Серенити: Исследование Mizuho подтверждает отсутствие задержек в развертывании CPO и 800V DC, недавняя распродажа является ошибочной

06/17 00:55

17 июня Серенити поделилась последним исследовательским отчетом Mizuho Securities, в котором комментируется, что недавняя сосредоточенная распродажа акций концепции CPO является полностью ошибочной реакцией рынка. В отчете Mizuho указывается, что опасения рынка по поводу задержек в массовом производстве оптики с совместной упаковкой (CPO) и отставания в развертывании 800V DC не обоснованы, так как оба технологических направления развиваются согласно графику, и массовое производство ожидается в период с 2028 по 2029 год. Под влиянием спроса на переключатель CPO от Nvidia (3.2T Spectrum-X), который ожидается в 2027 году, Mizuho также повысила свои прогнозы по отгрузкам Оптических Двигателей (OE). С точки зрения технологий Mizuho считает, что лазеры InP DFB останутся долгосрочным основным направлением для CPO, конкретно упоминая $SIVE как связанного бенефициара. VCSEL и microLED еще не были достаточно валидированы в короткосрочных соединениях внутри стоек и в сценариях "чип-к-чип", превышающих 1.6T, что делает их маловероятными для становления основными альтернативами в краткосрочной перспективе. Что касается развертывания центров обработки данных 800V DC, ожидается, что начнутся дополнительные отгрузки в 2027 году, с дальнейшим увеличением уровня проникновения в 2028 году. Старший вице-президент Nvidia по сетевым технологиям ранее публично отрицал какие-либо задержки в переключателе Ethernet CPO Spectrum-X, подтвердив, что массовое производство и поставки клиентам будут осуществляться согласно графику во второй половине 2026 года.

Tăng giáGiảm giáThíchChia sẻ

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm：Nội dung trên không đại diện cho quan điểm của HTX.，HTX không đưa ra bất kỳ lời khuyên giao dịch nào.。