Thời điểm giao dịch: Vàng và bạc lại lập đỉnh mới, Bitcoin tìm hỗ trợ tiếp theo ở vùng 84.000 - 86.000 USD

Tổng hợp dữ liệu và phân tích xu hướng thị trường hàng ngày, được thực hiện bởi PANews.

1. Quan sát thị trường

Thị trường toàn cầu đang trải qua một cơn bão dữ dội do sự giao thoa giữa cạnh tranh địa chính trị, khủng hoảng tài khóa và chu kỳ ngành, nơi tâm lý tìm nơi trú ẩn an toàn và cơn sốt đầu cơ cùng tồn tại. Sau vụ xả súng tại ICE khiến đàm phán ngân sách Quốc hội Mỹ đổ vỡ, dữ liệu từ Polymarket cho thấy xác suất chính phủ Mỹ đóng cửa trước ngày 31/1 đã tăng vọt lên 79%, cùng với các mối đe dọa thuế quan và mua đảo của chính quyền Trump nhắm vào Canada và Greenland, cũng như việc tàu sân bay USS Lincoln được triển khai đến Trung Đông để ứng phó với tình hình Iran, giao dịch "mất giá tín dụng" toàn cầu đã đạt đến đỉnh điểm. Vàng vật chất đã lập kỷ lục lịch sử khi vượt mốc 5.000 USD, tăng hơn 2,3% trong ngày, lên mức cao nhất 5.106 USD, với Ngân hàng Mỹ dự đoán mạnh mẽ rằng nó sẽ chạm 6.000 USD vào mùa xuân năm 2026; Bạc vật chất cũng được thúc đẩy bởi nhu cầu cứng từ ngành AI và năng lượng mặt trời, vượt qua 109 USD để lập đỉnh cao mới, với các tổ chức kỳ vọng tăng lên 120 USD.

Về thị trường ngoại hối, kỳ vọng về "Thỏa thuận Plaza 2.0" với sự can thiệp phối hợp của Mỹ-Nhật vào thị trường ngoại hối đã tăng mạnh, động thái "hỏi giá" hiếm hoi của Fed New York khiến các nhà đầu cơ bán khống JPY mua lại, USD/JPY giảm hơn 1% xuống mức thấp nhất 153, trong khi thị trường Hàn Quốc lại có diễn biến riêng khi chỉ số KOSDAQ tăng mạnh 6%, chủ yếu nhờ vào sự bùng nổ của ngành bán dẫn. Được thúc đẩy bởi nhu cầu AI, nguồn cung chip nhớ toàn cầu đang cực kỳ căng thẳng, Samsung Electronics tăng giá chip NAND flash hơn 100% trong quý I và dự kiến tiếp tục tăng giá trong quý II, tỷ lệ chiết khấu DDR4 trên thị trường giao ngay lên tới 172%, Goldman Sachs do đó duy trì đánh giá "Mua" đối với Samsung Electronics và SK Hynix, và chỉ ra rằng doanh thu ODM máy chủ đã tăng trưởng cao trong 13 tháng liên tiếp, báo hiệu chu kỳ siêu tăng trưởng của ngành lưu trữ đã được thiết lập. Về phía thị trường chứng khoán Mỹ, báo cáo tài chính của các gã khổng lồ công nghệ như Microsoft, Apple sẽ được công bố trong tuần này, nhưng tâm lý thị trường phân hóa, chiến lược gia Mike McGlone của Bloomberg và trader Peter Brandt đều khuyên nên bán khống thị trường chứng khoán Mỹ và USD, cho rằng tài sản Mỹ đã đạt đỉnh và sẽ suy yếu, trong khi các chiến lược gia của Goldman Sachs mặc dù lạc quan về châu Á, nhưng cũng cảnh báo thị trường chứng khoán toàn cầu đã lâu không điều chỉnh và rủi ro địa chính trị có thể là ngòi nổ cho một đợt điều chỉnh.

