Le 6 janvier 2026, les autorités cambodgiennes ont arrêté Chen Zhi, le fondateur milliardaire et président du Prince Holding Group. Ils l'ont rapidement expulsé vers la Chine, où il fait maintenant face à de multiples accusations liées à une fraude de plusieurs milliards de dollars.
L'arrestation a également impliqué Xu Jiliang et Shao Jihui, marquant le point culminant d'une enquête conjointe d'un mois entre Pékin et Phnom Penh.
Pendant plus d'une décennie, Chen a évolué aux plus hauts niveaux de la société cambodgienne.
Depuis 2015, son conglomérat semblait central pour l'économie régionale, couvrant la banque, l'immobilier et l'hôtellerie.
Comment l'arnaque a-t-elle été orchestrée ?
L'opération tournait autour de l'arnaque dite de « l'abattage du porc » (Sha Zhu Pan).
Ce stratagème est une arnaque de longue haleine dans laquelle les victimes sont progressivement apprivoisées par de fausses relations ou affaires, avant d'être finalement exploitées et dépouillées sur de fausses plateformes de crypto-monnaies.
L'ampleur de la fraude était massive.
En octobre 2025, les procureurs américains ont saisi environ 127 271 Bitcoins, d'une valeur de près de 15 milliards de dollars, sur des portefeuilles liés au réseau de Chen. Il s'agit de la plus grande saisie de crypto-monnaies de l'histoire du ministère de la Justice.
Pour dissimuler la piste de l'argent, le groupe exploitait plus de 100 sociétés écrans et gérait même ses propres opérations de minage de crypto-monnaies. En acheminant les fonds volés par le biais de récompenses de minage, ils tentaient de faire passer le produit d'activités illicites pour des revenus légitimes.
En réponse, le Trésor américain et le Foreign Office britannique ont désigné le groupe comme une entreprise criminelle et sanctionné des dizaines d'adresses Bitcoin, les coupant ainsi efficacement du système financier mondial.
D'autres arnaques similaires
Cela dit, l'extradition de Chen Zhi ne s'est pas produite comme un événement isolé.
C'est le dernier domino à tomber dans une offensive mondiale coordonnée contre la criminalité facilitée par les crypto-monnaies.
Quelques semaines auparavant, la Cour de la Couronne de Southwark à Londres avait condamné Qian Zhimin (la « Reine du Bitcoin ») à une peine de près de 12 ans de prison pour avoir blanchi plus de 9 milliards de dollars d'actifs volés.
De plus, une opération massive dirigée par Europol a récemment démantelé un réseau de fraude de 700 millions d'euros à travers l'Europe.
Ainsi, alors que les forces de l'ordre resserrent l'étau, les législateurs américains s'efforcent de codifier cette pression.
À la mi-décembre 2025, les sénateurs Elissa Slotkin et Jerry Moran ont présenté le projet de loi Strengthening Agency Frameworks for Enforcement of Cryptocurrency (SAFE) Crypto Act.
En même temps, la chute de Chen Zhi a envoyé des ondes de choc à travers le marché. Ces événements peuvent être douloureux à court terme, créant de l'incertitude et une pression sur les valorisations.
Cependant, ils servent également un objectif important. Des cadres d'application de la loi plus solides et une responsabilisation sont des étapes nécessaires vers la construction d'une frontière financière plus sûre et plus crédible.
En d'autres termes, la turbulence d'aujourd'hui pourrait jeter les bases de la stabilité de demain.
Réflexions finales
- L'arrestation de Chen Zhi signale l'effondrement des refuges de longue date qui protégeaient autrefois les réseaux d'arnaque aux crypto-monnaies en Asie du Sud-Est.
- L'action coordonnée des États-Unis, du Royaume-Uni, de l'UE et de la Chine suggère qu'il ne s'agit pas d'une simple opération isolée, mais d'une purge mondiale soutenue.
