USH предлагает альтернативу классическим REIT-продуктам через блокчейн
VanEck Ventures инвестировала в стартап Manifest, который готовит к запуску токенизированный ETF на рынок жилой недвижимости США. Новый продукт USH (U.S. Housing) станет децентрализованной альтернативой классическим ETF и REIT-фондам и будет полностью работать на блокчейне.
Он избавлен от ограничений традиционного фондового рынка. Торговля доступна круглосуточно, комиссии ниже, вход проще. Инвесторы получают доступ к капиталу в жилой недвижимости, не связанному с арендным бизнесом.
Что такое Manifest и зачем нужен USH?
По словам Натаниэля Соколл-Уорда, основателя и CEO Manifest, платформа позволит инвесторам получать капитало-эффективный доступ к жилой недвижимости в США, в частности к сегменту владельцев собственного жилья — крупнейшему классу активов в стране.
В отличие от классических ETF вроде Vanguard Real Estate ETF, USH не привязан к компаниям по аренде недвижимости. Вместо этого он опирается на инвестиции в собственный капитал домовладельцев (HEIs) и представляет диверсифицированную токенизированную структуру, оформленную как смарт-контракт в публичной блокчейн-сети.
Соколл-Уорд отмечает:
«Мы исключаем посредников, снижаем комиссии и полностью обеспечиваем активы долями в реальной жилой недвижимости».
VanEck расширяет венчурное направление
Инвестиция в Manifest — часть стратегии VanEck по расширению присутствия в Web3. Осенью 2023 года VanEck Ventures запустила фонд на $30 млн, ориентированный на стартапы в области цифровых активов, финтеха и искусственного интеллекта. Раунд Manifest на $2,5 млн был совместно возглавлен VanEck и Lattice Fund.
Партнер VanEck Ventures Хуан Лопес считает, что USH — это следующий шаг в развитии управления активами:
«Токенизация позволяет обеспечить круглосуточную ликвидность, глобальный доступ, прозрачность и программируемость — все то, чего не хватает традиционным ETF».
Рынок токенизированной недвижимости на подъеме
По данным Statista, к 2030 году около трети токенизированных активов в мире будет приходиться на недвижимость. Уже в 2023 году 12% разработчиков использовали токенизацию, что подтверждает рост интереса к цифровым инвестициям.
Главная проблема традиционного рынка — низкая ликвидность. Сделки идут долго, издержки высокие. В 2024 году 60% европейских девелоперов назвали это ключевым ограничением.
Manifest предлагает альтернативу. С токеном USH недвижимость можно будет покупать и продавать круглосуточно, без посредников и с низкими затратами. Кроме того, токены можно использовать как залог в DeFi. Это делает рынок недвижимости более ликвидным и гибким.
Читать далее: Ethereum ETF могут получить стейкинг: NYSE Arca подала заявку на изменение правил
