El miércoles, las acciones de empresas que operan en el sector de infraestructura de inteligencia artificial subieron después de que CoreWeave, Super Micro Computer y Nebius Group publicaran resultados trimestrales que superaron las previsiones de los analistas. Este aumento también llevó a una mejora en los indicadores de los fabricantes de servidores, proveedores de memoria y empresas productoras de componentes ópticos en una sola sesión bursátil.
La empresa Nebius lidera en aumento, CoreWeave cierra atrás
Las acciones de Nebius Group (NBIS) estuvieron entre las que más subieron durante el día, aumentando aproximadamente un 23% hasta $238,47, después de que el proveedor de soluciones de nube NEO reportara ingresos trimestrales que superaron significativamente las expectativas de los analistas. Las acciones de CoreWeave (CRWV), empresa especializada en soluciones de nube para inteligencia artificial, subieron alrededor de un 19% y cotizaban a $107,87.
Super Micro Computer (SMCI), fabricante de hardware de servidores para inteligencia artificial, mostró un crecimiento del 13% hasta $35,80, y el pronóstico publicado, según los datos, provocó un aumento de más del 6% en sus acciones únicamente por esta previsión.
Los precios de los servicios de alojamiento para empresas que utilizan inteligencia artificial, incluidas Applied Digital (APLD) e IREN (IREN), también aumentaron.
CoreWeave enfrenta retrasos en el procesamiento de pedidos
El volumen de pedidos pendientes de CoreWeave superó los 100 mil millones de dólares, aproximadamente un 50% más que en el trimestre anterior, y CoreWeave informó haber recibido pedidos adicionales por valor de 25 mil millones de dólares de clientes después de finalizar el trimestre.
En un video de Yahoo Finance, el director de inversiones de Westwood, Adrian Helfert, gestor del ETF Enhanced Income Opportunity, explicó cómo CoreWeave financia este crecimiento. Según Helfert, la empresa financió su última emisión de bonos "a un precio de nueve y 5/8", señalando que el coste del capital es una de las principales preocupaciones de este sector.
Las limitaciones de suministro energético siguen siendo un factor restrictivo
Según la evaluación de Helfert, los resultados trimestrales de Supermicro superaron significativamente la capacidad de producción de la empresa. Supermicro informó a los inversores que habría recibido más pedidos si no fuera por las limitaciones en "suministro de energía, refrigeración y alimentación eléctrica", y esta escasez es lo que permite a la empresa aumentar los precios. Como resultado de estos incrementos, la rentabilidad fue considerablemente superior a lo que la propia empresa esperaba.
Helfert describió un mercado donde el factor limitante es la oferta, no la demanda o el deseo de adquirir los productos. Estos comentarios se produjeron en un contexto en el que los inversores continúan apoyando a las empresas que suministran potencia de cálculo, bastidores de servidores y sistemas de refrigeración, en lugar de las propias aplicaciones de inteligencia artificial.
El aumento de precios afectó a los mercados de memoria, óptica y mercados extranjeros
Las fluctuaciones del mercado se extendieron mucho más allá de CoreWeave o SuperMicro. Lumentum (LITE), empresa que fabrica componentes ópticos y fotónicos para centros de datos, subió después de que sus ingresos en el cuarto trimestre del año fiscal se duplicaran, alcanzando los 1.010 millones de dólares. Los precios de los productos de sus competidores Coherent (COHR) y Ciena (CIEN) también subieron.
En la industria de memoria y almacenamiento de datos, el ETF Roundhill Memory (DRAM) subió un 4%; las acciones de Micron (MU) y Sandisk (SNDK) también se apreciaron un 4%, y la empresa surcoreana SK Hynix (SKHY) mostró un aumento en sus precios.
El índice surcoreano Kospi registró su mejor resultado en agosto, lo que se relaciona con la confianza de Deutsche Bank en que los resultados financieros confirman la existencia de demanda en IA. Ahora, los inversores estarán pendientes de Nvidia (NVDA), que publicará sus resultados financieros el 26 de agosto.
