langkah-langkah perlindungan." Meskipun menjanjikan karena memadukan kreativitas AI dengan data geospasial nyata, fitur ini dikritik karena tidak tersedia dalam mode Street View dan dianggap belum cukup andal untuk penggunaan profesional, dengan beberapa menyebut hasilnya sebagai "AI slop" (sampah AI). Teknologi ini dianggap sebagai cara unik Google untuk bersaing di pasar pembuatan gambar AI, dengan memanfaatkan database geospasialnya yang luas sebagai keunggulan kompetitif.

marsbit2j yang lalu

Mendesak! Google Earth Menarik Kembali Fitur Pembuatan Gambar Nano Banana 2!

marsbit2j yang lalu

Sam Altman Mengakui: Pernah Terlalu Tinggi Memperkirakan AI Akan Merebut Pekerjaan! Jensen Huang: Narasi PHK Itu Sepenuhnya Terbalik

Sam Altman mengakui bahwa ia sebelumnya melebih-lebihkan kecepatan AI mengambil alih pekerjaan kerah putih tingkat pemula, dan "kiamat pekerjaan" mungkin tidak akan terjadi. Orang-orang tidak benar-benar menginginkan CEO AI karena mereka ingin tahu siapa yang bertanggung jawab atas keputusan dan siapa yang harus dimintai pertanggungjawaban jika terjadi masalah. Hampir bersamaan, Jensen Huang dari NVIDIA menyatakan bahwa narasi "AI menghancurkan pekerjaan" sepenuhnya terbalik. AI mengambil alih tugas-tugas tertentu dalam suatu pekerjaan, tetapi itu tidak sama dengan menghilangkan seluruh pekerjaan. Pekerjaan masih membutuhkan komunikasi, penilaian, koordinasi, peninjauan, dan tanggung jawab. Data dari Universitas Maryland dan LinkUp menunjukkan bahwa hingga kuartal keempat 2025, tidak ada bukti bahwa AI mengurangi permintaan tenaga kerja secara keseluruhan di AS. Posisi untuk lulusan baru justru meningkat. Namun, tugas-tugas standar yang menjadi tangga masuk bagi pekerja pemula sedang diambil alih oleh AI, sehingga menyulitkan mereka untuk mendapatkan pengalaman dasar. Kesimpulannya, nilai pekerjaan manusia justru meningkat ke arah tanggung jawab, membangun kepercayaan, dan menetapkan tujuan. Bagian dari pekerjaan yang membutuhkan pertanggungjawaban manusia dan kehadiran personal adalah pertahanan sejati yang tidak dapat digantikan oleh AI.

marsbit2j yang lalu

Sam Altman Mengakui: Pernah Terlalu Tinggi Memperkirakan AI Akan Merebut Pekerjaan! Jensen Huang: Narasi PHK Itu Sepenuhnya Terbalik

marsbit2j yang lalu

Perubahan Besar-besaran di Fed? Laporan: Walsh Pertimbangkan Kurangi Frekuensi Rapat Suku Bunga, Langgar Konvensi 40 Tahun

Ketua Fed Wall sedang mempertimbangkan untuk mengurangi frekuensi pertemuan suku bunga tahunan Komite Pasar Terbuka Federal (FOMC), yang dapat menjadi perubahan besar dalam cara operasi Fed selama beberapa dekade. Menurut The New York Times, Walsh mengusulkan ide penyesuaian frekuensi pertemuan dalam rapat Fed minggu ini. Pengaturan baru kemungkinan akan ditetapkan sebelum pertemuan suku bunga berikutnya pada pertengahan September, meskipun perubahan spesifik mungkin baru diterapkan lebih lambat. Mengurangi frekuensi pertemuan akan memutus kebiasaan "delapan kali setahun, sekitar setiap enam minggu sekali" yang telah berlaku sejak 1981. Hal ini berpotensi melemahkan kemampuan Fed untuk merespons perubahan inflasi dan pasar tenaga kerja, serta mengurangi saluran pasar untuk mendapatkan sinyal kebijakan moneter, membalikkan tren peningkatan transparansi informasi Fed selama beberapa dekade. Hukum Perbankan tahun 1935 mensyaratkan FOMC "mengadakan setidaknya empat pertemuan setiap tahunnya." Menariknya, Walsh sendiri sebelumnya menyatakan dalam sidang konfirmasi Kongres bahwa empat pertemuan "tidak cukup," menciptakan kontradiksi dengan arah diskusi saat ini. Sistem delapan pertemuan tahunan, yang ditetapkan di bawah mantan Ketua Paul A. Volcker, telah menetapkan kerangka kerja yang dapat diprediksi. Mengurangi jumlah pertemuan tidak hanya berarti lebih sedikit kesempatan untuk pemungutan suara, tetapi juga dapat mempersempit jendela informasi bagi publik untuk memahami penilaian jalur suku bunga Fed, lebih lanjut mengurangi transparansi kebijakan. Ini selaras dengan gaya Walsh yang telah mempersingkat pernyataan kebijakan pasca-rapat dan jarang menyampaikan pandangan terbuka. Pengurangan frekuensi pertemuan adalah bagian dari agenda "reformasi kelembagaan" Walsh sejak menjabat pada Mei. Sejarah menunjukkan frekuensi pertemuan Fed tidak selalu statis; sebelum 1981, rapat diadakan lebih sering, bahkan 19 kali pada tahun 1956. Sebuah memo internal tahun 1988 pernah mengevaluasi kelebihan dan kekurangan pertemuan yang lebih sering, menyimpulkan bahwa jadwal delapan rapat masih "dapat dianggap tepat." Jika rencana pengurangan Walsh diterapkan, dampaknya terhadap aliran informasi pasar, fleksibilitas kebijakan Fed, dan cara komunikasi bank sentral dengan pasar akan terus diawasi dengan ketat.

marsbit3j yang lalu

Perubahan Besar-besaran di Fed? Laporan: Walsh Pertimbangkan Kurangi Frekuensi Rapat Suku Bunga, Langgar Konvensi 40 Tahun

marsbit3j yang lalu

Trading

Spot
活动图片

Kategori Populerright-arrow

Tag Populerright-arrow