À partir de 2024, il est interdit aux citoyens russes et aux personnes résidant en Russie de posséder, contrôler et occuper des postes dans les organes de direction des entreprises européennes fournissant des services de portefeuilles cryptographiques, de comptes et de stockage d'actifs numériques. Le 21e paquet de sanctions de l'UE, adopté fin juillet, étend ces restrictions. Les avocats ont expliqué ce qui sera également interdit concernant les Russes et les entreprises cryptographiques européennes.
Ce qui va changer dans les règles de l'UE
À partir du 25 août, l'interdiction actuelle s'étendra aux entreprises fournissant tout service cryptographique relevant du règlement MiCA, y compris les plateformes d'échange et de trading, a expliqué Yuri Brisov, partenaire de Digital & Analogue Partners. Cela couvre toute la liste du règlement européen sur le marché des cryptomonnaies MiCA (Market in Crypto Assets) : l'échange de cryptomonnaies contre de la monnaie fiduciaire et contre d'autres cryptomonnaies, l'exécution et la transmission d'ordres, les transferts d'actifs cryptographiques, le placement de tokens, le conseil, la gestion de portefeuille, la garde. Si auparavant un Russe ne pouvait pas posséder un conservateur cryptographique européen, à partir de fin août, il ne pourra posséder aucune entreprise cryptographique agréée dans l'UE ni faire partie de sa direction.
Il est interdit aux citoyens et résidents russes - à toute personne résidant effectivement de manière permanente sur le territoire russe, quel que soit son passeport - de posséder ou de contrôler directement ou indirectement des entreprises fournissant au moins l'un des services mentionnés ci-dessus, a précisé Maria Nefedova, consultante chez IPN Partners. Elle a ajouté que l'interdiction couvre également l'impossibilité d'occuper tout poste dans les organes de direction de ces entreprises, si l'entreprise est constituée selon la législation d'un État membre de l'UE, et que la notion d'«organe de direction» inclut généralement le conseil d'administration, le conseil de surveillance, le directoire et tout autre organe statutaire de l'entreprise doté de pouvoirs de gestion et de supervision.
«Il ne s'agit pas seulement du poste de directeur, mais de tout poste conférant le droit de prendre des décisions ou de contrôler l'activité de l'entreprise. La formulation "posséder ou contrôler" peut également être interprétée largement - elle couvre formellement non seulement les cas de détention directe de parts, mais aussi la détention indirecte via une chaîne de sociétés ou l'exercice d'un contrôle de fait sur l'entreprise sans détention de parts», a déclaré Nefedova.
De plus, selon elle, une interdiction est introduite pour les entreprises de l'UE d'entrer directement ou indirectement en transaction avec des sociétés et plateformes fournissant des services d'actifs cryptographiques, si elles sont constituées dans des pays tiers «déterminés». Il s'agit des pays que le Conseil de l'UE considère comme ne réprimant pas systématiquement l'utilisation de plateformes pour contourner les sanctions. La liste spécifique de ces pays n'est pas encore approuvée et sera établie par une décision distincte du Conseil au fur et à mesure de l'identification des juridictions concernées, a expliqué l'avocate.
À qui s'appliquent les nouvelles restrictions de l'UE
L'UE affirme que les nouvelles mesures visent avant tout à lutter contre le contournement des sanctions via des pays tiers, vers lesquels, selon le Conseil de l'UE, l'activité des banques russes et d'autres acteurs du marché des cryptomonnaies se déplace progressivement, a raconté Nefedova. Par conséquent, les nouvelles interdictions sont divisées en plusieurs blocs.
Le premier concerne la participation personnelle : il est interdit aux citoyens et aux personnes résidant effectivement en Russie de détenir des parts, de contrôler ou d'occuper des postes dans les organes de direction des entreprises cryptographiques européennes. Le deuxième bloc concerne l'activité économique elle-même : il sera interdit aux opérateurs européens de conclure des transactions avec des entreprises et plateformes cryptographiques enregistrées dans les pays tiers qui figureront avec le temps sur la liste des juridictions «problématiques», a expliqué l'experte.
Brisov a souligné que, puisque la détention et le contrôle indirects sont également interdits, il ne sera pas possible de cacher une part derrière une société holding ou un prête-nom. Il a également ajouté que des normes parallèles ont été introduites pour les citoyens et résidents de Biélorussie.
