На фоне изменения прогнозов по ставке ФРС глобальные рынки демонстрируют заметные колебания, сообщается в свежем отчете QCP Capital. Доходность 10-летних облигаций США достигла локального максимума в 4,8%, при этом рынки не ожидают снижения ставки до октября.
Коррекция на рынках
Фьючерсы на акции открылись снижением на 1,5%, что привело к падению биткоина ниже отметки $90 000. Впрочем, первой криптовалюте удалось восстановиться выше $95 000.
Ожидания и риски
Аналитики QCP Capital обращают внимание на предстоящую публикацию ключевых данных по индексу цен производителей (PPI) 14 января в 16:30 по московскому времени и индексу потребительских цен (CPI) 15 января в то же время. По их оценкам, показатели могут превысить ожидания рынка, поскольку участники начинают адаптироваться к длительному периоду высоких ставок. Некоторые даже допускают возможность их дальнейшего повышения.
Волатильность сохраняется
Растущая доходность облигаций создает дополнительное давление на финансовые рынки. В QCP Capital отмечают, что трейдеры проявляют осторожность: они активно покупают страховку от падения биткоина ниже $90 000 через пут-опционы. Повышенная стоимость краткосрочных опционов и спредов, а также высокое значение индекса волатильности VIX на уровне 18,68 свидетельствуют о том, что январь будет богат на резкие движения цены.
Потенциальный катализатор
Согласно сообщениям, Дональд Трамп (Donald Trump) может подписать указы в первый же день, направленные на защиту криптокомпаний от необоснованных отказов в банковском обслуживании и на отмену спорной политики учета криптоактивов. Это может оказать поддержку рынку.
Текущая ситуация на рынке отражает сложный баланс между макроэкономическими факторами и специфическими для криптосектора событиями. Взаимодействие этих элементов формирует динамику цен и настроения участников рынка.
