TradFi 财富密码 · 晚报 8.12

摘要：美股盘前：CoreWeave涨约16%，超微电脑涨约10%，Lumentum涨约7%；AI需求爆发！光通信龙头Lumentum季报业绩全面超预期。

一、重要数据

截止目前，现货黄金 XAU 4,462.6，小幅上行 1.82%；WTI 原油 83.28，小幅上行 0.10%；美元指数运行于 99.85，小幅上行 0.03%；10 年期美债收益率报 4.68，小幅下行 0.32%；BTC $63,737，小幅上行 0.29%。

二、晚间要闻

1、美股盘前：CoreWeave涨约16%，超微电脑涨约10%，Lumentum涨约7%

美股盘前，CoreWeave涨约16%，公司Q2营收翻倍超预期，积压订单达1040亿美元。

超微电脑涨约10%，AI基建需求热持续，超微电脑上季销售接近翻倍，本季和新财年指引大超预期。

Lumentum涨约7%，AI光通信需求强劲，Lumentum上季营收翻倍，本季指引更超预期，债务重组致超70亿巨亏。

2、AI需求爆发！光通信龙头Lumentum季报业绩全面超预期

周二美股盘后，受益于人工智能数据中心对光学组件的强劲需求，美国光通信龙头、“AI卖铲人”Lumentum公布了2026财年第四季度以及全年（2025年7月1日至2026年6月27日）业绩。

该公司第四财季营收、利润全面超预期，延续了其强劲的业绩势头。

3、机构：AI需求激增 2026年半导体市场增幅上调至94.1%

Omdia发文称，由于AI需求持续超过全球供应能力，推动DRAM和NAND市场实现强劲增长，Omdia将2026年全球半导体市场营收增长预测上调至同比增长94.1%。

预计2026年存储器芯片（Memory IC）收入将占全球半导体总营收的50%以上。

与此同时，AI需求已超出当前半导体产业的芯片制造和封装能力，高带宽内存（HBM）、先进封装以及先进制程产能等关键环节的瓶颈预计至少将持续至2027年。

4、AI需求引爆“芯片通胀”？大摩：或会持续多年 这些股票有更大上行空间！

人工智能（AI）需求激增正导致内存芯片价格飙升，引发了“芯片通胀”。

摩根士丹利最新警告称，内存芯片的需求快速飙升和随之而来的高价不太可能很快结束，或持续多年。

5、机构：长江存储市占率首次跻身全球第三

8月12日，市场研究机构Counterpoint发布数据称，2026年第二季度NAND闪存市场以出货量计算，三星、SK海力士、长江存储的份额分别为25%、22%、14%，这是长江存储份额首次进入前三。

不过，按营收计算，长江存储排名行业第五，落后于美光和铠侠，原因是产品组合集中在消费级应用，高单价数据中心企业级固态硬盘占比相对较低。

（一财）

6、美国波士顿联储主席Susan Collins：伊朗战争正在挤压美国低收入人群的利益

美国波士顿联储主席Susan Collins：伊朗战争正在挤压美国低收入人群的利益。

支持美联储7月维持利率不变，认为当前利率水平“略有限制性”，因此预计通胀会逐步回落。

通胀率太高，失业率依旧相对稳定。

若通胀率依旧居高不下，将支持9月份加息。（英国金融时报）

三、HTX TradFi 涨跌幅榜

HTX TradFi 涨幅榜前三：CRWV 现价 $106，涨幅 20%；NBIS 现价 $211，涨幅 10%；LITE 现价 $884，涨幅 9%。

跌幅榜前三：NVO 现价 $46，跌幅 2.47%；BABA 现价 $125，跌幅 2%；CRM 现价 $195，跌幅 1.08%。

四、板块观点

科技 / 半导体：AI需求激增，机构上调2026年半导体市场增幅至94.1%，CoreWeave盘前涨约16%，超微电脑涨约10%，催化剂明确。

能源：能源ETF今日领涨全板块，涨幅达+1.25%，公用事业同步走强+1.16%，资金向防御与实物资产轮动迹象明显。

非必需消费：非必需消费ETF今日下跌-0.36%，在AI主线主导市场情绪背景下，消费板块资金持续流出，表现居跌幅前列。

五、晚间关注

20:30 核心CPI月率。

20:30 CPI月率。