«La charge pratique repose également sur les entreprises cryptographiques européennes elles-mêmes. Le filtrage des transactions ne détecte pas ces violations, donc les entreprises devront vérifier les registres d'entreprise, les données sur les bénéficiaires effectifs et la composition des conseils d'administration», a déclaré Brisov.
Quelles exceptions sont prévues par les nouvelles interdictions
L'interdiction ne s'applique pas aux citoyens des pays de l'UE, de l'EEE et de la Suisse, ni aux personnes disposant d'un permis de séjour temporaire ou permanent dans ces pays : un Russe ayant un passeport chypriote ou un permis de séjour au Portugal n'est pas concerné par la restriction, dit Brisov. Il a également noté que la Commission européenne reconnaît comme résidence légale les visas nationaux de longue durée, par exemple pour études, travail ou raisons humanitaires, mais cela dépend du droit de chaque pays. Aucune exception sectorielle spéciale ou autorisation transitoire n'est prévue pour les détenteurs sans statut européen, a ajouté l'expert.
Il existe une autre exception concernant les citoyens de l'UE, a déclaré Nefedova. Si un citoyen d'un État membre de l'UE résidait de manière permanente dans un pays qui sera plus tard inclus dans la liste des juridictions considérées comme «problématiques» par l'UE, et y résidait déjà avant la date d'inclusion de ce pays dans la liste, l'interdiction de transactions avec les plateformes cryptographiques locales ne s'applique pas à lui. Très probablement, la date d'inscription d'un pays spécifique dans la liste sera clairement indiquée dans l'annexe elle-même, et le citoyen de l'UE devra prouver documentairement sa résidence dans ce pays avant cette date, par exemple par un permis de séjour, une inscription ou un document attestant de sa résidence fiscale dans ledit pays, a expliqué l'experte.
Comment les nouvelles règles affecteront les propriétaires russes et les dirigeants d'entreprises cryptographiques européennes
À partir du 25 août, les personnes ne relevant pas des exceptions et détenant des parts dans des entreprises cryptographiques européennes de tout profil doivent cesser de les posséder ou de les contrôler, déclare Nefedova. De leur côté, les dirigeants et membres des conseils d'administration étant citoyens ou résidents de Russie ne pourront plus non plus occuper de postes dans les organes de direction de ces entreprises.
Aucun mécanisme direct de sortie progressive n'est prévu pour cette catégorie de personnes. Selon l'experte, on suppose que l'interdiction est inconditionnelle et exige la cessation complète de la participation et des fonctions à la date indiquée. Ainsi, les entreprises devront vérifier à l'avance la structure de propriété et la composition des organes de direction pour identifier tous les bénéficiaires effectifs et les personnes concernées relevant de la définition de «citoyen russe» ou de «résident en Russie», y compris les cas de détention indirecte via une chaîne de sociétés, a expliqué Nefedova.
«Formellement, l'interdiction s'adresse au Russe lui-même, et non à l'entreprise en tant que personne morale de l'UE, donc la responsabilité directe lui incombe. Mais en pratique, les banques, les systèmes de paiement et les partenaires de l'entreprise vérifient généralement aussi la composition des actionnaires et du conseil d'administration, donc la présence d'un bénéficiaire effectif ou d'un dirigeant russe peut conduire à un refus de service ou à la conclusion de contrats avec l'entreprise elle-même», a averti l'avocate.
Brisov a rappelé que les Russes ont encore une semaine et trois options d'action : vendre leurs parts, quitter les organes de direction ou confirmer un statut européen. L'expert a expliqué que ceux qui n'ont pas eu le temps de le faire dans le mois suivant l'adoption du paquet de sanctions devront sortir du capital dans de moins bonnes conditions : les acheteurs sont rares et le temps joue contre le vendeur.
Pour une personne physique, la violation entraîne une responsabilité en matière de sanctions, qui est pénale dans la plupart des pays de l'UE, a déclaré Brisov. Selon lui, pour une entreprise, un actionnaire ou un directeur russe sans statut européen devient une menace directe pour la licence MiCA : les régulateurs évaluent l'aptitude des propriétaires et des membres des organes de direction, et le statut sanctionné d'un participant ne passera pas cette évaluation.
«La logique de l'UE est cohérente : d'abord, l'accès à l'infrastructure cryptographique européenne a été fermé aux Russes en tant que clients, puis en tant que contreparties, maintenant en tant que propriétaires et dirigeants», a déclaré l'expert.
