Les partenariats annoncés aujourd'hui entre d'importantes entreprises d'infrastructure financière et des sociétés de crypto-monnaies indiquent une convergence croissante entre les marchés de capitaux traditionnels et les systèmes de trading basés sur la blockchain.
Broadridge Financial Solutions a annoncé avoir intégré Crypto.com dans son réseau NYFIX de routage d'ordres.
Cela permet aux courtiers institutionnels connectés à la plateforme d'acheminer les ordres de crypto via la même infrastructure basée sur FIX largement utilisée sur les marchés financiers mondiaux.
Parallèlement, Nasdaq et Payward ont annoncé des plans pour développer une passerelle d'infrastructure reliant les marchés d'actions tokenisées aux réseaux blockchain décentralisés. L'initiative utilisera le cadre xStocks, un système d'actions tokenisées associé à Kraken.
Ensemble, ces développements soulignent comment les infrastructures de trading traditionnelles commencent à intégrer des actifs natifs de la crypto et des couches de règlement basées sur la blockchain.
Les ordres de crypto intègrent les réseaux de routage institutionnels
Dans le cadre du partenariat Broadridge, Crypto.com devient la première connexion de trading de crypto-monnaies en Asie sur le réseau NYFIX. NYFIX est un système de connectivité mondiale utilisé par plus de 2 200 institutions d'achat et de vente.
L'intégration permet aux participants du marché déjà connectés à NYFIX d'acheminer les ordres de crypto directement vers Crypto.com. Elle utilise le protocole FIX, le système de messagerie standard de l'industrie pour le trading institutionnel.
Pour les courtiers et les sociétés de trading, cette initiative réduit les frictions opérationnelles en permettant aux transactions crypto de transiter par la même infrastructure utilisée pour les actions, les produits dérivés et autres actifs traditionnels.
Broadridge a déclaré que cette intégration reflète la demande croissante des clients institutionnels cherchant à accéder aux actifs numériques tout en conservant leurs cadres opérationnels et de conformité établis.
Nasdaq explore l'infrastructure d'actions tokenisées
Simultanément, Nasdaq et Payward développent une passerelle de transformation d'actions pour connecter les marchés de capitaux réglementés aux réseaux blockchain.
Le projet est centré sur xStocks, le cadre d'actions tokenisées de Kraken, qui a déjà enregistré plus de 25 milliards de dollars de volume de transactions depuis son lancement.
Dans l'architecture prévue, les actions tokenisées pourraient circuler entre les marchés institutionnels permissionnés et les réseaux décentralisés non permissionnés.
Cela permet aux investisseurs d'accéder à des systèmes financiers basés sur la blockchain tout en préservant la conformité réglementaire et les droits des émetteurs.
Nasdaq a déclaré que sa conception d'actions tokenisées devrait devenir opérationnelle à partir du premier semestre 2027.
La tokenisation gagne du terrain sur les marchés de capitaux
Les deux annonces reflètent une tendance plus large selon laquelle les fournisseurs d'infrastructures financières adaptent leurs systèmes pour prendre en charge les actifs numériques et les titres tokenisés.
Les marchés traditionnels ont historiquement reposé sur des réseaux de courtiers, des bourses et des chambres de compensation qui règlent les transactions par l'intermédiaire d'intermédiaires centralisés.
Les systèmes basés sur la blockchain permettent des actifs programmables, un règlement plus rapide et une interopérabilité entre les plateformes financières. Cela permet aux titres et aux actifs numériques d'interagir dans un cadre technologique partagé.
Alors que de plus en plus de fournisseurs d'infrastructure explorent la tokenisation et la connectivité blockchain, l'intégration des rails financiers traditionnels avec les réseaux décentralisés pourrait être une étape vers des marchés plus accessibles globalement et fonctionnant en continu.
Résumé Final
- Les partenariats impliquant Kraken, Crypto.com, Nasdaq et Broadridge mettent en lumière les efforts croissants pour intégrer l'infrastructure blockchain aux systèmes de trading traditionnels.
- Les initiatives reflètent une poussée plus large vers les actifs tokenisés et les marchés de capitaux interopérables reliant les institutions réglementées aux réseaux financiers décentralisés.