Bitcoin đã kết thúc tuần trước với nến giảm, giảm hơn 7% trong tuần, tìm kiếm hỗ trợ quanh mức 86.000 USD. Matrixport chỉ ra rằng BTC đã mất đường trung bình 21 tuần - đường phân chia ranh giới tăng/giảm then chốt, và thị trường chưa xuất hiện tín hiệu đảo chiều; quan điểm của các nhà phân tích kỹ thuật phần lớn bi quan, Peter Brandt xác nhận kênh giảm đã hình thành và đưa ra tín hiệu bán, EliZ cho rằng nếu phá vỡ mức 86.000/85.800 USD, giá sẽ đi tìm tính thanh khoản quanh vùng 84.500 - 85.000 USD. Daan Crypto Trades chỉ ra rằng 84.000 - 85.000 USD sẽ là vùng hỗ trợ quan trọng sắp tới; Tai Bai phân tích nến tuần tạo thành mô hình bao trùm giảm (bearish engulfing), nếu phá vỡ đường xu hướng có thể giảm sâu xuống 70.000 thậm chí vùng 60.000, Roman tiếp tục kỳ vọng giảm xuống 76.000, Rekt Capital cảnh báo nếu phá vỡ đáy tam giác macro ở 82.000 USD sẽ đẩy nhanh đà giảm, Murphy cũng nhấn mạnh việc mất vùng 87.000-88.000 USD sẽ làm tổn hại niềm tin của những người nắm giữ dài hạn, hỗ trợ then chốt phía dưới là 82.000 USD. Tuy nhiên, phe mua vẫn không tuyệt vọng, khảo sát từ Coinbase cho thấy 71% nhà đầu tư tổ chức cho rằng BTC bị định giá thấp trong khoảng 85.000-95.000 USD, Astronomer kiên trì quan điểm tăng trên biểu đồ tuần và đã vào lệnh mua tại 86.000 USD, Sykodelic chỉ ra rằng CME có khoảng trống (gap) ở 89.500 USD và tính thanh khoản ở vùng 86.000 USD đã được hấp thụ, Castillo Trading thì cho rằng sự trở lại của lực mua giao ngay trên Binance là tín hiệu duy nhất cho sự phục hồi của thị trường. Đối tác Placeholder, Chris Burniske, đã lập kế hoạch mua vào theo từng cấp độ, chú ý đến các cơ hội mua ở mức 80.000, 74.000 và 58.000 USD, cho biết nếu giảm mạnh sẽ tiếp tục mua thêm.

Ethereum giảm gấp đôi Bitcoin, mất hơn 14% trong tuần, có lúc giảm xuống dưới 2.800 USD, điều chỉnh hơn 40% so với đỉnh lịch sử, niềm tin thị trường bị thử thách nghiêm trọng. Man of Bitcoin đưa ra cảnh báo, chỉ ra rằng ETH đã phá vỡ mức then chốt 2.867 USD, nếu giảm thêm xuống dưới 2.773 USD sẽ tuyên bố mô hình tăng hoàn toàn thất bại; BigBullMike cho rằng chỉ khi trở lại trên 2.900 USD thì mới có thể ổn định. Dữ liệu trên chuỗi làm tăng thêm hoảng loạn, Whale Alert theo dõi thấy một địa chỉ cá voi ngủ đông 9 năm bỗng thức dậy, chuyển 50.000 ETH (khoảng 145 triệu USD) vào sàn Gemini, địa chỉ này vẫn nắm giữ 85.000 ETH, áp lực bán tiềm tàng khiến thị trường chịu sức ép. Tuy nhiên, Ted chỉ ra rằng ETH và chỉ số Russell 2000 đã xuất hiện sự phân kỳ lớn chưa từng thấy trong nhiều năm, ám chỉ năm 2026 có thể xuất hiện đợt tăng giá bù, điều này mang lại chút hy vọng cho các nhà đầu tư dài hạn.

Về thị trường altcoin, Meme coin trên Solana cuối cùng cũng khởi sắc, vào cuối tuần, Nhà Trắng đăng tải hình ảnh AI về Trump cùng chim cánh cụt tiến về Greenland, kèm chú thích "Embrace the penguin" (Hãy ôm lấy chú chim cánh cụt), khiến Binance Alpha cũng đã lên sàn trở lại Meme coin PENGUIN trên Solana sau một thời gian dài, vốn hóa của token này đã tăng hơn 30 lần, tăng vọt lên mức cao nhất 173 triệu USD, hiện đã giảm xuống quanh mức 85 triệu USD. Ngoài ra, công cụ tự động Clawdbot thu hút sự chú ý vì tính hữu dụng, mặc dù có tranh cãi về việc phát hành token, token $clawd của nó vẫn ghi nhận mức tăng cao nhất 720 lần, vốn hóa chạm mức cao nhất 17 triệu USD (hiện đã giảm xuống quanh 9 triệu USD), và khiến Mac Mini cháy hàng.

2. Dữ liệu then chốt (Tính đến 13:00 HKT ngày 26/1)

(Nguồn dữ liệu: CoinAnk, Upbit, SoSoValue, CoinMarketCap, GMGN)

• Bitcoin: 87.596 USD (từ đầu năm +0.2%), khối lượng giao dịch giao ngay hàng ngày 50,36 tỷ USD

• Ethereum: 2.895 USD (từ đầu năm -2.26%), khối lượng giao dịch giao ngay hàng ngày 30,47 tỷ USD

• Chỉ số Sợ hãi & Tham lam: 20 (Cực kỳ sợ hãi)

• Phí GAS trung bình: BTC: 1.75 sat/vB, ETH: 0.02 Gwei

• Tỷ lệ thống trị thị trường: BTC 59.2%, ETH 11.8%

• Top khối lượng giao dịch 24h trên Upbit: ENSO, NOM, AUCTION, XRP, ZKC

• Tỷ lệ Long/Short BTC 24h: 47.72% / 52.28%

• Biến động theo phân khúc: Thị trường crypto giảm phổ biến, phân khúc GameFi dẫn đầu giảm gần 5%

Dữ liệu thanh lý 24h: Toàn cầu có 166.148 người bị thanh lý, tổng số tiền thanh lý là 539 triệu USD, trong đó BTC thanh lý 162 triệu USD, ETH thanh lý 149 triệu USD, XRP thanh lý 11,46 triệu USD

3. Dòng tiền ETF (Tính đến ngày 23/1)

• ETF Bitcoin: Dòng ra ròng tuần này 1,328 tỷ USD

• ETF Ethereum: Dòng ra ròng tuần này 611 triệu USD

• ETF XRP: Dòng ra ròng tuần này 40,64 triệu USD

• ETF SOL: Dòng vào ròng tuần này 9,5736 triệu USD

4. Dự báo hôm nay

• ETF spot Avalanche của VanEck sẽ niêm yết giao dịch trên Nasdaq vào ngày 26/1

• Giao thức Perp DEX RollX trên mạng Base: Đợt nhận đầu tiên kết thúc vào ngày 26/1

• Fabric dự kiến ra mắt token ROBO, sẽ mở bán công khai trên Kaito vào ngày 26/1

• Airdrop Part 2 mùa 2 của Huma mở, thời hạn nhận đến ngày 26/1

• SEC và CFTC sẽ tổ chức sự kiện chung về chủ đề crypto "Phối hợp quản lý" vào lúc 23h ngày 27/1

• OKX OKX sẽ ngừng giao dịch các cặp giao ngay của nhiều token như ULTI, GEAR, VRA

• Impossible công bố chi tiết bán trước Flying Tulip, vòng công chúng sẽ khởi động vào ngày 27/1

• Bộ trưởng Tài chính Mỹ Besant: Sẽ công bố nhân vật Chủ tịch Fed mới sớm nhất trong tuần ngày 26/1 (Sự kiện cả tuần)

Mức tăng lớn nhất trong top 100 token theo vốn hóa hôm nay: River tăng 31.4%, Morpho tăng 1.6%, Algorand tăng 1.4%, LEO Token tăng 1%, Tether Gold tăng 0.8%.

5. Tin tức nổi bật

• Dữ liệu: Các token như SIGN, JUP sắp mở khóa số lượng lớn, trong đó SIGN mở khóa trị giá khoảng 12,2 triệu USD

• Dự báo tuần | SEC và CFTC tổ chức sự kiện chung về chủ đề crypto "Phối hợp quản lý"; Moonbirds sẽ ra mắt token BIRB trên blockchain Solana

• Một ví từ Galaxy Digital OTC nhận 465.000 HYPE, trị giá 10,32 triệu USD

• Optimism công bố lộ trình chống lượng tử cho Superchain: EOA ECDSA sẽ bị loại bỏ dần trong 10 năm

• Một cá voi ETH ngủ đông 9 năm chuyển 50.000 ETH sang Gemini, trị giá khoảng 145 triệu USD

• Bạc vật chất lần đầu vượt 107 USD, tích lũy tăng hơn 35 USD trong tháng

• WLFI chuyển phần thưởng cho hoạt động nắm giữ USD1 từ quỹ kho bạc vào Binance, tổng cộng token WLFI trị giá 40 triệu USD

• Nhật Bản có thể dỡ bỏ lệnh cấm ETF crypto vào năm 2028, SBI và Nomura đang thúc đẩy phát triển sản phẩm liên quan

• Vàng vật chất lập kỷ lục lịch sử vượt mốc 5.000 USD

• Chi tiết hoàn tiền cho đợt bán công khai Space: Tổng 12,3 triệu USD, 5% người tham gia đầu tiên chỉ được hoàn lại 11% đến 21%

• Vốn hóa Tether Gold vượt 2,5 tỷ USD, tiếp tục lập đỉnh cao mới

• Khảo sát của Hội đồng Vàng Thế giới: 95% ngân hàng trung ương sẽ tiếp tục mua vàng trong tương lai, tỷ trọng USD trong dự trữ ngoại hối toàn cầu giảm xuống dưới 60%